18 Tipps, um erfolgreich unter deinen Verhältnissen zu leben (und trotzdem zufrieden zu sein)

Leben Sie unter Ihren Möglichkeiten, damit Sie mehr sparen können

Unsere Kultur macht es uns leicht, mit so vielen Kreditoptionen mehr auszugeben, als wir haben. Kreditkarten, Zahltagdarlehen und sogar unser Eigenheimkapital sind Gelegenheiten, unseren Bedarf an sofortiger Befriedigung zu decken.

Wenn Sie jedoch die Realität Ihrer aktuellen Situation ignorieren und weiterhin mehr kaufen, als Sie sich leisten können, betrügen Sie sich, jemals finanziellen Frieden zu haben. Aus diesem Grund ist es für Ihre finanzielle Gesundheit entscheidend, zu lernen, unter Ihren Verhältnissen zu leben.

Wenn Sie sich zu einem Lebensstil verpflichten, der Ihr Einkommen nicht übersteigt, machen Sie einen echten Unterschied, wenn es darum geht, ein schuldenfreies Leben zu führen, mehr Geld zu sparen und finanzielle Freiheit zu erreichen.

Später werde ich Ihnen einige praktische Tipps geben, die Ihnen dabei helfen, unter Ihren Verhältnissen zu leben, damit Sie im Ruhestand finanziell abgesichert sind.

Lassen Sie uns zuerst darüber sprechen, was dieser Satz eigentlich bedeutet.

Was bedeutet es, „unter seinen Verhältnissen zu leben“?

Wenn Sie unter Ihren Verhältnissen leben, leben Sie von weniger als Sie verdienen.

Sie treffen bewusst finanzielle Entscheidungen, die nicht Ihr gesamtes aktuelles Einkommen aufbrauchen, sodass Sie etwas für Notfälle, den Ruhestand und Sparziele übrig haben.

Unter Ihren Verhältnissen zu leben, wird Ihnen helfen, finanzielle Sicherheit zu schaffen, damit Sie auf die Kurvenbälle des Lebens vorbereitet sind und einen komfortablen Ruhestand genießen können. Wenn Sie sich für diese Art von Lebensstil entscheiden, haben Sie die Kontrolle über Ihr Geld, reduzieren finanziellen Stress und haben mehr Möglichkeiten im Leben.

Jeder kluge Finanzplaner wird Ihnen sagen, dass Sie dies zu einer Priorität in Ihrem Geldmanagement machen sollen. Egal wie viel Sie verdienen, weniger auszugeben als Sie verdienen, ist der beste Weg, um Vermögen aufzubauen und finanzielle Freiheit zu erlangen.

Viele Menschen geraten in die Lifestyle-Inflation damit sie mit den Joneses mithalten können. Dies kann zu einer Gewohnheit führen, jenseits zu leben Ihre Mittel und in einem Gehaltsscheck-zu-Gehaltsscheck-Zyklus stecken bleiben.

Aber diejenigen, die versuchen, die Schere zwischen Ausgaben und Einnahmen immer weiter zu vergrößern, werden die Nase vorn haben! Tappen Sie nicht in die Falle, zu viel Geld für vorübergehende, materielle Einkäufe auszugeben. Bleiben Sie entschlossen, Ihr zukünftiges Ich zu unterstützen , und lernen Sie, unter Ihren Verhältnissen zu leben.

Die gute Nachricht ist, dass Sie keine großen Anpassungen in Ihrem Leben vornehmen müssen, um unter Ihren Verhältnissen zu leben. Wenn Sie sich an ein Budget halten können, entwickeln Sie einige gute Geldgewohnheiten , und setzen Sie sich ein paar sinnvolle Ziele, dann sparen Sie im Handumdrehen mehr Geld.

18 praktische Tipps, um unter deinen Verhältnissen zu leben

Der Schlüssel zur Vergrößerung der Kluft zwischen Einnahmen und Ausgaben liegt darin, weniger auszugeben und/oder mehr zu verdienen. Wenn Sie eine von beiden zu Ihren Geldverwaltungsgewohnheiten hinzufügen, können Sie Ihre Ersparnisse erhöhen. Wenn Sie beides tun, wird Ihr Fortschritt sprunghaft ansteigen!

Hier sind 18 praktische Tipps, die Ihnen helfen, unter Ihren Verhältnissen zu leben.

Praxistipp Nr. 1:Befolgen Sie ein Budget

Wenn Sie nicht wissen, wohin Ihr Geld fließt, haben Sie keine Kontrolle über Ihre Finanzen.

Erstellen Sie einen realistischen Ausgabenplan, der Ihr gesamtes monatliches Nettoeinkommen und alle laufenden monatlichen Ausgaben enthält. Wenn Sie dann die ausgehenden von den eingehenden subtrahieren, sollten Sie eine positive Zahl erhalten. (Oder Sie könnten am Ende 0 € erhalten, wenn Sie die Nullsummen-Budgetmethode verwenden .)

Wenn Ihr Guthaben negativ ist, reichen Ihre *Mittel* nicht aus, um Ihren aktuellen Lebensstil zu unterstützen. Das bedeutet, dass Sie sinnlose Ausgaben einschränken müssen.

Die meisten Finanzexperten raten ihren Kunden, sich an ein Budget zu halten, da Sie sich dadurch auf die tägliche Bewegung Ihres Geldes konzentrieren können. Wenn Sie sich gewissenhaft an eine halten, können Sie innerhalb der Grenzen bleiben, die Sie sich selbst gesetzt haben.

Praxistipp Nr. 2:Verfolgen Sie Ihre Ausgaben

Achten Sie genau darauf, wofür Sie Ihr Geld ausgeben, damit Sie Ihr Budget nicht sprengen und entmutigt werden. Melden Sie sich regelmäßig an und aktualisieren Sie Ihre täglichen Ausgaben. Sie können dies mit einer Tabellenkalkulation oder einer mobilen App tun (sehen Sie sich Mint an oder Kalenderbudget ). So bleiben Sie konzentriert und wissen, wohin Ihr Geld fließt.

Wenn Sie jede einzelne Transaktion genau verfolgen, können Sie sehen, wo Ihr Budget ausläuft sind – diese kleinen und bedeutungslosen Ausgaben, die im Laufe der Zeit einen großen Unterschied machen und Ihre Ersparnisse schmälern. Dies sind großartige Möglichkeiten, um einzuschränken.

Ich stelle fest, dass meine täglichen Ausgaben ein wenig außer Kontrolle geraten können, wenn ich länger als ein paar Tage ohne Aufzeichnung von Transaktionen und Aktualisierung meines Budgets auskomme. Seien Sie fleißig und konsequent. Sie werden überrascht sein, wie schnell sich die Ausgaben dieser kleinen Beträge mit der Zeit summieren können.

Praxistipp Nr. 3:Seien Sie sparsam

Sparsam mit Ihrem Geld umzugehen bedeutet, dass Sie finanzielle Entscheidungen treffen, um Verschwendung und Kosten zu minimieren. Das bedeutet nicht, dass Sie billig sind oder Sie geben kein Geld ohne einen Gutschein aus. Stattdessen senken Sie in einigen Bereichen die Grundausgaben, sodass Sie mehr Geld für Dinge haben, die für Sie wertvoller sind.

