Was ist eine indexierte Annuität?

Eine indexierte Annuität ist ein Finanzprodukt, das eine Rendite basierend auf der Wertentwicklung eines verknüpften Index auszahlt. Der Vertrag wird von einer Versicherungsgesellschaft abgesichert und ist bei Rentnern beliebt, da er einen relativ konstanten Einkommensstrom mit Abwärtsrisiko bietet. Dies ist der potenzielle Verlust, der durch eine Absturzsicherung entstehen könnte. Jedoch, es schränkt auch das Aufwärtspotenzial der Investition stark ein, Veranschaulichen Sie den Kompromiss zwischen Risiko und Rendite.

Zusammenfassung

• Eine indexierte Annuität ist ein Finanzprodukt, das basierend auf der Wertentwicklung des verknüpften Index (d. h. S&P-500).
• Indexierte Renten bieten durch ihre garantierte Mindestrendite Schutz vor Verlusten. Jedoch, sie begrenzen auch das potenzielle Aufwärtspotenzial durch die Partizipationsrate und die Ratenobergrenze.
• Die Garantien des Rentenvertrags beruhen auf der Fähigkeit der Versicherungsgesellschaft, sie zu erfüllen.

Indexierte Rentenkomponenten

1. Teilnahmequote

Die Partizipationsquote bezieht sich auf den Prozentsatz der Indexrendite, der dem Rentenempfänger (Renteninhaber) gutgeschrieben wird. Zum Beispiel, wenn die indexierte Annuität eine Beteiligungsquote von 90 % bietet und der verknüpfte Index eine Rendite von 10 % für den Zeitraum erzielt, der Rentner erhält 9 % (90 % x 10 % =9 %). Die meisten indexierten Renten bieten eine Beteiligungsquote zwischen 80 % und 90 %.

2. Preisobergrenze

Die Zinsobergrenze begrenzt auch das Aufwärtspotenzial des Index, indem sie eine Obergrenze für den Zinssatz festlegt. Zum Beispiel, wenn die indexierte Rente eine Zinsobergrenze von 7 % hat, der Rentner erhält eine maximale Rendite von 7%, unabhängig von der Höhe des Indexgewinns. Wenn die Teilnahmerate zusammen mit der Ratenobergrenze verwendet wird, die Rentenrendite ist das Minimum zwischen den beiden.

3. Spread/Margin/Asset-Gebühr

Je nach Versicherungsgesellschaft bzw. auf die Rücksendequote kann eine Gebühr erhoben werden. Zum Beispiel, wenn die Gebühr 2 % beträgt und die Indexrendite 7 % beträgt, der Rentner erhält 5% (7% – 2%).

4. Garantierte Mindestrendite

Im Gegensatz zur Ratenobergrenze Die garantierte Mindestrendite wird als Untergrenze angeboten, um die Abwärtsbewegung des Index zu begrenzen. Zum Beispiel, die Versicherungsgesellschaft kann eine Mindestrendite von 2% garantieren, dem Rentenempfänger werden also 2% versprochen, auch wenn der Index im Berichtszeitraum schlecht abschneidet.

5. Reiter

Ein Mitfahrer ist eine optionale Form der Leistung, die als Ergänzung zu einer indexierten Rente erworben werden kann. Viele verschiedene Arten von Fahrern können verwendet werden, um finanzielle Bedürfnisse zu befriedigen, wie die vorzeitige Auszahlung von Mitteln, lebenslanges Einkommen, Todesfallleistungen an Begünstigte, und viele andere auf Kosten geringerer Renditen.

Beispiele für indizierte Renten

Ein Rentenempfänger kauft eine an den S&P 500 Index gekoppelte indexierte RenteS&P 500 IndexThe Standard and Poor’s 500 Index, abgekürzt als S&P 500 Index, ist ein Index, der die Aktien von 500 börsennotierten Unternehmen der. Die Bedingungen der indexierten Rente sind 80% Beteiligungsquote, 7% Obergrenze, und eine garantierte Mindestrendite von 2%.

Wenn der S&P 500 eine Rendite von 15% erwirtschaftet:

Teilnahmequote =15% * 0,8 =12%

Mindestbeteiligungsquote und Cap-Rate =12%> 7% = 7% Rendite

Wenn der S&P 500 eine Rendite von 6% erzielt:

Teilnahmequote =6% * 0,8 =4,8%

Mindestbeteiligungsquote und Cap-Rate =4,8% <7% = 4,8% Rendite

Wenn der S&P 500 eine Rendite von -9% erzielt:

Garantierte Mindestrendite: 2% Rendite

Vorteile indexierter Annuitäten

1. Renditesteigerung wenn der zugrunde liegende Index gut abschneidet
2. Schutz vor Verlustrisiken ab der garantierten Mindestrendite – Schützt den Kapitalbetrag
3. Latente Steuern – Steuern werden nur realisiert, wenn Gelder abgehoben werden, so kann es für die Verwaltung von Steuerzahlungen von Vorteil sein

Nachteile indexierter Renten

1. Keine Dividenden – Rentenempfänger verpassen DividendenausschüttungenStabile DividendenpolitikEin Unternehmen mit einer stabilen Dividendenpolitik zahlt in jeder Periode eine konstante Dividende, unabhängig von der Volatilität des Marktes. Die genaue Höhe der ausgeschütteten Dividenden hängt von den langfristigen Erträgen des Unternehmens ab., der historisch gesehen eine durchschnittliche Rendite von 1,87% auf den S&P 500 liefert.
2. Begrenztes Aufwärtspotenzial von Teilnahmerate und Ratenobergrenze
3. Steuerabzugsstrafe – Entgegen dem anerkannten Vorteil, dass Rentenanwärter aufgrund der Absicherung des Verlustrisikos kein Geld auf den Kapitalgeber verlieren können, es kann tatsächlich zu Verlusten kommen, wenn der Rentenempfänger vorzeitig Gelder abhebt oder die Rente aufgibt. Ebenfalls, wenn der Rentner vor dem Alter von 59½ Jahren Geld abhebt, ihnen droht eine Steuerabzugsstrafe.
4. Übergabefrist – Renten mangelt es an Liquidität, weil Rentenempfänger ihr Geld während der Rückgabefrist nicht anfassen können, das sind in der Regel 6-8 Jahre. Geben sie den Rentenvertrag während dieser Zeit ab, ihnen wird eine hohe Abgabegebühr berechnet.
5. Finanzielle Gesundheit der Versicherungsgesellschaft – Rentenzahlungen sind an die finanzielle Gesundheit der Versicherungsgesellschaft gebunden; wenn das Unternehmen in Konkurs geht, die indexierte Rente ist wertlos.

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