5 Schritte zur Erzielung eines Gewinns im Rohölhandel

Der Rohölhandel bietet aufgrund seiner einzigartigen Stellung in den wirtschaftlichen und politischen Systemen der Welt hervorragende Gewinnchancen unter nahezu allen Marktbedingungen. Ebenfalls, Die Volatilität im Energiesektor ist in den letzten Jahren stark gestiegen, Sicherstellung starker Trends, die konsistente Renditen für kurzfristige Swing-Trades und langfristige Timing-Strategien erzielen können.

Marktteilnehmer nutzen Rohölschwankungen oft nicht voll aus, entweder weil sie die einzigartigen Merkmale dieser Märkte nicht kennen oder weil sie sich der versteckten Fallstricke nicht bewusst sind, die sich auf die Gewinne auswirken können. Zusätzlich, nicht alle energieorientierten Finanzierungsinstrumente gleich geschaffen sind, wobei eine Teilmenge dieser Wertpapiere eher positive Ergebnisse erzielen wird.

Die zentralen Thesen

• Wenn Sie auf den Ölmärkten spielen wollen, Dieser wichtige Rohstoff kann eine hochliquide Anlageklasse darstellen, mit der mehrere Strategien gehandelt werden können.
• Zuerst, Entscheiden Sie, was für Sie geeignet ist:ein Spot-Öl (und wenn ja, welche Sorte); ein derivatives Produkt wie Futures oder Optionen; oder ein Börsenprodukt wie ein ETN oder ETF.
• Konzentrieren Sie sich dann auf die Fundamentaldaten des Ölmarkts und darauf, was Angebot und Nachfrage antreibt. sowie technische Indikatoren aus Charts.

Wie kann ich Öl als Investition kaufen?

Hier sind fünf Schritte, die erforderlich sind, um auf den Märkten einen konstanten Gewinn zu erzielen.

1. Erfahren Sie, was Rohöl bewegt

Rohöl bewegt sich durch die Wahrnehmung von Angebot und Nachfrage, durch die weltweite Produktion sowie den weltweiten wirtschaftlichen Wohlstand beeinflusst. Überangebot und sinkende Nachfrage ermutigen Händler, Rohölmärkte zu verkaufen, während eine steigende Nachfrage und eine sinkende oder stagnierende Produktion Händler ermutigt, Rohöl höher zu bieten.

Eine enge Konvergenz zwischen positiven Elementen kann starke Aufwärtstrends erzeugen, wie der Anstieg des Rohölpreises auf 145,31 $ pro Barrel im Juli 2008, während eine enge Konvergenz zwischen negativen Elementen ebenso starke Abwärtstrends erzeugen kann, wie der Einbruch im August 2015 auf 37,75 USD pro Barrel. Preisbewegungen neigen dazu, enge Handelsspannen aufzubauen, wenn Rohöl auf gemischte Bedingungen reagiert, mit Seitwärtsbewegungen, die oft über Jahre andauern.

2. Die Menge verstehen

Professionelle Trader und Hedger dominieren die Energie-Futures-Märkte, Branchenakteure gehen Positionen ein, um das physische Engagement auszugleichen, während Hedgefonds über die lang- und kurzfristige Richtung spekulieren. Einzelhändler und Investoren haben hier weniger Einfluss als in emotionaleren Märkten, wie Edelmetalle oder Wachstumsaktien mit hohem Beta.

Der Einfluss des Einzelhandels steigt, wenn sich Rohöl stark entwickelt, Kapital von kleinen Spielern anzuziehen, die durch Schlagzeilen auf den Titelseiten und auf die Tische hämmernde Talking Heads in diese Märkte gezogen werden. Die darauffolgenden Wellen von Gier und Angst können die zugrunde liegende Trenddynamik verstärken, Beitrag zu historischen Höhepunkten und Einbrüchen, die außergewöhnlich hohe Auflagen drucken.

3. Wählen Sie zwischen Brent- und WTI-Rohöl

Rohöl wird über zwei Primärmärkte gehandelt, West Texas Intermediate Crude und Brent Crude. WTI stammt aus dem Perm-Becken der USA und anderen lokalen Quellen, während Brent aus mehr als einem Dutzend Feldern im Nordatlantik stammt. Diese Sorten enthalten unterschiedliche Schwefelgehalte und API-Grade, mit niedrigeren Gehalten, die allgemein als leichtes süßes Rohöl bezeichnet werden. Brent hat sich in den letzten Jahren zu einem besseren Indikator für die weltweite Preisbildung entwickelt. obwohl WTI 2017 stärker an den Weltterminmärkten gehandelt wurde (nach zwei Jahren Brent-Volumenführerschaft).

Die Preise zwischen diesen Klassen blieben jahrelang in einem engen Band, Dies endete jedoch 2010, als die beiden Märkte aufgrund eines sich schnell ändernden Angebots-Nachfrage-Umfelds stark auseinanderklafften. Der Anstieg der US-Ölförderung, angetrieben von Schiefer- und Fracking-Technologie, erhöhte die WTI-Produktion, während die Brent-Bohrungen einen rapiden Rückgang erfuhren.

