Was bedeutet ETF?

Ich habe in diesem Blog ausführlich über Investmentfonds gesprochen – ein typisches Beispiel ist der Beitrag zu den Grundlagen von Investmentfonds vor ein paar Wochen. Aber worüber ich nicht mit Ihnen gesprochen habe, sind börsengehandelte Fonds oder ETFs. Exchange Traded Funds erfreuen sich in den letzten Jahren wachsender Beliebtheit. In diesem Beitrag erfahren Sie, was sie sind und warum Sie in Betracht ziehen sollten, in sie zu investieren.

Was ist ein ETF?

Im weitesten Sinne ist ein ETF eine Mischung aus einer Aktie und einem Investmentfonds. Es nimmt im Wesentlichen die besten Eigenschaften jeder dieser Anlagearten und kombiniert sie zu einer neuen Anlageart.

Genauer gesagt ist ein ETF ein Anlagekorb, genau wie ein Investmentfonds. Wenn Sie eine Aktie eines ETF kaufen, kaufen Sie Hunderte oder sogar Tausende von zugrunde liegenden Unternehmen. Aber im Gegensatz zu einem Investmentfonds, bei dem Sie nur am Ende des Tages kaufen oder verkaufen können, können Sie bei einem börsengehandelten Fonds den ganzen Tag über jederzeit kaufen oder verkaufen.

Wenn also ein ETF um 10:00 Uhr im Minus ist und Sie verkaufen möchten, erhalten Sie einen Preis nahe dem Preis, den Sie um 10:00 Uhr sehen, und nicht den Preis, wenn der Markt um 16:00 Uhr schließt, wie Sie es bei einem Investmentfonds tun würden.

Weitere Merkmale von ETFs

Ein weiteres großartiges Merkmal von ETFs ist die niedrige Kostenquote. Ich habe mehrfach darüber gesprochen, wie Sie auf die Gebühren achten müssen, die Sie zahlen, wenn Sie in Investmentfonds investieren. Bei ETFs haben sie tendenziell niedrige Kostenquoten. Der Grund für die niedrige Kostenquote liegt darin, dass ETFs in der Regel Indizes nachbilden und daher keinen Portfoliomanager und sein Team für die Auswahl und Recherche von Anlagen bezahlen müssen. So sparen Sie langfristig bares Geld.

Ein letztes Merkmal von ETFs ist, dass Sie Dividenden problemlos reinvestieren und Bruchteile von Anteilen halten können. Viele Maklerfirmen erlaubten es früher nicht, Bruchteile von Aktien zu halten, aber immer mehr sind heute offen für diese Idee. Beachten Sie nur, dass bei einem Wechsel des Maklers normalerweise Ihre Anteilsbruchteile verkauft und in Bargeld umgewandelt werden und Ihre gesamten Anteile „in Form“ oder wie sie sind übertragen werden.

Nachteile von ETFs

Natürlich kann man nicht nur Vorteile haben, irgendwo muss es auch einen Nachteil geben. Der Hauptnachteil von börsengehandelten Fonds sind die Handelskosten. Anders als bei Investmentfonds, bei denen Sie Anteile gebührenfrei kaufen und verkaufen, erheben ETFs eine Gebühr für den Kauf oder Verkauf. Wenn Sie den Discount-Brokerage-Weg wählen, sehen Sie sich ungefähr 10 $ pro Trade an.

Auf den ersten Blick scheinen 10 US-Dollar nicht viel zu sein, aber es schmälert wirklich Ihre Rendite. Das ist der Hauptgrund, warum Investor John Bogle kein Fan von ETFs ist. Nehmen wir zum Beispiel an, Sie möchten 100 US-Dollar in einen ETF bei einem Makler investieren, der Ihnen 10 US-Dollar für den Handel berechnet. Die Kosten für diesen ETF betragen erstaunliche 10 % (10 $/100 $)! Sie müssten über 1.000 $ investieren, um diese Handelsgebühr unter 1 % zu halten.

Der andere Haupteinwand von Herrn Bogle gegen ETFs ist, dass sie kurzfristige Spekulationen fördern. Was er damit meint, ist, dass Sie den ganzen Tag über häufig kaufen und verkaufen können, was nicht nur höhere Gebühren (geringere Renditen) verursacht, sondern je mehr Anleger nicht langfristig investieren, desto mehr Volatilität für alle anderen schaffen.

Sollten ETFs einen Platz in Ihrem Portfolio haben?

Ich habe das Gefühl, dass ETFs in den Portfolios der meisten Menschen einen Platz haben. Tatsächlich ist mein gesamtes Portfolio bei Betterment in ETFs investiert und es hat sich für mich hervorragend entwickelt. Die Schlüssel, damit sich ETF-Investitionen lohnen, lauten wie folgt:

• Finden Sie günstige/kostenlose Trades: Betterment berechnet mir keine Gebühren für die Investition in die ETFs, die ich bei ihnen habe. Ich habe auch Geld drüben bei Schwab. Wenn Sie in Schwab ETFs oder einige ausgewählte andere investieren, fällt auch dort keine Handelsgebühr an. Ich weiß, dass man bei Fidelity auch kostenlos mit iShares handeln kann. Mein Vorschlag ist, eine Familie von ETFs auszuwählen, in die Sie investieren möchten, und dann zu sehen, wo Sie sie kostenlos handeln können. Um andere Broker zu finden, die gebührenfreie Trades anbieten, schauen Sie sich meine Online-Broker-Vergleichstabelle an.

• Gebühren beachten: Ich weiß, dass ich gesagt habe, dass die meisten ETFs Indizes nachbilden, aber der Schlüssel hier ist, dass „die meisten“ dies tun. Es gibt immer noch eine Handvoll ETFs, die aktiv verwaltet werden und eine Kostenquote haben, um dies zu beweisen. Machen Sie Ihre Hausaufgaben und vergewissern Sie sich, dass der ETF, den Sie sich ansehen, ein indexbörsengehandelter Fonds ist und eine niedrige Kostenquote mit sich bringt. Um sicherzustellen, dass Sie so wenig Gebühren wie möglich zahlen, sehen Sie sich den kostenlosen Service von Personal Capital an.

• Handeln Sie nicht, investieren Sie langfristig: Ich habe Aktien in meinem Spielkonto, die ich handele. Auch wenn ich ETFs wie Aktien handeln kann, sind sie für mich eine langfristige Investition und ich lege großen Wert darauf, diese Investitionen zu kaufen und zu halten. Sie sind ein großartiger Partner für einen Investmentfonds, wenn Sie keinen guten Investmentfonds finden, mit dem Sie Ihre Zuweisung abschließen können.

Abschließende Gedanken

Insgesamt sind börsengehandelte Fonds oder ETFs ein großartiges Anlageinstrument, in das Sie investieren sollten. Befolgen Sie einfach meine Tipps, damit Sie das meiste Geld sparen können. Ich bin mir sicher, dass wir im Laufe der Zeit immer mehr Variationen von ETFs sehen werden, was die Wahl der Auswahl kostengünstiger Versionen immer schwieriger macht. Aber für den Moment sollten Sie wissen, dass die Mehrheit der ETFs einen Blick wert sind.

Leser, investieren Sie in ETFs? Gibt es Funktionen, über die ich noch nicht gesprochen habe und die wichtig sind, wenn man in Betracht zieht, in ETFs zu investieren?