Zum Beispiel könnten Sie Ihre Kleidung in einem Secondhand-Laden kaufen, damit Sie sich einen schönen Familienurlaub leisten können. Oder Sie entscheiden sich bewusst dafür, auf kleinerem Raum zu leben, damit Sie mehr Geld zum Reisen haben.

Frugale Gewohnheiten zu praktizieren ist nur eine Möglichkeit, unter Ihren Verhältnissen zu leben. Diese Art von bewusstem Lebensstil wird Ihnen helfen, zwischen Bedürfnissen und Wünschen zu unterscheiden und mehr Einkommen zum Sparen freizusetzen.

Praxistipp Nr. 4:Ausgaben reduzieren oder eliminieren

Sobald Sie ein Budget erreicht haben, ist es leicht zu erkennen, wo Ihre täglichen Ausgabengewohnheiten Ihre Sparkapazität erschöpfen. Einige dieser freiwilligen Ausgaben werden bedeutungslos sein, und Sie können sie ganz loswerden. Andere sind nicht optional, können aber reduziert werden.

Hier sind einige unnötige Ausgaben, die Sie aus Ihrem Budget streichen können:

• Monatliche Abonnements
• Essen gehen
• Unterhaltungs- und Sportveranstaltungen
• Autokredite
• Alkohol, Zigaretten und andere Laster
• Teuere Hobbys
• Schönheitsbehandlungen
• Impulskäufe

Wenn Sie diese Dinge aus Ihrem Budget streichen, bedeutet dies natürlich nicht, dass Sie vollständig darauf verzichten müssen. Wenn Sie das Fitnessstudio verlassen, können Sie in Ihrer Garage trainieren. Wenn Sie aufhören, ins Kino zu gehen, können Sie auf dem Fernseher streamen. Es gibt fast immer eine Möglichkeit, diese Kosten zu geringeren oder gar keinen Kosten zu ersetzen.

Schauen wir uns nun die Bereiche an, in denen Sie Ihre Lebenshaltungskosten senken und Geld sparen können:

• Autoversicherung
• Hypothekenzahlung
• Dienstprogramme
• Lebensmittel
• Kreditkarten

Alle diese Kategorien sind in der Regel wesentliche Lebenshaltungskosten, die bezahlt werden müssen. Sie können jedoch Maßnahmen ergreifen, um Versicherungsprämien und Zinssätze zu senken oder Ihre Lebensmittel- und Haushaltskosten zu minimieren, um Geld zu sparen.

Achten Sie darauf, Ihre Ausgaben an Ihren Werten auszurichten . Entscheiden Sie, was wichtig ist und was eliminiert werden kann.

Wo auch immer Sie sich entscheiden, Ausgaben zu senken, hilft Ihnen jeder Kostenunterschied, die Lücke zwischen dem, was Sie verdienen, und dem, was Sie ausgeben, zu vergrößern.

Praxistipp Nr. 5:Lebe ein gesundes Leben

Was hat Ihre Gesundheit damit zu tun, mehr Geld zu sparen?

Nach einigen finanziellen Schätzungen benötigen Sie möglicherweise mehr als 300.000 US-Dollar für medizinische Ausgaben im Ruhestand.

Eine ausgewogene Ernährung und ausreichend Bewegung halten Ihre Arztkosten niedrig, besonders wenn Sie älter werden. Dies hilft Ihnen, Arztrechnungen und Schulden zu minimieren, die Ihre Ersparnisse sehr schnell aufzehren können.

Praxistipp Nr. 6:Verwenden Sie Bargeld statt Kredit

Eine Möglichkeit, um sicherzustellen, dass Sie nicht über Ihre Verhältnisse leben, besteht darin, immer mit Bargeld zu bezahlen

Dies ist normalerweise nicht die bequemste Zahlungsmethode, aber diese Strategie hilft Ihnen, nicht mehr auszugeben, als Sie einnehmen.

Fallen Sie nicht auf das Versprechen von Kreditkartenpunkten und Vorteilen rein. Wenn Sie den Restbetrag nicht jeden Monat vollständig bezahlen können, lohnt es sich nicht.

Es ist so einfach, uns selbst dazu zu bringen, auf zukünftige Einnahmen zu zählen, um Dinge heute zu bezahlen. Diese Denkweise arbeitet fast immer gegen Sie. Außerdem wissen Sie nicht, welche zukünftigen Kosten anfallen.

Verpflichten Sie sich, die Verwendung von Kreditkarten um jeden Preis zu vermeiden. Wenn Sie online einkaufen, verwenden Sie Ihre Debitkarte, damit das Geld von Ihrem Bankkonto abgebucht wird.

Versuchen Sie, Bargeld zu verwenden, wenn Sie an einem physischen Ort einkaufen. Das Überreichen von Papiergeld wird Sie tatsächlich veranlassen, über den Kauf nachzudenken.

Gewöhnen Sie sich an, vor dem Ausgeben zu sparen. Wenn Sie einen großen Einkauf tätigen möchten, legen Sie jede Woche etwas Geld beiseite, bis Sie genug Geld haben, um es bar zu bezahlen.

Und lassen Sie Ihr Mantra lauten:Wenn ich nicht bar bezahlen kann, kann ich es mir nicht leisten.

Praxistipp Nr. 7:Bauen Sie einen Notfallfonds auf

Wenn Sie nicht über die Mittel verfügen, um eine unerwartete Ausgabe zu bezahlen, leben Sie im Wesentlichen über Ihre Verhältnisse.

Das liegt an der Natur von Notfällen – Sie wissen nicht, wann sie eintreten, aber Sie wissen, dass sie eintreten werden.

Also, wenn (nicht wenn) etwas passiert, das Sie nicht geplant haben – wie ein platter Reifen oder eine kaputte Spülmaschine – müssten Sie zweifellos mit Geld bezahlen, das Sie nicht abdecken müssen.

Der Aufbau eines speziellen Notfallfonds kann Sie davor schützen, sich noch mehr zu verschulden, wenn ungeplante Ausgaben auftauchen, und Ihnen helfen, unter Ihren Verhältnissen zu leben.

Ein ideales Ziel ist 3 bis 6 Monate zu sparen der Lebenshaltungskosten, aber das kann mehrere Monate dauern.

Dave Ramsey empfiehlt, schnell 1.000 $ zu sparen innerhalb von ein oder zwei Monaten. Dies deckt kleinere Notfälle ab und gibt Ihnen etwas Luft zum Atmen.

Finden Sie dann Platz in Ihrem Budget, um jeden Monat Geld zu sparen. Verwenden Sie eine automatisierte Methode, damit Sie keine Wahl haben und nie etwas verpassen werden.

