Was ist der effektive Jahreszinssatz?

Der effektive Jahreszins (EAR) ist der Zinssatz, der um die Aufzinsung angepasst wird. Die Zinseszinsrate ist ein Maß, das speziell in Geschäfts- und Anlagekontexten verwendet wird. das die Wachstumsrate über mehrere Zeiträume angibt. Sie ist ein Maß für das stetige Wachstum einer Datenreihe. Der größte Vorteil der Compound-Wachstumsrate besteht darin, dass die Metrik den Compounding-Effekt berücksichtigt. über einen bestimmten Zeitraum. Einfach gesagt, der effektive Jahreszinssatz ist der ZinssatzZinsaufwendungenZinsaufwendungen entstehen aus einem Unternehmen, das sich durch Fremdkapital oder Finanzierungsleasing finanziert. Zinsen sind in der Gewinn- und Verlustrechnung enthalten, kann aber auch, dass ein Investor in einem Jahr nach Berücksichtigung der Aufzinsung verdienen (oder zahlen) kann.

EAR kann verwendet werden, um Zinsen für ein Darlehen oder eine Schuld zu bewerten oder um Erträge aus einer Investition zu bewerten, B. ein garantiertes Anlagezertifikat (AVB) oder ein Sparkonto.

Der effektive Jahreszins wird auch als effektiver Zinssatz (EIR) bezeichnet. Jahresäquivalentsatz (VRE), oder effektive Rate. Vergleichen Sie es mit dem Jahresprozentsatz (APR)Jahresprozentsatz (APR)Der Jahresprozentsatz (APR) ist der jährliche Zinssatz, den eine Person für ein Darlehen zahlen muss. oder die sie auf einem Depotkonto erhalten. Letzten Endes, Der effektive Jahreszins ist ein einfacher prozentualer Begriff, der verwendet wird, um den numerischen Betrag auszudrücken, den eine natürliche oder juristische Person jährlich für das Privileg der Kreditaufnahme zahlt. die auf einfachen Zinsen basiertSimple InterestSimple Interest Formel, Definition und Beispiel. Der einfache Zins ist eine Zinsberechnung, die den Effekt der Aufzinsung nicht berücksichtigt. In vielen Fällen, Zinssätze mit jeder bestimmten Laufzeit eines Darlehens, aber bei einfachem Interesse, Es tut nicht. Die Berechnung des einfachen Zinses entspricht dem Kapitalbetrag multipliziert mit dem Zinssatz, multipliziert mit der Anzahl der Perioden..

Die EAR-Formel ist unten angegeben:

Woher:

• ich =Angegebener Jahreszinssatz
• n =Anzahl der Aufzinsungsperioden

Effektiver Jahreszins basierend auf Compounding

Die folgende Tabelle zeigt die Differenz des effektiven Jahreszinses bei Änderung der Aufzinsungsperioden.

Tabelle:CFI-Grundlagenkurs für festverzinsliche Wertpapiere

Zum Beispiel, der EAR eines vierteljährlich aufgezinsten Zinssatzes von 1 % beträgt 1,0038%.

Bedeutung des effektiven Jahreszinses

Der effektive Jahreszinssatz ist ein wichtiges Instrument, um die wahre Rendite einer Investition oder den wahren Zinssatz eines Darlehens zu bewerten.

Der angegebene Jahreszinssatz und der Effektivzinssatz können deutlich unterschiedlich sein, aufgrund von Compoundierung. Der effektive Zinssatz ist wichtig, um das beste Darlehen zu ermitteln oder die Anlage mit der höchsten Rendite zu bestimmen.Interner Zinssatz (IRR)Der interne Zinssatz (IRR) ist der Diskontsatz, der den Nettobarwert ) einer Projektnull. Mit anderen Worten, Dies ist die erwartete jährliche Gesamtrendite, die mit einem Projekt oder einer Investition erzielt wird.

Bei der Compoundierung bzw. der EAR ist immer höher als der angegebene Jahreszinssatz.

