REIT vs. Immobilien

Sie suchen nach Immobilieninvestitionsmöglichkeiten und denken darüber nach, in den Markt einzusteigen.

Bevor Sie plötzliche Bewegungen machen, Es ist eine gute Idee, über solide Kenntnisse der beiden wichtigsten Immobilieninvestitionsoptionen zu verfügen:Real Estate Investment Trusts (REITs) und direkte Immobilienkäufe.

Immobilienfonds:ein Überblick

In nicht allzu ferner Vergangenheit, Sie mussten physisches Eigentum kaufen, um in Immobilien zu investieren. Sie können ein Bürogebäude oder eine andere Gewerbeimmobilie kaufen oder ein Mehrfamilienhaus oder Mehrfamilienhaus kaufen. In jedem Fall, Es war viel riskanter und teurer, in den Immobilienmarkt einzusteigen.

Aber das änderte sich 1960 mit der Einführung von REIT-Investitionen. Der Kongress hat REITs geschaffen, um allen Anlegern einen leichteren Zugang zu Immobilieninvestitionsmöglichkeiten zu ermöglichen. Und seit dieser Zeit REITs sind bei Anlegern aller Art zu einer sehr beliebten Option geworden.

Was ist ein REIT?

Ein REIT ist eine börsennotierte Organisation, die besitzt, oder betreibt ertragserzeugende Immobilienanlagen. Es ist eine Art Investmentfonds – aber nur für Immobilien.

Wenn Sie in Immobilien investieren, Ihr Geld fließt zusammen mit dem Kapital anderer Anleger in einen Fonds. REITs bestehen in der Regel aus Aktien, Dadurch sind sie deutlich liquider als direkte Immobilienanlagen. REITs können daher als kurz- oder langfristige Anlage genutzt werden. Plus, Sie erhalten regelmäßige Auszahlungen in Form von Dividenden basierend auf der Anzahl Ihrer REIT-Aktien.

Glaub es oder nicht, Die Securities and Exchange Commission verlangt von REITs, mindestens 90 Prozent ihres steuerpflichtigen Einkommens in Form von Dividenden auszuschütten. Auf der Unterseite, das bedeutet, dass Sie darauf Steuern zahlen müssen.

Sie können öffentlich gehandelte REITs an der Börse über Broker wie Schwab oder TD Ameritrade kaufen.

Oder Sie kaufen öffentliche, nicht gehandelte REITs von Anlageplattformen wie Fundrise, DiversityFonds, CrowdStreet, und Immobilienmogul.

Drei Haupttypen von REITs

Es gibt drei Haupttypen von REITs:

1. Aktien-REITs

Aktien-REITs sind die beliebteste Art, 90% aller REITs ausmachen. Equity-REITs erzielen Einnahmen aus physischen Immobilien, inklusive Büro, Wohn, Einzelhandel, oder Gesundheitsimmobilien. Die Immobilienarten variieren in der Regel von Fonds zu Fonds.

2. Hypotheken-REITs

Hypotheken-REITs investieren in Immobilienhypotheken statt in tatsächliche Immobilien. Als Ergebnis, Anteilseigner werden durch Zinszahlungen auf einzelne Darlehen der im Fonds befindlichen Immobilien bezahlt.

3. Hybrid-REITs

Hybrid-REITs bieten Investoren eine Kombination aus Hypotheken- und Eigenkapitalfinanzierung. Mit anderen Worten, wenn Sie in einen Hybrid-REIT investieren, Sie können Zinsen und Mieteinnahmen sammeln.

Wie sich REITs von Direktimmobilien unterscheiden

Der Kauf von REITs unterscheidet sich stark vom Kauf physischer Immobilien. Hier sind einige Gründe dafür.

REITs haben eine niedrigere Eintrittsbarriere

Investitionen in Sachwerte erfordern ein grundlegendes Wissen. Zum Beispiel, Sie müssen den lokalen Markt kennen, auf dem Sie kaufen, damit Sie beim Mieten oder Umblättern ein Gefühl für Ihren potenziellen ROI haben.

Sie sollten auch über Kenntnisse in der Hausreparatur verfügen oder über ein starkes Netzwerk von Auftragnehmern und Hausverwaltern verfügen, um Ihre Immobilie zu warten oder für den Wiederverkauf in Form zu bringen. Möglicherweise müssen Sie auch Dinge wie Abschreibungen und mögliche Steuerabzüge auffrischen.