Praxistipp Nr. 8:Zahlen Sie sich zuerst selbst

Eine der besten Möglichkeiten, um Ersparnisse aufzubauen, besteht darin, sich selbst vor allen anderen zu bezahlen. Das bedeutet, dass Sie Geld auf Ihr Sparkonto einzahlen, bevor Sie andere Rechnungen bezahlen.

Diese clevere Finanzgewohnheit stellt sicher, dass Sie Ihre Ersparnisse an erste Stelle setzen und die Versuchung beseitigen, über Ihre Verhältnisse hinaus auszugeben.

Erstellen Sie eine Sparkategorie in Ihrem Budget und bezahlen Sie selbst wie jede andere Rechnung.

Praxistipp Nr. 9:Automatisieren Sie Ihre Finanzen

Es war noch nie einfacher, Ihr Geld mit Hilfe von Online-Banking zu verwalten.

Sie können die Zeit, die Sie für das Bezahlen von Rechnungen und den Ausgleich Ihres Scheckbuchs aufwenden, erheblich reduzieren, indem Sie die Tools verwenden, die Ihr Finanzinstitut über seine Website und mobile App bereitstellt.

Richten Sie wiederkehrende Zahlungen über die Online-Rechnungszahlungsfunktion ein, und Sie werden nie wieder ein Fälligkeitsdatum verpassen. Keine verspäteten Gebühren oder geplatzten Schecks mehr!

Darüber hinaus können Sie wöchentliche oder monatliche Überweisungen automatisieren So können Sie Geld sparen, bevor es überhaupt Ihr Girokonto erreicht. Sie können Ihren Arbeitgeber Gehaltsabzüge einrichten lassen, damit das Geld direkt in einen Spar- oder Pensionsfonds fließt, bevor es direkt auf Ihr reguläres Konto eingezahlt wird.

Die Automatisierung Ihrer Finanzen minimiert die Anzahl der finanziellen Entscheidungen, die Sie treffen müssen, und stellt sicher, dass Sie sich zuerst selbst bezahlen.

Praxistipp #10:Budget mit einem Einkommen

Es ist leicht, sich in den Möglichkeiten zu verfangen, die zwei Einnahmequellen bieten können. Ein größeres Zuhause in den Vororten, bessere Privatschulen, neuere Autos usw.

Wenn Sie jedoch Ihre Erwartungen und Ihren Lebensstil reduzieren können, können Sie möglicherweise nur von einem Gehaltsscheck leben. Dies würde Tausende von Dollar an Jahreseinkommen für Einsparungen freisetzen.

Sprechen Sie über das Leben unter Ihren Verhältnissen! Das ist, als würdest du von *der Hälfte* deiner Mittel leben!

Anstatt sich darauf zu konzentrieren, was Sie heute kaufen könnten, denken Sie an die Zinsen, die Sie mit all dem zusätzlichen Geld verdienen würden. Und die finanzielle Freiheit, die Sie bis zu Ihrer Pensionierung haben würden.

Praxistipp Nr. 11:Impulsausgaben kontrollieren

Diese kleinen, spontanen Einkäufe, die Sie tätigen – wie einen Kaffee im Wert von 5 $ oder eine Jeans im Wert von 20 $ – summieren sich mit der Zeit. Wenn Sie unter Ihren Verhältnissen leben möchten, müssen Sie mit der Gewohnheit impulsiver Ausgaben brechen.

Eine clevere Möglichkeit, dies zu tun, besteht darin, immer eine Liste zu haben wenn du in den Laden gehst. Notieren Sie nur, was Sie brauchen, halten Sie sich an die Liste und zahlen Sie bar.

Weitere Tipps, die Ihnen dabei helfen, Ihre Ausgaben einzudämmen, sind Ihre Kreditkarten zu Hause zu lassen, Online-Einkäufe zu vermeiden und Marketing-E-Mails abzubestellen.

Stellen Sie außerdem eine Regel auf, immer 24 Stunden zu warten bevor Sie spontan mehr als 25 $ ausgeben. Sie können entscheiden, dass Sie das Geld nicht aufgeben möchten, nachdem Sie Zeit hatten, darüber nachzudenken.

Praxistipp Nr. 12:Verkleinern oder verkleinern Sie Ihr Zuhause

Verlieren Sie sich nicht in diesem teuren Haus mit dem Eckhof – auch wenn Sie es sich leisten können.

Die Bank wird den Kredit gerne genehmigen, auch wenn sie jeden Euro, den Sie brauchen, aus Ihrem Einkommen quetscht. Aber jeder, der jemals ein Haus besessen hat, weiß, dass die Kosten für den Hausbesitz die monatliche Zahlung übersteigen.

Dies kann letztendlich dazu führen, dass Sie „hausarm“ sind, wo zu viel Ihres Einkommens für die Hypotheken- und Unterhaltszahlungen verwendet wird.

Suchen Sie stattdessen ein Haus, bei dem die Kosten für Wohneigentum die Grenzen Ihres Gehaltsschecks nicht überschreiten. Sie haben etwas Luft zum Atmen und können das zusätzliche Geld für die College-Ausbildung der Kinder oder Ihren Traumruhestand sparen.

Wenn Sie bereits Hausbesitzer sind, ziehen Sie eine Verkleinerung in Betracht. Sie könnten jedes Jahr Tausende sparen, indem Sie Ihre größten monatlichen Ausgaben reduzieren.

Praxistipp Nr. 13:Planen Sie große Anschaffungen

Das Letzte, was Sie tun möchten, während Sie versuchen, Ersparnisse aufzubauen, ist, sich für einen großen Kauf zu verschulden. Das bedeutet nicht, dass Sie niemals diesen großen Fernseher oder ein neueres Automodell bekommen können. Es bedeutet nur, dass Sie vorausplanen sollten.

Wenn die Kilometer Ihres Fahrzeugs im dreistelligen Bereich liegen, müssen Sie es möglicherweise innerhalb der nächsten ein oder zwei Jahre ersetzen. Warten Sie nicht, bis es kaputt geht und enden Sie mit einem Autokredit! Erstellen Sie *jetzt* eine Autokasse in Ihrem Budget und legen Sie jeden Monat ein wenig Geld beiseite. Dann, wenn die Zeit reif ist, können Sie diesen großen Einkauf mit Bargeld tätigen.

Mit Bargeld in der Hand sitzen Sie auf dem Fahrersitz. Sie können einen Gebrauchtwagen von einer privaten Partei kaufen oder mit einem Autohändler verhandeln, weil Sie den vollen Betrag bezahlen.

Das Sparen für große Anschaffungen begrenzt auch die Kosten. Wenn Sie 5.000 US-Dollar für ein Heimwerkerprojekt sparen, werden Sie eher die Entscheidungen treffen, die die Kosten innerhalb Ihres Budgets halten.

Wenn Sie große Anschaffungen mindestens 6 Monate im Voraus planen und die Ausgaben so gering wie möglich halten, können Sie Schulden vermeiden und unter Ihren Verhältnissen leben.

Praxistipp Nr. 14:Gebrauchtwagen fahren

Ein brandneues Auto wird seinen größten Wertverlust innerhalb der ersten 12 Monate des Besitzes haben. Nach 5 Jahren ist es etwa 60 % weniger wert als die ursprünglichen Kosten.