EAR-Beispiel

Zum Beispiel, Nehmen wir an, die Bank bietet Ihre Einzahlung von 10 USD an, 000 ein 12% angegebener Zinssatz, der monatlich aufgezinst wird. Die folgende Tabelle zeigt das Konzept des effektiven Jahreszinssatzes:

Tabelle:CFI-Grundlagenkurs für festverzinsliche Wertpapiere

Monat 1 Zinsen:Anfangssaldo ($10, 000) x Zinssatz (12 %/12 =1 %) =100 $

Monat 2 Zinsen:Anfangsguthaben (10 $, 100) x Zinssatz (12 %/12 =1 %) =101 $

Die Änderung, in Prozent, vom Anfangssaldo ($10, 000) bis zum Endsaldo ($11, 268) ist (11 $, 268 – $10, 000)/$10, 000 =0,12683 oder 12,683%, das ist der effektive Jahreszinssatz. Obwohl die Bank einen angegebenen Zinssatz von 12% anbot, Ihr Geld ist aufgrund der monatlichen Aufzinsung um 12,683% gewachsen.

Mit dem effektiven Jahreszinssatz können Sie den wahren Return on Investment (ROI) bestimmen ROI-Formel (Return on Investment)Return on Investment (ROI) ist eine finanzielle Kennzahl, die verwendet wird, um den Nutzen zu berechnen, den ein Anleger im Verhältnis zu seinen Investitionskosten erhält. Es wird am häufigsten als Nettoeinkommen dividiert durch die ursprünglichen Kapitalkosten der Investition gemessen. Je höher das Verhältnis, desto höher ist der verdiente Nutzen..

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Wie berechnet man den Effektivzins?

Um den Effektivzins mit der EAR-Formel zu berechnen, folge diesen Schritten:

1. Bestimmen Sie den angegebenen Zinssatz

Der angegebene Zinssatz (auch effektiver Jahreszins oder Nominalzins genannt) findet sich in der Regel in den Überschriften des Kredit- oder Einlagenvertrags. Beispiel:„Jahressatz 36%, monatliche Zinsen."

2. Bestimmen Sie die Anzahl der Aufzinsungsperioden

Die Aufzinsungsperioden sind in der Regel monatlich oder vierteljährlich. Die Verzinsungsperioden können 12 (12 Monate im Jahr) und 4 für vierteljährliche (4 Quartale im Jahr) betragen.

Für Ihre Referenz:

• Monatlich =12 Aufzinsungsperioden
• Vierteljährlich =4 Aufzinsungsperioden
• Zweiwöchentlich =26 Aufzinsungsperioden
• Wöchentlich =52 Aufzinsungsperioden
• Täglich =365 Verzinsungsperioden

3. Wenden Sie die EAR-Formel an:EAR =(1+ i/n) ⁿ – 1

Woher:

• • ich =Angegebener Zinssatz
  • n =Aufzinsungsperioden

Beispiel

Um den effektiven Jahreszinssatz einer Kreditkarte mit einem Jahreszins von 36 % und monatlichen Zinsen zu berechnen:

1. Angegebener Zinssatz:36%

2. Anzahl der Verzinsungsperioden:12

Deswegen, EAR =(1+0,36/12)^12 – 1 =0,4257 oder 42,57%.

Warum verwenden Banken nicht den effektiven Jahreszinssatz?

Wenn Banken Zinsen verlangen, anstelle des effektiven Jahreszinses wird der angegebene Zinssatz verwendet. Dies geschieht, um Verbraucher glauben zu lassen, dass sie einen niedrigeren Zinssatz zahlen.

Zum Beispiel, für ein Darlehen zu einem angegebenen Zinssatz von 30%, monatlich kumuliert, der effektive Jahreszinssatz würde 34,48 % betragen. Banken werben in der Regel mit dem angegebenen Zinssatz von 30 % und nicht mit dem effektiven Zinssatz von 34,48 %.

Wenn Banken Zinsen auf Ihr Sparkonto zahlen, der EAR soll attraktiver aussehen als der angegebene Zinssatz.

Zum Beispiel, für eine Einzahlung zu einem angegebenen Satz von 10 % monatlich verzinst, der effektive Jahreszinssatz würde 10,47 % betragen. Banken werben mit dem effektiven Jahreszinssatz von 10,47 % statt dem angegebenen Zinssatz von 10 %.

Im Wesentlichen, sie zeigen, welcher Tarif günstiger erscheint.

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