Auf der Kehrseite, Sie müssen nichts davon wissen, um in REITs zu investieren. Alles, was Sie brauchen, ist der Wunsch, Immobilien zu besitzen und genug Geld, um zu investieren.

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• Sehen Sie sich unseren Beitrag zu den Top-Immobilien-Investmentstrategien an

REITs kosten weniger

Die Investition in direkte Immobilien kann exorbitant teuer sein. Neue Immobilieninvestoren sind oft überrascht, viele der Gebühren zu sehen, die mit einer Investition in Immobilien verbunden sind.

Zum Beispiel, eine Immobilie kaufen, Sie müssen in der Regel ein Hypothekendarlehen absichern – und die damit verbundenen Zinssätze übernehmen. Sie benötigen auch einen erheblichen Geldbetrag für eine Anzahlung.

Um die Zahlung einer Hypothekenversicherung (PMI) zu vermeiden, Sie müssen möglicherweise 20 % oder mehr ablegen. Und das alles, bevor die Abschlusskosten in die Gleichung eingehen, die Tausende von zusätzlichen Dollars verbrauchen, die Sie im Voraus oder im Laufe eines Darlehens zahlen müssen.

Die hohen Kosten von Immobilieninvestments schrecken viele Anleger schon von vornherein ab.

REITs, auf der anderen Seite, sind in der Regel deutlich günstiger. Die meisten REITs haben in der Regel eine Mindestinvestition von nur 1 USD. 000 bis 2 $, 500 oder mehr.

Zur selben Zeit, Sie müssen nicht den Prozess der Sicherung einer Hypothek oder der monatlichen Kreditzahlungen durchlaufen.

REITs erfordern viel weniger Aufwand

Die Investition in REITs kann zu passivem Einkommen führen, Das heißt, Sie können Geld verdienen, ohne etwas zu tun zu haben. Mit anderen Worten, Sie müssen sich keine Sorgen um defekte Geräte machen, Rasenpflege, Dachreparatur, monatlicher Cashflow, oder irgendwas in dieser Art.

Damit sind REITs ideal für Menschen, denen die Zeit oder der Wunsch fehlt, die Verantwortung für ein klassisches Immobilieninvestment zu übernehmen. Alles, was Sie tun müssen, ist zu recherchieren und einen Fonds zu kaufen, zurücklehnen, und stellen Sie sicher, dass es den Standards entspricht.

Der Kauf von physischen Immobilien kann zu passivem Einkommen führen, auch, aber nicht immer.

Die Umwandlung einer physischen Immobilie in ein passives Einkommen erfordert oft die Zusammenarbeit mit einer Immobilienverwaltungsgesellschaft, die alle Aspekte im Zusammenhang mit der Immobilienwartung und den Mieterbeziehungen verwaltet.

Um sicher zu sein, Immobilienverwaltungen können Investoren das Leben erleichtern. Sie können aber auch sehr teuer sein, die jeden Monat Hunderte oder Tausende von Dollar kosten, abhängig von den angebotenen Dienstleistungen.

Kein Umgang mit Mietern

Sie müssen sich nicht nur um die Wartung kümmern, Sie müssen sich auch nicht um den Umgang mit Mietern kümmern. Dies bedeutet, dass Sie nicht mehr Leute finden müssen, die Ihre Räume mieten oder leasen, Zahlungen einziehen, Bearbeitung von Beschwerden, und Umgang mit Räumungen, wenn die Leute aufhören zu zahlen.

Letzteres Szenario tritt häufiger ein, als Sie vielleicht denken. Darüber hinaus, Einige Staaten haben sehr strenge Gesetze zum Schutz der Mieter, wenn sie die Miete nicht mehr zahlen – was es für Vermieter sehr schwierig macht, Maßnahmen zu ergreifen. Ungeachtet dessen, was Sie vielleicht denken, Räumungen sind nicht immer ein glatter Prozess.

REITs bieten viel mehr Liquidität

Direkte Immobilien können sehr schwierig zu bewegen sein und der Verkauf kann Monate oder sogar Jahre dauern.

Einer der besten Aspekte von REITs ist, dass sie sehr liquide sind. Sie haben die Freiheit, sie wie jede andere Aktie zu kaufen oder zu verkaufen.