Sparen Sie bares Geld und bezahlen Sie einen Gebrauchtwagen vollständig. Finden Sie einen, der schonend benutzt wurde, über 5 Jahre alt ist und wenig Kilometer hat. Recherchieren Sie, um die Marken und Modelle mit geringen Wartungsproblemen zu finden.

Sie zahlen weniger Versicherungs- und Zulassungsgebühren, haben aber dennoch ein zuverlässiges Fahrzeug ohne monatliche Zahlung.

Praxistipp Nr. 15:Senken Sie Ihre Zinsen

Wenn Sie irgendwelche Schulden haben, zahlen Sie wahrscheinlich Zinsen. Das ist, als ob Sie jemand anderen bezahlen, damit Sie die Schulden behalten können – während Sie sie abzahlen!

Es gibt nicht viel, was Sie tun können, um die Zinsen zu eliminieren, aber Sie können diese Kosten minimieren – und manchmal sogar Ihren Zinssatz auf Null senken (zumindest vorübergehend!).

Die Refinanzierung Ihrer Hypothek zu einem niedrigeren Jahreszinssatz kann Ihnen möglicherweise die größten Einsparungen bringen. Wenn Sie Ihre Zahlung um 200 bis 300 US-Dollar pro Monat reduzieren können, sparen Sie über die Laufzeit des Darlehens Tausende.

Ziehen Sie bei hochverzinslichen Kreditkartenschulden in Betracht, eine Überweisung des Kreditkartensaldos mit einem Aktionssatz von 0 % vorzunehmen. Die Nutzung einer niedrigen oder zinslosen Einführungsphase kann Ihre Zinskosten erheblich senken.

Ich habe dies oft getan, um meine Zinszahlungen zu reduzieren. Stellen Sie einfach sicher, dass die Überweisungsgebühr für den Restbetrag (normalerweise 3 % des Überweisungsbetrags) niedriger ist als der Zinsbetrag, den Sie normalerweise zahlen würden.

Praxistipp Nr. 16:Lernen Sie zu verhandeln

Dies mag sich zunächst unangenehm anfühlen, aber zu lernen, wie Sie Ihre Rechnungen verhandeln, kann Ihnen auf lange Sicht möglicherweise Tausende sparen.

Dies gilt insbesondere für Arztrechnungen. Ich konnte einige Krankensalden halbieren, indem ich anbot, vollständig bar zu bezahlen.

Wenn Sie eine verantwortungsbewusste Person mit Schulden sind und langjähriger Kunde sind, können Sie jedes Kreditkartenunternehmen bitten, den Zinssatz zu senken. Sie wissen, dass Sie zuverlässig und in der Lage sind, Ihre monatlichen Zahlungen pünktlich zu leisten, und haben daher den Anreiz, Sie als Kunden zu behalten.

Überprüfen Sie Ihre Kreditkartenabrechnung auf Ihren aktuellen Tarif. Denken Sie daran, dass möglicherweise nicht Ihr gesamtes Guthaben denselben Kurs hat.

Es schadet nicht, es zu versuchen, und Sie können bei Ihren monatlichen Ausgaben einfach eine kleine zusätzliche Marge schaffen.

Praxistipp Nr. 17:Sparen Sie Windfälle

Entscheiden Sie im Voraus, was Sie mit ungeplanten Einnahmen machen. Von Zeit zu Zeit erhalten Sie wahrscheinlich Geldgeschenke, eine große Steuerrückerstattung, eine Erbschaft usw. Oder Sie erhalten eine Gehaltserhöhung oder Beförderung. Selbst ein bisschen Geld kann mit Zinseszinsen im Laufe der Zeit erheblich wachsen.

Wenn Sie dieses zusätzliche Geld nicht für dringende Ausgaben benötigen, ziehen Sie in Betracht, den vollen Betrag zu den Ersparnissen hinzuzufügen. Oder Sie können sich entscheiden, einen bestimmten Prozentsatz aller ungeplanten Einkommenssteigerungen anzusparen.

Wenn du einen Plan dafür hast, wirst du ihn nicht spontan für Dinge vermasseln, die nicht wirklich wichtig sind.

Praxistipp Nr. 18:Erhöhen Sie Ihr Einkommen

Wie ich bereits erwähnt habe, können Sie unter Ihren Verhältnissen leben, indem Sie weniger ausgeben oder mehr verdienen – oder beides. Indem Sie zusätzliche Einnahmequellen schaffen, können Sie Ihr Sparziel schneller erreichen.

Die meisten Menschen mögen die Vorstellung nicht, zusätzlich zu ihrer Vollzeitarbeitswoche einen zweiten Job zu bekommen. Im aktuellen Zeitalter der Gig Economy war es jedoch noch nie so einfach, nebenbei ein wenig Geld zu verdienen.

Wenn Sie nur ein paar hundert Dollar mehr im Monat verdienen, können Sie leicht unter Ihren Verhältnissen leben. Sie können dies auf verschiedene Arten tun:

• Fahr am Wochenende für Uber oder Lyft
• Arbeite ein paar Abendstunden in deinem Lieblingscafé
• Bieten Sie freiberufliche Dienstleistungen auf Fiverr an
• Bitten Sie um eine Gehaltserhöhung oder bewerben Sie sich für eine Beförderung bei Ihrem aktuellen Job
• Starten Sie eine Nebenbeschäftigung in Ihrer Nachbarschaft, indem Sie mit Hunden spazieren gehen, auf das Haus aufpassen, Nachhilfe geben usw.

Denken Sie darüber nach, wie Sie eine Fähigkeit oder einen Dienst, mit dem Sie bereits Erfahrung haben, monetarisieren können. Diese zweite Form des monatlichen Einkommens kann Ihnen die Freiheit geben, die Stunden zu bestimmen, die Sie arbeiten möchten, und wie viel Sie verlangen möchten.

Wenn das, was Sie anbieten, gefragt ist, müssen Sie möglicherweise nur ein paar zusätzliche Stunden pro Woche arbeiten, um Ihre Finanzen erheblich zu verbessern.

Wie Sie Ihre Denkweise anpassen und erfolgreich unter Ihren Verhältnissen leben

Viele Menschen verstehen nicht, wie wichtig eine gesunde Einstellung zu Geld ist wenn es um die Verwaltung ihrer Finanzen geht.

Wenn Sie jedoch in einem Zyklus von Gehaltsscheck zu Gehaltsscheck stecken geblieben sind und nicht aus den Schulden herauskommen, müssen Sie sowohl Ihre Perspektive als auch Ihr Budget anpassen.

Wenn Sie sich auf Ihre vergangenen Fehler konzentrieren, werden Sie nur festsitzen. Und immer danach zu streben, mit den Joneses Schritt zu halten, wird Ihre Schuldenlast nur erhöhen.

Hier sind 8 wirkungsvolle Tipps, um Ihre Denkweise zu ändern damit Sie Ihre Finanzen priorisieren und finanzielle Freiheit erreichen können.