Das US-Gesetz, das auf das arabische Ölembargo in den 1970er Jahren zurückgeht, verschärfte diese Spaltung. lokalen Ölgesellschaften den Verkauf ihres Inventars auf ausländischen Märkten zu verbieten. Dieses Verbot wurde 2015 aufgehoben.

Viele Futures-Kontrakte der CME Group an der New York Mercantile Exchange (NYMEX) bilden den WTI-Benchmark nach. mit dem "CL"-Ticker, der ein erhebliches Tagesvolumen anzieht. Die Mehrheit der Futures-Händler kann sich ausschließlich auf diesen Kontrakt und seine vielen Derivate konzentrieren. Exchange Traded Funds (ETFs) und Exchange Traded Notes (ETNs) bieten Eigenkapitalzugang zu Rohöl, aber ihre mathematische Konstruktion erzeugt erhebliche Einschränkungen aufgrund von Contango und Backwardation.

4. Lesen Sie das Langzeit-Diagramm

WTI-Rohöl stieg nach dem Zweiten Weltkrieg, Er erreichte seinen Höhepunkt in den oberen 20-Dollar-Marken und trat in ein schmales Band ein, bis das Embargo in den 1970er Jahren eine parabolische Rallye auf 120 Dollar auslöste. Es erreichte Ende des Jahrzehnts seinen Höhepunkt und begann einen qualvollen Niedergang. vor dem neuen Jahrtausend in die Teenagerjahre fallen. Rohöl trat 1999 in einen neuen und starken Aufwärtstrend ein. stieg im Juni 2008 auf ein Allzeithoch von 157,73 USD. Anschließend fiel es in eine massive Handelsspanne zwischen diesem Niveau und den oberen 20 USD, Ende 2017 bei rund 55 US-Dollar. Ab Januar 2021 es wurde bei etwa $47 gehandelt.

5. Wählen Sie Ihren Veranstaltungsort aus

Der NYMEX WTI Light Sweet Crude Oil Futures-Kontrakt (CL) wird mit über 10 Millionen Kontrakten pro Monat gehandelt, bietet hervorragende Liquidität. Jedoch, es hat ein relativ hohes Risiko aufgrund der 1, 000 Barrel Vertragseinheit und 0,01 pro Barrel Mindestpreisschwankung. Es gibt Dutzende anderer energiebasierter Produkte, die über NYMEX angeboten werden. wobei die überwiegende Mehrheit professionelle Spekulanten anzieht, aber nur wenige private Händler oder Investoren.

Der U.S. Oil Fund bietet die beliebteste Möglichkeit, Rohöl durch Aktien zu spielen, mit einem durchschnittlichen Tagesvolumen von über 20 Millionen Aktien. Dieses Wertpapier verfolgt WTI-Futures, ist aber anfällig für Contango, aufgrund von Diskrepanzen zwischen Front-Monats- und längerfristigen Kontrakten, die den Umfang der Preisverlängerungen reduzieren.

Ölgesellschaften und Sektorfonds bieten ein vielfältiges Branchenengagement, mit Produktion, Erkundung, und Ölservicebetriebe mit unterschiedlichen Trends und Möglichkeiten. Während die Mehrheit der Unternehmen die allgemeinen Rohöltrends verfolgt, sie können über lange Zeiträume stark divergieren. Diese Gegenbewegungen treten häufig auf, wenn die Aktienmärkte stark tendieren, mit Rallyes oder Ausverkäufen, die eine marktübergreifende Korrelation auslösen, die das Lockstep-Verhalten zwischen verschiedenen Sektoren fördert.

Einige der größten Fonds der US-Ölgesellschaft sind:

• SPDR Energy Select Sector Fund (XLE)
• SPDR S&P Oil &Gas Exploration and Production ETF (XOP)
• VanEck Vectors Oil Services ETF (OIH)
• iShares U.S. Energy ETF (IYE)
• Vanguard Energy ETF (VDE)

Reservewährungen bieten eine hervorragende Möglichkeit, ein langfristiges Engagement in Rohöl einzugehen, wobei die Volkswirtschaften vieler Nationen eng mit ihren Energieressourcen verbunden sind. US-Dollar kreuzt sich mit kolumbianischen und mexikanischen Pesos, unter den Tickern USD/COP und USD/MXN, verfolgen seit Jahren Rohöl, bietet Spekulanten einen hochliquiden und leicht skalierbaren Zugang zu Auf- und Abwärtstrends. Bärische Rohölpositionen erfordern den Kauf dieser Crosse, während bullische Positionen einen Leerverkauf erfordern.

Die Quintessenz

Der Handel auf den Rohöl- und Energiemärkten erfordert außergewöhnliche Fähigkeiten, um beständige Gewinne zu erzielen. Marktteilnehmer, die Rohöl-Futures und ihre zahlreichen Derivate handeln möchten, müssen lernen, was den Rohstoff bewegt, die Natur der vorherrschenden Menge, die langjährige Preisentwicklung, und physikalische Variationen zwischen verschiedenen Graden.