Achten Sie beim Verkauf von REITs nur auf mögliche Gebühren. Fonds können manchmal versteckte Gebühren enthalten. Meine langjährigen Leser wissen, was ich von Gebühren halte. (Spoiler:Kein Fan!)

Wie Risikofaktoren in

Alle Immobilienanlagen sind mit einem gewissen Risiko verbunden. An der Volatilität des Marktes führt kein Weg vorbei.

Wenn Sie REITs kaufen, Ihre Investitionen hängen stark vom Zustand des Wohnungs- oder Gewerbeimmobilienmarktes ab. Jedoch, Nicht alle Standorte sind tendenziell von Marktschwankungen betroffen. Es hängt weitgehend davon ab, in was Sie investieren, und wo es sich befindet.

Die Investition in eine einzelne Immobilie kann Sie auch vielen Risiken aussetzen, vor allem, wenn man bedenkt, dass Ihre Anlage nicht zu so viel Diversifikation führt wie die Anlage Ihres Geldes in einen Indexfonds. Zum Beispiel, es besteht das Risiko, illiquide zu sein, Beschädigungsgefahr, und Mieterrisiko – zusätzlich zum Marktrisiko.

Überprüfen Sie Ihr Anlageportfolio, bevor Sie sich für eine bestimmte Immobilie oder einen REIT entscheiden, und beurteilen Sie Ihre Risikobereitschaft. Versuchen Sie, Ihre Fähigkeit zu bestimmen, einer Fehlinvestition standzuhalten, bevor Sie große Schritte unternehmen.

Häufig gestellte Fragen

Wie viel von meinem Portfolio soll in Immobilien fließen?

Bevor Sie in Immobilien investieren, Es ist eine gute Idee, einen Blick auf Ihr Portfolio zu werfen und zu sehen, wie Ihre Investitionen verteilt sind.

Denken Sie daran, dass Immobilien nur ein Teil Ihres Gesamtportfolios sein sollten. Um sich zu schützen, Vermeiden Sie es, zu viel in einen bestimmten Bereich zu geben. Es sei denn, Sie haben es sich zum Ziel gesetzt, ein echter Tycoon zu sein, Immobilien sollten nur 5 bis 10 % Ihres Gesamtportfolios ausmachen.

Als solche, wenn Sie erwägen, in Immobilien zu investieren, Vielleicht möchten Sie damit beginnen, Ihr Geld bei einem Brokerage-Fonds auf eine Reihe von Einzelaktien zu verteilen, börsengehandelte Fonds (ETFs), Indexfonds, und Anleihen — neben Ihren REIT-Investments. Sie möchten sich nicht zu sehr auf eine einzelne Anlageklasse konzentrieren.

Ähnlich, Zahlen Sie erst dann eine Anzahlung auf eine physische Immobilie, wenn Sie dazu in der Lage sind. Diesen Weg, Sie können das Risiko streuen und sich absichern, falls Ihre Anlageimmobilie ausfällt.

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Ist es schwer, ein Haus umzudrehen?

Ein Haus umzudrehen kann sehr schwierig sein – vor allem, wenn Sie es noch nie zuvor getan haben.

Oftmals, Neue Investoren kaufen ein Haus und denken, dass sie es für einen schnellen Verkauf umdrehen und renovieren können, nur um festzustellen, dass der Prozess viel komplizierter ist. Zum Beispiel, Sie könnten auf die harte Tour herausfinden, dass sich ein Haus nicht zu dem verkauft, was sie sich ursprünglich erhofft hatten. Darüber hinaus, Menschen investieren oft zu viel Geld in Reparaturen und Upgrades.

Wenn Sie erwägen, ein Haus umzudrehen, Stellen Sie sicher, dass Sie ein Expertenteam haben, das Sie durch den Prozess führt. Sie brauchen einen versierten Immobilienmakler und Auftragnehmer, die wissen, was sie tun – und bereit sind, Ihnen einen fairen Preis zu berechnen.

Soll ich zwei Hypotheken tragen?

Das Tragen von zwei Hypotheken kann riskant sein. Jedoch, Dies ist oft beim Kauf einer Anlageimmobilie erforderlich.