Mindset-Tipp Nr. 1:Wissen Sie, was Ihnen wichtig ist

Wissen, was Ihnen wirklich wichtig ist wird Ihnen helfen, Ihre Ausgabegewohnheiten zu lenken. Schreiben Sie auf, was Ihnen am wichtigsten ist, und streichen Sie alles andere weg.

Ich liebe es zu reisen, und dieser Wert motiviert mich, Geld in eine Urlaubskasse zu stecken, anstatt es für sinnlose Ausgaben zu verwenden. Ich erstelle ein Reisebudget, damit ich weiß, wie viel ich sparen muss. Dann lege ich einen gleichen Betrag über mehrere Monate beiseite. Es ist so ein tolles Gefühl, in den Urlaub zu fahren und ihn bar zu bezahlen! Nicht mehr über meine Verhältnisse leben, indem ich Hotelzimmer und Mietwagen in Rechnung stelle.

Mindset-Tipp Nr. 2:Motivation schaffen

Schreiben Sie oft ein paar Ziele auf, nur um sie ein paar Wochen später wieder zu vergessen?

Sobald Sie Ihre Werte kennen (siehe Tipp Nr. 1), verwenden Sie sie, um Ihre kurz- und langfristigen finanziellen Ziele zu bestimmen.

Schreiben Sie dann Ihre Ziele auf und platzieren Sie sie an einem Ort, an dem Sie sie jeden Tag sehen.

Stellen Sie sicher, dass Sie von Ihrem Partner unterstützt werden, damit Sie sich gegenseitig unterstützen und ermutigen können.

Sie können dies sogar zu einem Vertrag machen, den Sie beide unterschreiben. Verpflichten Sie sich schriftlich zu Ihren finanziellen Werten, Zielen und Ihrem Budget. Überprüfen Sie dann häufig gemeinsam Ihre Ziele, um Ihre Motivation aufrechtzuerhalten.

Rückschläge werden passieren, daher ist es wichtig, konzentriert und motiviert zu bleiben Der einzige Grund, warum du deine Ziele nicht erreichst, ist, wenn du aufgibst!

Mindset-Tipp Nr. 3:Stellen Sie sich darauf ein, achtsam zu sein

Verlassen Sie sich nicht auf Ihre Gefühle, um der Versuchung zu widerstehen, Geld auszugeben. Stattdessen schaffen Sie sich ein Rechenschaftssystem, auf das Sie sich beziehen können, wenn Sie spontan etwas kaufen möchten.

Dazu gibt es mehrere Möglichkeiten:

• Richten Sie eine Regel ein, um immer mindestens 24 Stunden zu warten, bevor Sie einen ungeplanten Kauf tätigen.
• Haben Sie eine Liste mit Fragen, die Sie zuerst durchgehen:Brauche ich das wirklich? Werde ich das wirklich nutzen? Ist das der beste Preis, den ich finden kann? Muss ich das neu kaufen? Wenn Sie mit Nein antworten, legen Sie es zurück ins Regal.
• Kaufen Sie immer mit einer Liste ein und verpflichten Sie sich, niemals etwas zu kaufen, das nicht darauf steht.
• Bezahlen Sie nur mit Bargeld und nehmen Sie gerade genug mit, um das zu bezahlen, was Sie kaufen möchten.

Diese Strategien helfen Ihnen dabei, sorgsam mit Ihrem Geld umzugehen und nicht zu viel auszugeben.

Mindset-Tipp Nr. 4:Üben Sie verzögerte Befriedigung

Wenn Sie die Gewohnheit beherrschen, vor dem Kauf zu *pausieren*, und die Selbstbeherrschung entwickeln, zu warten bevor Sie ausgeben, Sie sind auf dem besten Weg, Ihre persönlichen Finanzen in den Griff zu bekommen.

Ein Leben über seine Verhältnisse hinaus läuft oft auf emotionale Entscheidungen hinaus wie impulsiv etwas aufzuladen, das Sie schon eine Weile wollten. Es ist leicht, sich einzureden, dass Sie es schnell abbezahlen können. Dies wird jedoch normalerweise zu einer von vielen Belastungen, die Sie im Laufe der Zeit vornehmen, bis Ihre Kreditkarte ausgeschöpft ist.

Nehmen Sie sich vor, immer eine gewisse Zeit zu warten, bevor Sie einen großen Kauf tätigen oder eine impulsive Kaufentscheidung treffen. Sie werden feststellen, dass Sie Ihre Meinung meistens ändern (und Ihr Geld auf der Bank behalten!).

Mindset-Tipp Nr. 5:Entwickeln Sie eine sachkundige Denkweise zum Thema Geld

Eine ungesunde Einstellung zum Geld kann einfach auf einen Mangel an Bildung in persönlichen Finanzen zurückzuführen sein. Nehmen Sie sich die Zeit, um zu lernen, wie Geld funktioniert, durch Investieren, Sparen, Budgetieren und Verschulden.

Es gibt eine Fülle von Informationen, die Sie kostenlos im Internet finden können. Von Blogs über Foren bis hin zu Videos und Podcasts – mit ein wenig Zeit und Eigeninitiative werden Sie zum Meister Ihrer Finanzen.

Sehen Sie sich diese 21 *kostenlosen* Online-Kurse zu persönlichen Finanzen an um Ihnen etwas Inspiration zu geben.

Mindset-Tipp Nr. 6:Bleiben Sie auf der gleichen Seite

Wenn Sie einen Ehepartner oder Partner haben, stellen Sie sicher, dass Sie gemeinsam auf gemeinsame Ziele hinarbeiten. Sie können Ihre finanzielle Situation anders angehen (der eine ist ein Sparer, der andere ein Spender), aber Sie sollten sich dennoch auf ein gemeinsames Budget festlegen.

Partnerschaften im Finanzbereich fördern die Verantwortlichkeit und führen zu größerem Erfolg. Wenn Sie mit Rückschlägen konfrontiert werden, müssen Sie sich gegenseitig unterstützen und ermutigen.

Mindset-Tipp Nr. 7:Brechen Sie die „Pleite“-Mentalität

Oft sage ich meinem Sohn, dass ich zu Hause zu Abend essen werde, anstatt essen zu gehen. Er denkt, das liegt daran, dass wir „pleite“ sind und das Geld nicht haben.

Dann sage ich ihm, dass ich viel Geld habe und ich entscheide gerade, wofür ich es ausgeben möchte.

Wenn Sie das Gefühl haben, dass Sie dieses neue Auto nicht kaufen oder in den schönen Urlaub fahren können, erinnern Sie sich daran, dass Sie es können. Wenn Sie wirklich wollten, könnten Sie für beide bezahlen. Möglicherweise müssen Sie Ihre gesamten Ersparnisse aufbrauchen oder eine Menge Schulden aufnehmen, aber Sie könnten.

Es geht nicht darum, pleite und unfähig zu sein um diese Dinge zu kaufen. Es ist eine Frage der Entscheidung, Ihr Geld für das auszugeben, was Ihnen wirklich wichtig ist. Sie entscheiden sich dafür, Ihr Geld für die Zukunft zu sparen, anstatt sich hoch zu verschulden.

