Dynasty Trust

Was ist ein Dynasty Trust?

Ein Dynastie-Trust ist ein langfristiger Trust, der geschaffen wurde, um Vermögen von Generation zu Generation weiterzugeben, ohne dass Übertragungssteuern anfallen – wie die Schenkungssteuer, Erbschaftssteuer, oder Generation-Skipping Transfer Tax (GSTT) – solange das Vermögen im Trust verbleibt.

Das bestimmende Merkmal des Dynastie-Trusts ist seine Dauer. Wenn es richtig gestaltet ist, es kann viele Generationen dauern, möglicherweise für immer.

Ein im richtigen Zustand aufgebautes Dynastie-Trust kann theoretisch ewig dauern.

Wie ein Dynasty Trust funktioniert

Historisch, Trusts konnten nur eine bestimmte Anzahl von Jahren dauern. Viele Staaten hatten eine "Regel gegen ewige Zeiten" und legten fest, wann ein Trust zu enden hatte. Eine gängige Regel war, dass ein Trust 21 Jahre nach dem Tod des letzten Begünstigten, der bei der Gründung des Trusts noch am Leben war, weitergeführt werden kann.

Unter diesen Umständen, ein Trust könnte theoretisch etwa 100 Jahre dauern. Einige Staaten, jedoch, die Regeln gegen die Ewigkeit abgeschafft haben, Dies ermöglicht es wohlhabenden Personen, Dynastie-Trusts zu gründen, die viele Generationen in der Zukunft überdauern können.

Die unmittelbaren Begünstigten eines Dynastie-Trusts sind in der Regel die Kinder des Schenkers (der Person, deren Vermögen zur Gründung des Trusts verwendet wird). Nach dem Tod des letzten Kindes Begünstigte werden in der Regel die Enkel oder Urenkel des Schenkers. Der Betrieb des Trusts wird von einem Treuhänder kontrolliert, der vom Erteilungsgeber ernannt wird. Der Treuhänder ist in der Regel eine Bank oder ein anderes Finanzinstitut.

Die zentralen Thesen

• Dynasty Trusts ermöglichen es wohlhabenden Personen, zukünftigen Generationen Geld zu hinterlassen, ohne dass Erbschaftssteuern erhoben werden.
• Nach geltendem Recht, eine Einzelperson kann bis zu 11,58 Millionen US-Dollar in einen Dynastie-Trust einzahlen.
• Dynasty Trusts sind unwiderruflich und ihre Bedingungen können nach der Finanzierung nicht mehr geändert werden.

Ein Dynastie-Trust ist eine Art unwiderrufliches Vertrauen. Zuwendungsgeber können strenge (oder laxe) Regeln für die Verwaltung und Verteilung der Gelder an die Begünstigten festlegen. Aber sobald der Trust finanziert ist, Der Zuschussgeber hat keine Kontrolle über die Vermögenswerte oder darf die Bedingungen des Trusts ändern. Gleiches gilt für die zukünftigen Begünstigten des Trusts.

Vermögenswerte, die auf einen Dynastie-Trust übertragen werden, können geschenkt werden, Anwesen, und GSTT-Steuern nur, wenn die Übertragung erfolgt und nur dann, wenn die Vermögenswerte die Bundessteuerbefreiungen übersteigen. Durch das 2017 verabschiedete Tax Cuts and Jobs Act die bundesstaatliche Erbschaftsteuerbefreiung beträgt 11,58 Millionen US-Dollar für 2020 und 11,7 Millionen US-Dollar für 2021. Der Betrag wird jährlich an die Inflation angepasst.

Natürlich, Der Kongress könnte in den kommenden Jahren auch die Erbschaftsteuerbefreiung erhöhen oder senken. oder ganz auf die Erbschaftssteuer verzichten. So, zur Zeit, eine Person kann 11,58 Millionen US-Dollar in einen Dynastie-Trust für ihre Kinder oder Enkel einzahlen (und, in der Tat, deren Kinder und Enkel), ohne dass diese Steuern anfallen. Außerdem, das Vermögen, das in einen Dynastie-Trust eingeht, sowie eine Wertsteigerung dieser Vermögenswerte, endgültig aus dem steuerpflichtigen Vermögen des Erblassers entfernt werden, Bereitstellung einer weiteren Ebene der Steuererleichterung.

Ein Treuhänder kann Gelder aus dem Trust verteilen, um die Begünstigten zu unterstützen, wie in den Trust-Bedingungen beschrieben. Da die Begünstigten jedoch keine Kontrolle über das Vermögen des Trusts haben, es wird nicht auf ihr steuerpflichtiges Vermögen angerechnet. Ähnlich, das Vermögen des Trusts vor Ansprüchen der Gläubiger eines Begünstigten geschützt ist, weil das Vermögen dem Trust gehört, nicht an den Begünstigten.

Jedoch, Für einen Dynastie-Trust wird weiterhin Einkommensteuer erhoben. Um die Einkommensteuerbelastung zu minimieren, Einzelpersonen übertragen oft Vermögenswerte an Dynastie-Trusts, die kein steuerpflichtiges Einkommen erwirtschaften, wie nicht ausschüttende Aktien und steuerfreie Kommunalanleihen.