5 Aktienderivate und wie sie funktionieren

Aktienderivate sind eine Art von Anlageinstrument, das häufig verwendet wird, um sich an Aktienbewegungen zu beteiligen, ohne die Aktie tatsächlich zu besitzen. Der Wert dieser Derivate hängt von den zugrunde liegenden Aktien oder Indizes ab. Hier sind einige der verschiedenen Arten von Aktienderivaten und wie sie funktionieren.

1. Aktienoptionen

Eine der häufigsten Arten von Aktienderivaten ist die Aktienoption. Eine Aktienoption ist ein Vertrag, der es dem Eigentümer ermöglicht, eine bestimmte Anzahl von Aktien an einem bestimmten Datum in der Zukunft zu kaufen oder zu verkaufen. Wenn Sie eine Aktienoption besitzen, dies gibt Ihnen die Möglichkeit zu kaufen oder zu verkaufen, dazu sind Sie aber nicht unbedingt verpflichtet. Um sich eine Aktienoption zu sichern, Sie müssen höchstwahrscheinlich eine Art Optionsgeld anlegen. Dadurch erhalten Sie das Eigentum an der Option, die Sie jederzeit vor dem Ablaufdatum verwenden können. Wenn Sie die Aktienoption innerhalb dieses bestimmten Zeitraums nicht ausüben, es wird nutzlos.

2. Einzelaktien-Futures

Ein Single Stock Future ist eine andere Art von Aktienderivaten und einer Aktienoption sehr ähnlich. Mit einem einzigen Aktien-Future, Sie erhalten einen Vertrag, der die Lieferung einer festen Anzahl von Aktien zu einem bestimmten Datum in der Zukunft garantiert. Sie können diese Kontrakte mit einem Rabatt auf den tatsächlichen Kurs der Aktie kaufen. Sie können diese Kontrakte auch auf dem freien Markt handeln.

3. Garantien

Optionsscheine sind Kontrakte, die direkt von dem Unternehmen ausgegeben werden, das die Aktie ausgibt. Diese Kontrakte sind im Wesentlichen wie Call-Optionen, da sie Ihnen das Recht geben, in Zukunft eine bestimmte Anzahl von Aktien zu einem bestimmten Preis zu kaufen. Der große Unterschied zu Optionsscheinen besteht darin, dass mit ihnen in der Regel eine sehr lange Frist verbunden ist. Sie können einen Haftbefehl mit einer Frist von 15 Jahren haben. Wenn Sie in 15 Jahren gewartet haben, Der Aktienkurs, den Sie durch den Optionsschein erzielen können, wird höchstwahrscheinlich viel niedriger sein als der, für den die Aktie auf dem freien Markt gehandelt wird. Dies gibt Anlegern die Möglichkeit, zum Teil erhebliche Gewinne zu erzielen.

4. Differenzvertrag

Ein Differenzvertrag, oder CFD, ist ein Instrument, das zwischen einem Käufer und einem Verkäufer vereinbart wird. Der Verkäufer verpflichtet sich, dem Käufer den Geldbetrag zu zahlen, um den sich der Aktienkurs über einen bestimmten Zeitraum ändert. Wenn die Aktie in die andere Richtung geht, der Käufer zahlt am Ende den Verkäufer. Diese Anlageform steht Anlegern in den USA nicht zur Verfügung.

5. Index-Rendite-Swaps

Index-Return-Swaps sind eine Art Vereinbarung zwischen zwei Parteien, bei der zwei Arten von Cashflows gehandelt werden. Man kann die Gesamtrendite eines Index über einen bestimmten Zeitraum zahlen, während der andere einen bestimmten Zinssatz zahlt. Eine der beiden Parteien wird bei dieser Transaktion die Nase vorn haben.