Wenn Sie mit dieser Einstellung an Ihre Finanzen herangehen, werden Sie nicht das Gefühl haben, nie genug Geld zu haben. Stattdessen werden Sie das Gefühl haben, die vollständige Kontrolle zu haben und kluge finanzielle Entscheidungen zu treffen.

Mindset-Tipp Nr. 8:Definieren Sie Bedürfnisse und Wünsche

Hat Ihr Teenager jemals gesagt:„Aber Mama! Ich brauche diese neue Hose wirklich!“

Als Elternteil ist es für mich leicht zu erkennen, dass dies nicht wahr ist. Ich weiß, dass er 5 Hosen in seinem Schrank hängen hat. Wäre es schön, sie zu haben? Ja. Ist es nötig? Nein.

Dies kann jedoch etwas knifflig werden, wenn es um etwas geht, das *ich* will. Ich kann mir leicht einreden, dass ich diese neue Backform wirklich brauche, weil meine alte … naja … alt. ist

Fallen Sie nicht darauf herein. Wissen, was ein Bedarf im Vergleich zu einem Wunsch ist. Filtern Sie dann alle Ihre Käufe nach dieser Definition.

Der Zweck ist nicht, Sie davon abzuhalten, jemals etwas zu kaufen, das Sie nicht wirklich brauchen. Der Zweck ist, eine Denkweise zu schaffen, die jede finanzielle Entscheidung durch die Wahrheit wahrnimmt. Seien Sie ehrlich zu sich selbst!

Hören Sie auf, über Ihre Verhältnisse zu leben, indem Sie die Lüge zurückweisen, dass Sie wirklich Geld für etwas ausgeben müssen, das eigentlich unnötig ist.

Die Vorteile, unter Ihren Verhältnissen zu leben

Sobald Sie die Disziplin aufgebaut haben, weniger auszugeben als Sie verdienen, werden Sie einige wertvolle Ergebnisse erzielen.

Es ist hilfreich zu wissen, was diese Vorteile im Leben sind, bevor Sie die Gewohnheit gemeistert haben, damit Sie einen Anreiz haben, engagiert zu bleiben, wenn es schwierig wird.

Die gute Nachricht ist, dass die Vorteile, unter Ihren Verhältnissen zu leben, gut für Ihr Bankkonto, Ihr Gehirn und Ihren Körper sind!

Sehen wir uns 7 der größten Vorteile an, wenn man unter seinen Verhältnissen lebt.

Vorteil Nr. 1:Sie haben weniger Schulden

Wenn Sie lernen, weniger auszugeben als Sie verdienen, führt dies natürlich nicht mehr zwangsläufig dazu, dass Sie Schulden aufbauen. Dadurch haben Sie mehr Geld, um Ihre Guthaben zu begleichen.

Anstatt anderen Zinsen zu zahlen, vermehren Sie Ihr Vermögen mit all den Ersparnissen, die Sie investieren.

Vorteil Nr. 2:Sie werden weniger Stress erleben

Wenn Sie an die Grenzen Ihres Budgets stoßen, könnten Sie nur einen Notfall von einer Finanzkrise entfernt sein. Eine unerwartete Autoreparatur oder eine Reise in die Notaufnahme könnte Ihre Schuldenlast leicht um Tausende erhöhen.

Oder wenn Sie Ihre Rechnungen nicht rechtzeitig bezahlt haben, haben Sie möglicherweise keinen Zugang mehr zu Krediten. Dies fügt einer Finanzkrise noch mehr Stress hinzu.

Das Tragen übermäßiger Verbraucherschulden hat negative Folgen wie Angst und Stress, die zu Hoffnungslosigkeit und Depressionen führen können. Diese Belastungen für Ihre geistige Gesundheit können auch zu einer Beeinträchtigung Ihrer körperlichen Gesundheit wie Bluthochdruck, Herzerkrankungen und Schlafmangel führen.

Unter Ihren Verhältnissen zu leben gibt Ihnen die Marge, die Sie brauchen, um mit ungeplanten Ausgaben fertig zu werden. Dann haben Sie weniger Stress in Ihrem Leben, mehr Seelenfrieden und schlafen nachts besser!

Vorteil Nr. 3:Sie haben weniger Familienstreitigkeiten

Finanzielle Belastungen können eine Ehe oder Partnerschaft stark belasten. Es wird gesagt, dass Geldstreitigkeiten die zweithäufigste Scheidungsursache sind (nach Untreue).

Und natürlich betrifft dieser Konflikt zwischen Erwachsenen zwangsläufig auch die Kinder.

Wenn Sie bei Ihren Finanzen mit Ihrem Ehepartner zusammenarbeiten und beide Ihrer finanziellen Gesundheit Priorität einräumen, werden Ihre familiären Beziehungen besser.

Vorteil Nr. 4:Sie werden eine größere Erfüllung erfahren

Die Finanzen fest im Griff zu haben, macht nicht nur das Leben leichter, sondern schafft auch mehr Zufriedenheit. Die Selbstbeherrschung zu haben, Befriedigung hinauszuzögern, unter deinen Verhältnissen zu leben und Geld zu sparen, gibt dir ein großartiges Gefühl der Leistung und Erfüllung.

Außerdem blicken Sie mit größerer Hoffnung und Vorfreude in die Zukunft. Wenn Ihr Vermögen zunimmt, stehen Ihnen mehr Möglichkeiten zur Verfügung.

Vorteil Nr. 5:Sie erreichen Ihre Ziele

Der große Unterschied zwischen einem Leben unter deinen Verhältnissen und einem Leben jenseits sie lassen sich in Ihrer Lebensqualität zusammenfassen.

Arbeiten Sie nur, um Schulden abzuzahlen? Sie haben einen Nebenjob, um Ihre Autokosten zu decken, und keine Zeit für Ihre Familie? Machen Sie sich Sorgen darüber, wie Sie Ihren Lebensunterhalt im Ruhestand bestreiten werden?

Wenn Ihr Gehaltsscheck wenig übrig lässt, um das Leben zu genießen und finanzielle Sicherheit aufzubauen, werden Sie Ihre Ziele nie erreichen. Zu lernen, unter seinen Verhältnissen zu leben, gibt Ihnen den Raum, große Träume von Ihrer Zukunft zu haben und Maßnahmen zu ergreifen, um sie zu verwirklichen.

Vorteil Nr. 6:Sie haben berufliche Flexibilität

Wenn Sie Ihre finanziellen Grenzen erweitern, werden Sie letztendlich in einer Karriereecke gefangen sein, der Sie nur schwer entkommen können. Sie haben keinen Spielraum, um Ihre Arbeitszeit zu reduzieren, längere Auszeiten zu nehmen oder eine wünschenswertere Position anzunehmen, die weniger bezahlt wird.

Der Aufbau einer gesunden Marge zwischen Ihrem monatlichen Einkommen und Ihren Ausgaben gibt Ihnen die Freiheit, berufliche Veränderungen vorzunehmen, wenn sich Gelegenheiten ergeben. Sie können diese Entscheidungen zu Ihren Bedingungen und Ihrem Zeitplan treffen.