Wenn Sie erwägen, eine zweite Hypothek für Ihr Mietobjekt aufzunehmen, Stellen Sie sicher, dass Sie über einen stetigen Cashflow und genügend Notreserven verfügen, falls Ihre Zweitimmobilie nicht schnell vermietet oder verkauft wird. Höchstwahrscheinlich, Ihr Kreditgeber wird von Ihnen verlangen, dass Sie einen großen Haufen Geld angespart haben.

Das Letzte, was Sie (und Ihr Kreditgeber) tun möchten, ist, in eine Situation zu geraten, in der Sie eine zweite Hypothek haben und nicht genügend Einkommen haben, um unvorhergesehene Ausgaben zu decken.

Was ist eine Zwangsvollstreckung?

Wenn ein Hausbesitzer mit seinen Hypothekenzahlungen in Verzug gerät, die Immobilie wird in Not geraten. Sobald ein Haus in Not ist, eine Bank wird in der Regel damit beginnen, ihre Optionen zu prüfen. Dies kann den Versuch beinhalten, einen Leerverkauf zu arrangieren und den Hausbesitzer zum Verkauf zu ermutigen.

Werden keine weiteren Zahlungen geleistet und kein Leerverkauf vereinbart, die Bank kann eingreifen und das Haus beschlagnahmen. An diesem Punkt, das Haus wird abgeschottet.

Die Kreditgeber werden das Haus dann auf den Markt bringen. In manchen Fällen, es wird versteigert und an den Meistbietenden verkauft.

Zwangsvollstreckungen können große Kaufgelegenheiten für Investoren sein. Jedoch, sie können auch riskant sein. Diese Arten von Verkäufen können durch Vernachlässigung strukturelle oder kosmetische Schäden verursachen.

Einige Anleger fühlen sich beim Kauf von zwangsversteigerten Immobilien unwohl. Jedoch, Es ist wichtig, Emotionen von Immobilieninvestitionen zu trennen und alle Chancen als reine Geschäftstransaktionen zu betrachten. Andernfalls, Sie könnten einige große Chancen zum Geldverdienen verpassen.

Was ist ein 1031-Austausch?

Einer der Hauptgründe, warum Menschen in direkte Immobilien investieren, sind die Steuervorteile, die eine 1031-Börse bieten kann. Zusamenfassend, Der Prozess beinhaltet die Stundung von Steuern auf Kapitalgewinne, die Sie aus dem Verkauf Ihrer als Finanzinvestition gehaltenen Immobilie erzielen – wenn Sie diese Mittel in eine spätere als Finanzinvestition gehaltene Immobilie reinvestieren.

Ein 1031-Austausch kann auftreten, wenn die folgenden Dinge passieren:

1. Sie verkaufen eine als Finanzinvestition gehaltene Immobilie mit Gewinn.

2. Sie erwerben eine spätere als Finanzinvestition gehaltene Immobilie von gleichem oder höherem Wert wie Ihre vorherige Immobilie.

3. Beide Transaktionen müssen in einem bestimmten Zeitrahmen erfolgen, und unter bestimmten Bedingungen.

Zum Beispiel, Sie können ein Mehrfamilienhaus verkaufen, und mehrere Anlageimmobilien im gleichen oder höheren Wert kaufen.

Die Quintessenz

Bei der Entscheidung zwischen REITs und Direktimmobilien gibt es einiges zu beachten. Am Ende des Tages, Es kommt darauf an, welche Richtung Sie bevorzugen, und was für Ihre spezielle Situation sinnvoll ist.

Eine Direktinvestition kann den Zugang zu einer Immobilie ermöglichen, die im Laufe der Zeit an Wert gewinnt und einen stetigen Cashflow generiert. Oder Sie könnten ein Haus für einen schönen Gewinn umdrehen und den Erlös einstecken (nach Zahlung der Kapitalertragssteuern, selbstverständlich). Aber um eines dieser Dinge erfolgreich zu tun, es wird viel Zeit und Mühe erfordern.

Auf der Kehrseite, REITs können sogar direkte Immobilienanlagen übertreffen, und sie kommen mit weitaus weniger Kosten und wenig bis gar keinem Aufwand. Wenn Sie jetzt die richtigen Schritte unternehmen, können Sie später zu unglaublichen Gewinnen führen. Aber wie bei jeder Investition Sie könnten auch Geld verlieren. Informieren Sie sich, bevor Sie in einen Immobiliensektor einsteigen, und Sie sind ein paar Schritte voraus.