Unterschied zwischen Hedgefonds, Investmentfonds, und ETFs

Hedgefonds, Investmentfonds und ETFs sind beliebte gepoolte Anlageinstrumente, bei denen Anleger ihr Geld Fondsmanagern anvertrauen, die wiederum in ihrem Namen in verschiedene Arten öffentlich gehandelter Wertpapiere investieren. Noch, die fondsmanagementstrategie ist bei allen dreien völlig unterschiedlich. Mal sehen wie.

Hedge-Fond

Ein Hedgefonds ist ein privates Anlageportfolio, das Anlage- und Risikomanagementstrategien verwendet, um Renditen zu erzielen. Es handelt sich um einen relativ aggressiven Fondstyp, der von vermögenden Anlegern verwendet wird. Ein Hedgefonds ist eine gepoolte Anlage, die oft nur einer begrenzten Anzahl akkreditierter Anleger offensteht. Der Fondsmanager investiert dann das gepoolte Geld in verschiedene Arten von Vermögenswerten, um Renditen zu erzielen.

Hedgefonds werden in der Regel als Kommanditgesellschaften oder Gesellschaften mit beschränkter Haftung gegründet, die eine hohe Mindestinvestition erfordern. Diese sind im Vergleich zu Investmentfonds und ETFs weniger reguliert. Hedgefonds sind sehr illiquide, da sie Anleger benötigen, die die Anlage mindestens ein Jahr lang halten. d.h., sie haben eine Sperrfrist von einem Jahr. Das wichtigste Merkmal ist, dass Hedgefonds nicht denselben regulatorischen Anforderungen unterliegen wie Investmentfonds. Dies ist ein wichtiger Unterschied zwischen Hedgefonds und Investmentfonds.

Einige Merkmale, die die Natur von Hedgefonds erfassen, können wie folgt zusammengefasst werden:

• Hedgefonds sind nicht registriert
• Sie fungieren als private Investitionspartnerschaften
• Sie können in verschiedene Märkte investieren, Strategien
• Die Basiswerte können Wertpapiere, Derivate und Nicht-Wertpapiere
• Unterliegen nicht den gleichen regulatorischen Anforderungen wie Investmentfonds

Investmentfonds

Ein Investmentfonds bündelt auch Gelder, die von Anlegern gesammelt werden, um in Finanzinstrumente zu investieren. Diese Fonds werden von einem Fondsmanager im Auftrag der Anleger kontrolliert und verwaltet. Der Fondsmanager entscheidet, welche Aktie oder Anleihe er in welcher Höhe kauft. Investmentfonds müssen ihre Nettoinventarwerte täglich deklarieren, da die Sebi-Vorschriften sie regeln. Dies ist ein wesentlicher Unterschied zwischen Hedgefonds und Investmentfonds. Ein Investmentfonds verteilt den gesamten Anlagebetrag in kleine Einheiten, die von den Anlegern gekauft werden, anstatt selbst direkt in Aktien zu investieren. Daher sind Investmentfonds ein guter Ausgangspunkt für Anleger, die sich nicht sicher sind, welche Aktien sie auswählen sollen und wie sie einzelne Aktien auswählen sollen.

Da ein Investmentfonds eine kollektive Kapitalanlage ist, Das Risiko wird unter den Anlegern aufgeteilt. Eine kleine Investition in Investmentfonds kann dem Anleger den Vorteil einer Portfolioinvestition verschaffen.

Es gibt verschiedene Arten von Investmentfonds. Sie lassen sich nach verschiedenen Themen kategorisieren.

Investmentfondstypen basierend auf den zugrunde liegenden Vermögenswerten

Aktienfonds: Die Unterkategorien der Aktienfonds hängen von der Art der Aktien ab. Es gibt verschiedene Arten von Aktien, abhängig vom Marktwert des Unternehmens:Large-Cap-Unternehmen, Mid-Cap- und Small-Cap-Unternehmen. Die Aktienfonds werden je nach Art der Aktien, in die sie investieren, als Large-Cap-Fonds bezeichnet. Es gibt auch Multi-Cap-Fonds, die alle Marktkapitalisierungen abdecken.

Fremdkapital: Debt Funds investieren in Anleihen verschiedener Unternehmen, die meist nach ihrer Laufzeit kategorisiert sind. Es gibt kurzfristig, mittel- und langfristige Anleihen. Entsprechend, Die Schuldtitelfonds, die in diese Schuldtitel investieren, leiten ihren Namen ab.

Hybrid-Publikumsfonds: Hybridfonds investieren in eine Mischung aus Aktien und Schuldtiteln gemäß den Sebi-Richtlinien.