Vielleicht möchtest du weniger arbeiten, weil deine Kinder dich mehr brauchen. Oder vielleicht bist du mit deiner jetzigen Karriere nicht mehr zufrieden und möchtest wieder zur Schule gehen. Die Flexibilität für Lebensereignisse wie diese zu haben, ist wichtig für ein glückliches Leben.

Unter Ihren Verhältnissen zu leben gibt Ihnen diese Flexibilität, etwas anderes zu wählen und die Kontrolle zu behalten.

Vorteil Nr. 7:Sie haben die Kontrolle über Ihre finanzielle Sicherheit

Viele Menschen haben einfach keine Kontrolle über ihr Geld. Stattdessen werden sie von ihrem Arbeitgeber, ihren Kreditkartenzahlungen und ihren impulsiven Ausgabegewohnheiten kontrolliert.

Wenn Sie die Selbstdisziplin entwickeln können, weniger auszugeben, als Sie verdienen, und für die Zukunft zu sparen, werden Sie auf dem Fahrersitz sitzen. Du entscheidest, wo du arbeitest, wann du in den Urlaub fährst, wie du für eine finanzielle Notlage zahlst. Sie sind nicht durch Schuldenrückzahlung oder ein Kreditlimit eingeschränkt.

Wollen Sie die Kontrolle haben? Du kannst sein! Nehmen Sie die Tipps in diesem Beitrag und lernen Sie, unter Ihren Verhältnissen zu leben. Sie werden all diese Vorteile erleben, die zu einem höheren Maß an Zufriedenheit, Motivation und höherer Lebensqualität führen.

In the end, understanding the benefits and importance of living below your means can offer a powerful incentive to develop this critical financial practice.

How to know you’re not living below your means

A telltale sign of living beyond your means is simply running out of money before your next paycheck.

However, there are other key indicators you can identify to know you’re spending more than you earn.

Knowing what these are will help you increase financial awareness and make better decisions for your money.

Let’s take at 7 warning signs that indicate you’re not living below your means.

Warning Sign #1:You don’t have an emergency fund

If you don’t have any money set aside for emergencies, you are likely spending beyond your means. Not only that, but when an unexpected expense arises, you’ll probably have to rely on debt to pay for it.

You should have at least $1,000 in a separate interest-bearing savings account for those small financial emergencies that inevitably pop up. Once you reach this goal, keep saving until you can cover 3 to 6 months of your necessary living expenses.

Warning Sign #2:You have excessive credit card debt

How much is excessive? Most financial experts will advise you to keep your credit utilization below 30% of your household income. However, if you can’t pay off your balances every month, you have too much.

Using credit cards is not necessarily a bad financial practice, unless you get in the habit of taking longer than one credit card cycle to pay them in full. This is when interest kicks in and you’re paying more just to keep the debt.

The best thing to do to avoid unnecessary debt is always pay in cash. This takes financial discipline, but ensures that you never have a credit card bill.

Warning Sign #3:You’re not saving for the future

How’s that retirement fund coming along? It might be time to take a good look at your saving habits.

If you aren’t saving for your future today, you’re probably living beyond your means. And, don’t think you have another 20-30 years to catch up. You never know what curve balls life will throw at you. Maybe you suffer an injury and can’t keep your job. Or you go through a messy divorce and can barely make ends meet.

Develop the habit now to spend less than you earn, put the excess funds in a savings account, and give that money time to grow with compound interest.

If you struggle with spending, set up automatic savings transfers so you never see the money. You can do this through your employer, or create automatic transfers through your bank.

Warning Sign #4:You’re not on a budget

For many years I didn’t have a budget. I just spent money until it ran out, and then I would pull from savings or use my current credit card of choice.

Don’t do this.

Get on a budget so you can see where your money is going and identify how you can cut expenses. Give yourself financial boundaries so you’re not spending more than you earn every month.

A budget will help you plan for big purchases, family vacations, and saving for the future. You don’t need to believe the lie that you’ll never get out of debt or be able to afford a newer car.

Take control of your money by learning budgeting basics , creating a spending plan that you can stick to, and you’ll start achieving your financial goals.

Warning Sign #5:You buy things you can’t afford

Can you pay cash for that designer purse? Or that fancy dinner? If you don’t have the money upfront, then you can’t afford it.

Stop telling yourself that you can and that you’ll pay it off with the next paycheck.

Determine your values, distinguish between needs and wants, and then set aside money in your budget to save for those things that are important to you.

We just got back from an awesome vacation in Hawaii. I can’t tell you how great it felt to pay for everything in cash, and know I won’t be paying it off for the next six months.

Warning Sign #6:Your housing expenses consume too much income

Typically, a bank’s responsibility is to only lend you what you can afford. In reality, a lender will let you borrow more than you can actually handle.

If your mortgage payment requires more than 25% of your monthly take-home pay, you might be stretching yourself too thin. Consider the other warning signs on this list to determine if this applies to you. Are you still able to save for emergencies and retirement? Are you building credit card debt? Are you unable to pay cash for all of your expenses?

You may be able to considerably reduce your mortgage payment by refinancing at a lower interest rate. Shop around and use an online mortgage calculator to see if the cost of refinancing is worth the savings.

Warning Sign #7:You have a low credit score

If your debt-to-income ratio is too high, or you’ve been late in paying off debts, your credit score will suffer. This is a sure sign that you’re living beyond your means.

A score that falls below the average (around 700) will make it difficult for you to obtain additional credit when it’s the only option.

Take the time to check your credit report to figure out why your score has been lowered. You can get a free credit report at AnnualCreditReport.com .

How to live below your means and still be content

If you’ve been struggling with overspending for a while, then you’re probably used to a certain lifestyle that you can’t really afford.

Giving yourself spending boundaries and practicing delayed gratification might seem like you’ve signed up to deprive yourself of all the fun in life.

But, it doesn’t have to be that way!

Once you understand how to live within your means – and still be content – you’ll have mastered the key to financial freedom.

And, if you can get to a place where you consistently live below your means – you’ll discover the secret to creating wealth.

Learning how to be content with what you have is like a muscle you can strengthen over time. At first, you’ll feel weak and tempted to buy impulsively.

But, as you practice these 5 habits listed below, you’ll increase your ability to resist those temptations because you’ve achieved a certain level of contentment in your life.

Be Content Tip #1:Practice gratitude

Gratitude is an attitude. It’s not dependent on circumstances or relationships or money or even emotions.

*You* control how grateful you are for the people and things in your life. And, the more you choose to be grateful, the more grateful you become.

Being appreciative of what you have – no matter how much or how little – leads to a deep level of contentment that can sustain you through any adversity.

In other words, a grateful heart is the doorway to a contented mind.

You can start practicing gratitude by being mindful of how immensely blessed you are with those gifts you may take for granted:

• the air you breathe
• the roof over your head
• the food on your table
• the person you married
• the job you hold
• the car you drive
• the ability you have to speak, to move, and to think

When you consider that any of these gifts can be lost in a moment, that none of them are guaranteed, your priorities start to shift. Your focus is what’s in front of you, instead of what’s beyond you.

