Der Leitfaden für Investoren:Was sind Dividenden?

Jeder liebt einen Bonus. Die Investition in Aktien kann sich langfristig auszahlen, aber kurzfristig können Anleger damit rechnen, Aktiendividenden zu erhalten, die pro Aktie gezahlt werden.

Einige Analysten glauben, dass mit der Verbesserung unserer Wirtschaft mehr Unternehmen Dividenden anbieten werden, was bedeutet, dass Anleger damit rechnen können, mehr Geld in ihren Händen zu sehen.

Klingt toll, oder? Nun, Dividenden haben Vor- und Nachteile, und es kann hilfreich sein, die Risiken und Vorteile von Dividendenaktien zu berücksichtigen, bevor Sie Anlageentscheidungen treffen.

Aber zuerst, was sind Dividenden? Wie funktionieren Aktiendividenden? In diesem Artikel gehen wir diesen Fragen nach, während wir Ihnen helfen, sich in der Welt der Aktiendividenden zurechtzufinden.

Was sind Dividenden? Ein Überblick

Wenn ein Unternehmen gut abschneidet, kann es einen Teil seines Gewinns an seine Aktionäre ausschütten, was im Grunde als Bonus für die Anleger dient. Normalerweise werden diese Arten von Dividenden vierteljährlich ausgezahlt, können aber auch jährlich ausgezahlt werden.

Denken Sie daran, dass nicht alle Unternehmen Dividenden zahlen. Selbst leistungsstarke Aktien wie Amazon bieten Anlegern keine Dividenden. Überprüfen Sie immer, ob eine Aktie Dividenden bietet, bevor Sie Ihre Investition tätigen.

Warum zahlen Aktien Dividenden?

Das wirft eine interessante Frage auf:Warum zahlen Aktien ihren Aktionären Dividenden? Das ist natürlich keine Wohltätigkeit!

Unternehmen teilen ihre Gewinne aus zwei Gründen. Erstens können regelmäßige Dividenden aktuelle Anleger glücklich machen, was ihnen hilft, dabei zu bleiben. Zweitens können Dividenden ein Verkaufsargument für neue Investoren sein und sie dazu verleiten, in das Unternehmen zu investieren.

Wie funktionieren Dividenden?

Wie funktionieren Aktiendividenden? Es gibt mehrere Ansätze zur Zahlung von Dividenden:

Rest

Wenn ein Unternehmen einen Gewinn erzielt, kann es dieses Geld verwenden, um in Verbesserungen oder neue Projekte zu investieren. Die an die Aktionäre ausgeschüttete Dividende basiert auf dem Residual, dem Geld, das übrig bleibt, nachdem das Unternehmen seine Investitionen getätigt hat.

Der Vorteil für das Unternehmen besteht darin, dass es seine Gewinne verwenden kann, um das Geschäft zu verbessern. Der Nachteil für den Aktionär ist, dass ihm dadurch keine regelmäßige, stabile Dividende garantiert wird.

Stabil

Bei einer stabilen Dividende zahlen Unternehmen unabhängig von der Unternehmensleistung jedes Quartal oder Jahr eine Dividende. Wie ist das möglich? Die meisten Unternehmen stützen ihre Dividende auf langfristige Prognosen, also zahlen sie ihren Aktionären einen Prozentsatz dessen, was sie voraussichtlich verdienen werden.

Auch wenn dies riskant klingt, kann es für Unternehmen eine großartige Strategie sein, ihren Investoren Stabilität zu bieten. Es kann auch die Unsicherheit für andere Investoren verringern, die an einer Investition in das Unternehmen interessiert sein könnten.

Hybrid

Bei einem hybriden Ansatz können Unternehmen ihren Anlegern eine stabile Dividende anbieten, dann aber in Zeiten, in denen das Unternehmen auf oder über internen Benchmarks abschneidet, eine zusätzliche Dividende anbieten. Dies gibt Anlegern die Stabilität des Stable-Modells zusammen mit dem zusätzlichen Bonus des Residualansatzes.

Sonderdividenden

Sonderdividenden werden einmalig an die Aktionäre ausgezahlt. Wenn ein Unternehmen über zusätzliches Kapital verfügt, für das es keine Verwendung hat, kann das Unternehmen den Überschuss als einmaligen Bonus an die Aktionäre ausschütten.

Vorzugsdividenden

Vorzugsdividenden werden an Personen gezahlt, die Vorzugsaktien besitzen. Was sind Vorzugsaktien? Vorzugsaktien funktionieren eher wie Anleihen als traditionelle Aktien, und Vorzugsaktionäre können im Vergleich zu anderen Aktionären unterschiedliche Privilegien genießen.

Beispielsweise nehmen Vorzugsaktionäre möglicherweise nicht an Aktionärsversammlungen teil, erhalten jedoch normalerweise eine höhere Priorität, wenn ein Unternehmen in Konkurs geht und sein Vermögen liquidieren muss. Vorzugsdividenden werden vierteljährlich ausgezahlt, sind aber in der Regel fest.

Wie funktionieren Dividenden für Aktionäre?

Für Aktionäre sind Dividenden ein zusätzlicher Bonus für die Investition in ein bestimmtes Unternehmen. Aber wie funktionieren Aktiendividenden für einzelne Aktionäre?