Investmentfonds können auch nach Anlagezielen unterteilt werden:

• Rentenfonds
• Fonds mit fester Laufzeit
• Wachstumsfonds
• Einkommensfonds
• Flüssige Mittel
• Steuersparfonds

Für jede Art von Investmentfonds, Sebi hat dem Fondsmanager und den Vermögensverwaltungsgesellschaften (AMC) strenge Richtlinien vorgegeben. Sie müssen sich an alle Regeln und Vorschriften halten.

Exchange Traded Funds

Ein Exchange Traded Fund (ETF) ist ein marktgängiges Wertpapier, das einen Rohstoff abbildet, Anleihe oder ein Index oder ein Korb von Vermögenswerten. ETFs werden an einer Wertpapierbörse notiert und gehandelt. Es verfolgt die Rendite und die Renditen des Finanzinstruments, dem es folgt. ETFs werden von Sebi verwaltet und dies ist auch ein Unterschied zwischen Hedgefonds und ETF.

Wenn ein Anleger in ETFs investiert, Das Geld wird in eine Reihe von Marktwertpapieren investiert, die Teil eines vorgegebenen Index sind. Die Anlage erfolgt im gleichen Verhältnis des Index. ETFs unterliegen im Tagesverlauf Kursschwankungen.

Zum Beispiel, der erste ETF des Landes, Nifty BeES (Nifty Benchmark Exchange Traded Scheme) bildet den S&P CNX Nifty Index ab.

ETFs gelten als steuergünstiger, da häufiger Handel zu höheren Kapitalgewinnen führt.

Arten von ETFs

Hier sind einige der bekanntesten Arten von ETFs, die in Indien erhältlich sind:

Index-ETF

Index-ETFs investieren in Aktien von Unternehmen im exakten Verhältnis wie in einem bestehenden Börsenindex. Dadurch, Index-ETFs bilden die Wertentwicklung des Index nach.

Internationaler ETF

Internationale ETFs investieren in Wertpapiere ausländischer Unternehmen. Mehrere internationale ETFs in Indien bilden auch ausländische Börsenindizes nach. Es obliegt der Entscheidung des AMC und des designierten Fondsmanagers.

Flüssiger ETF

Liquide ETFs investieren in liquide Schuldtitel. Dies würde bedeuten, dass die ETFs in kurzfristige Schuldtitel mit kürzerer Laufzeit und höherer Liquidität investieren. Kurzfristige Staatsanleihen, Geldmarktinstrumente sind einige Beispiele.

Gold-ETF

Gold-ETFs investieren in den Goldmarkt, Sie erhalten jedoch nicht die tatsächliche physische Lieferung von Gold. Bei Gold-ETFs Anleger können von der Entwicklung des Goldpreises profitieren, ohne das Gold physisch besitzen zu müssen.

Sektorale ETFs

Es kann ETFs geben, die in Aktien eines bestimmten Sektors investieren. Beispielsweise, Bank-ETFs, die in Aktien verschiedener börsennotierter Banken in Indien investieren wird.

Hedgefonds vs. ETF vs. Investmentfonds

Aktiv verwaltet Aktiv verwaltet Meist passiv verwaltet Honorare Leistungsabhängige Gebühr Prozentsatz der vermögensverwalteten Gebühren – Transaktionspreis – NAV Notierter Preis an der Börse Transparenz Informationen, die nur Anlegern offengelegt werden Jährlich veröffentlichte Berichte und Offenlegung Tägliche Offenlegung der Bestände Verordnung Weniger Regulierung Von SEBI . reguliert Geregelt von Sebi Liquidität Niedrig Hoch Hoch Kosten – Hohe durchschnittliche Kostenquote Niedrige durchschnittliche Kostenquote Anlegertyp Vermögende Privatkunden Privatanleger Privatanleger Bruchteile von Aktien Nein ja Nein Eigentum des Fondsmanagers Wesentliches Eigentum Unwesentliches Eigentum – Eigentümer Wenig Besitzer Viele Besitzer – Mindestanlagebetrag Hoch Niedrig Niedrig Steuer – Hoher Steueranteil auf Kapitalerträge Vergleichsweise niedrigere Steuersätze werden erhoben

Hoffentlich sind Ihnen die Unterschiede zwischen den drei Anlageklassen klar. Welche Anlage Sie auch immer für Ihre nächste Investition wählen, Vergessen Sie nicht, die erforderliche Due Diligence durchzuführen.

Viel Spaß beim Investieren!