A helpful habit is to keep a gratitude journal, where you can record your thanks and appreciation and stay connected to the blessings you experience every day.

Start developing a deeper sense of gratitude in your life, and you’ll find you also experience a greater level of peace and contentment as well.

Be Content Tip #2:Change your perspective

Money can’t buy happiness. But, it’s sure nice to try sometimes, right?

As I’ve gotten older, buying stuff has taken a back seat to collecting experiences. Having coffee with a friend, going to a bible study, streaming a funny movie with my kids.

I’ve realized that I don’t need to have more things to feel better. I can find a lot of fulfillment in what I’ve already been blessed with, and create more joy through relationships and focusing on what’s truly important to me.

Now, I’m more mindful about what I spend my money on. What will it add to my life? Is it something that will last? These questions help me stay on track with my values and be content.

Be Content Tip #3:Serve others

Scientific studies have shown that focusing on the needs of others can help you lead a more fulfilling life.

When you lend a hand to someone less fortunate than you, the receiver of your generosity isn’t the only one who profits. In fact, your own well-being may experience the greatest benefits from serving others in need.

Volunteering your time and energy to help someone else provides the opportunity to boost your own happiness and mental health.

This could be the result of feeling a heightened sense of purpose, increasing physical activity, or engaging in meaningful social activities.

Whatever you get out of it, serving others less fortunate can help you maintain a healthy perspective in life. You increase your awareness of the needs in your community, and decrease the focus on yourself.

When you choose to engage with how you can give instead of what you can get, you’ll feel more content with what you have.

If you struggle with emotional spending and living beyond your means, find an organization you can support with your time and energy.

It’s a great opportunity to make a difference in others’ lives – and improve your own.

Be Content Tip #4:Stop comparing

Comparison is the thief of joy.

When you compare yourself to others, it’s easy to feel like you don’t measure up. This can lead to feelings of inadequacy, envy and discontentment.

These negative emotions are often the trigger that causes overspending and increased debt.

A helpful strategy is to write down a list of your core values, and then align relevant financial goals with them.

When you feel the tug to keep up with Mrs. Jones next door, pull out this list to remind yourself of what’s truly important to you.

Your path is your path. Don’t get distracted by the road someone else is taking.

Put your blinders on and stay committed to the priorities you’ve chosen for your own life.

When you take your eyes off what other people have and stay focused on your goals, you’ll be content with the financial choices you’re making to achieve them.

Be Content Tip #5:Adjust your mindset

Practical applications are more effective when performed with a positive mindset.

In other words, if you want to successfully live below your means, you need to ditch the stinkin’ thinkin’.

Portraying yourself as a victim of frugality will only result in resentfulness and discontentment – both of which will work against you when trying to live below your means.

Instead, trade the scarcity mentality for an abundant mindset by being open to new ways of finding enjoyment and having fun.

For example, rather than paying airfare and staying at a 5-star hotel for vacation, take a road trip and go camping instead.

If you love shopping, try second-hand boutiques rather than a large department store. (Better yet, go treasure hunting every weekend at garage sales.) Just because you’re trying to spend less money doesn’t mean you have to deprive yourself.

You can still have a comfortable and fulfilling life by being a little creative and open to other, less costly options.

When you enjoy finding ways to have fun while still saving money, you’ll be content to live below your means.

Money tools to help you live below your means

Spending less than you earn really comes down to financial discipline. You must choose to live below your means, and then take the steps to make it happen.

However, there are some pretty helpful tools that can make this a little easier. Every little bit helps, right?

Here are 3 money tools to help you live below your means.

Mint

Mint is free web-based tool that helps you track your budget.

You can access Mint through through its website or mobile budgeting app. It connects all of your bank accounts to give you a personal and complete financial picture.

With Mint, you’ll have access to monthly reports, and you can set up financial goals. You can also create alerts to notify you of due dates, balances, and if you go over your budget.

Mint helps you know how much you’re spending and where it’s going, so you can live below your means.

Acorns

Start automating savings with this helpful money management tool.

Not only does Acorns “harvest” the change between every purchase you make and the next highest dollar – it then invests that change into an investment portfolio you select.

It’s never been easier to maximize your spare change and turn it into substantial savings.

Acorns has 3 paid plans that range from $3 to $5 a month.

If you’re not ready to venture outside of your 401(k) and explore other investment opportunities, give Acorns a try. You can get your feet wet in the investment game with little risk.

Trim

Trim helps you save money by inspecting your financial transactions in order to find recurring expenses.

Like a personal subscription guard, Trim will notify you when it’s identified repeating expenses and give you the option to cancel them. This handy tool will even notify the subscribed service of your decision!

If you love signing up for free trials but you’re terrible at cancelling before the monthly fees kicks in, Trim will help you stay alert of these unnecessary expenses.

Why living below your means is important

I have given you many reasons so far why living below your means is a smart financial practice. We can sum them all up into one major benefit:  financial freedom.

What is financial freedom?

When you create financial freedom for yourself, you’re building security for your future and your family.

Financial freedom ensures that you’ll keep your financial independence throughout retirement.

Financial freedom allows you to achieve your biggest dreams.

Financial freedom puts you in control of your life, and provides financial peace instead of financial chaos.

Can you imagine what this would look like in your life? Are you willing to make small sacrifices today to attain a greater benefit later?

You don’t have to live a miserable, deprived life to live below your means. You just have to rearrange your priorities and build better money habits. You can still have the house and the car and the vacations – they might just look different.

In conclusion:Why I live below my means

One of the biggest lessons I’ve learned from living beyond my means is that the added expense for a little extra comfort doesn’t make up for the awful discomfort of being in debt.

Spending money I didn’t have for something I didn’t need never outweighed that loser feeling I would get when I was still paying it off 6 months later.

Living below your means takes some discipline, and part of that is just getting good at saying no. Eventually, I realized that joy attained on borrowed money eventually turns into regret if the debt outlives the experience.

And, now that retirement is in the foreseen distance, I’ve become even more aware of how the lack of self-control in my youth can affect my standard of living in old age.

As a result, I’ve gotten very good at denying myself the comforts I used to indulge in. I’ve learned to pause … consider … and walk away.

Und weisst du was? It’s not that bad. I actually live through it every single time.

The cool thing is, the more I make wise decisions with my money, the easier it is to say no.

With each choice that gets me a little closer to my financial goals, I feel greater content with my current circumstances. I know that the sacrifices I make in the present will create the retirement I dream of in the future.

When you’re content, you don’t feel the need to compare. Then, you’re not concerned with how others spend their money, because you’re focused on your own priorities.

So, I encourage you to practice gratitude, serve others, and stay connected to your values. Get on a budget that works for you so you can follow a spending plan that fits your household income. You could even make it fun to build wealth by taking a money saving challenge.

You *can* learn how to live within your means and still be content. And, once you do, financial freedom is just around the corner.

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