Hier in den USA werden Dividenden normalerweise in bar ausgezahlt. Diese Zahlungen erfolgen pro Aktie, was bedeutet, dass ein Investor mit 100 Aktien eine Dividende von 25,00 $ erhalten würde, wenn ein Unternehmen eine Dividende von 25 Cent pro Aktie anbietet.

In anderen Fällen können Dividenden als Erhöhung Ihres Gesamtbestands gezahlt werden. Wenn Sie beispielsweise 100 Aktien eines Unternehmens besitzen, das eine Dividende von 5 % anbietet, würden Sie am Ende 105 Aktien des Unternehmens besitzen.

Dividenden-Reinvestitionsprogramme (DRIPs)

Aktionäre haben oft die Möglichkeit, an einem Dividenden-Reinvestitionsprogramm (DRIP) teilzunehmen. Dies ermöglicht es ihnen, ihre Dividenden wieder in das Unternehmen zu investieren. Das Beste ist, dass DRIPs den Aktionären normalerweise ermöglichen, Aktien mit einem Rabatt zu kaufen.

Wie funktioniert eine Dividende? Vergleich zwischen Unternehmen

Wie kann ein Investor lernen, Dividenden kritischer zu bewerten und mit anderen Unternehmen zu vergleichen? Es gibt drei verschiedene Methoden, mit denen Sie Dividenden auswerten können:

1. Dividendenrendite

Um die Dividendenrendite zu berechnen, dividiere einfach die jährliche Dividende des Unternehmens durch seinen Aktienkurs und multipliziere es dann mit 100, um die Zahl in einen Prozentsatz umzuwandeln.

Beispiel:Eine Aktie mit einem Kurs von 25,00 $ pro Aktie und einer Dividende von 50 Cent pro Aktie hat eine Dividendenrendite von 2 % (0,5 $/25,00 $).

Der Grund, warum diese Messung hilfreich ist, ist, dass Sie damit Aktien etwas direkter vergleichen können. Beispielsweise bietet ein Unternehmen, das 5,00 $ pro Aktie kostet und eine jährliche Dividende von 10 Cent pro Aktie bietet, die gleiche Dividendenrendite wie unser vorheriges Beispiel – 2 %.

Unternehmen können entweder ihre Dividendenrendite erhöhen, indem sie den Aktienkurs ihrer Aktien senken oder ihre jährliche Dividende erhöhen. Leider ist das Anbieten erhöhter Dividenden für ein Unternehmen nicht immer nachhaltig. Wenn eine Aktie eine Dividendenrendite von über 4 % bietet, ist sie möglicherweise nicht in der Lage, langfristig eine stabile Dividende aufrechtzuerhalten.

2. Dividende pro Aktie (DPS)

Die Dividende pro Aktie (DPS) bezieht sich auf die Höhe der Dividende für jede Aktie, gemessen über einen bestimmten Zeitraum. Dies wird normalerweise als Zahl pro Aktie ausgedrückt (z. B. 0,10 $/Aktie).

Dieser Wert ist am aussagekräftigsten, wenn er über einen längeren Zeitraum überwacht wird. Beispielsweise hat ein Unternehmen, dessen DPS sich von 0,05 $/Aktie auf 0,07 $/Aktie ändert, seine Fähigkeit unter Beweis gestellt, seine Dividenden im Laufe der Zeit zu steigern, was bedeutet, dass es eine bessere Investition sein könnte als ein Unternehmen, dessen Dividenden unverändert bleiben.

3. Dividende P aIhr Verhältnis

Die Dividendenausschüttungsquote bezeichnet den Anteil des Nettogewinns eines Unternehmens, der in Form von Dividenden ausgezahlt wird. Wenn beispielsweise ein Unternehmen sein gesamtes Einkommen in Form von Dividenden auszahlt, beträgt die Ausschüttungsquote 100 %.

Eine höhere Ausschüttungsquote mag ideal klingen, aber Branchenexperten warnen davor, dass die Ausschüttung zu vieler Einnahmen in Form von Einnahmen ein Unternehmen davon abhalten kann, in die eigene Infrastruktur zu investieren. Es könnte sie auch in einer schwächeren Finanzperiode in eine gefährliche Position bringen.

Vielleicht möchten Sie nach Unternehmen suchen, deren Dividendenausschüttungsquote 80 % oder weniger beträgt. Dieses Verhältnis ist normalerweise auf Finanz- oder Online-Brokerage-Websites zu finden. Ich will nicht prahlen, aber Gorilla Trades bietet eine Fülle von Daten, die Sie bei der Aktienrecherche verwenden können – wir bieten sogar Methoden zur langfristigen Überwachung Ihrer Investitionen.

Brauche ich Dividenden?

Dividenden bieten niemals die gleiche Belohnung wie eine direkte Investition in die Aktien eines Unternehmens. Aber es ist schön, einen stetigen Einkommensstrom aus Ihren Investitionen zu haben.

Dividenden werden in der Regel von fest etablierten Unternehmen gezahlt, sodass Dividendenaktien oft mehr Stabilität bieten können als jüngere Unternehmen, die ihre Gewinne für das Wachstum ihres Geschäfts verwenden.

Die potenziellen Risiken von Dividenden

Gehen Sie nicht einfach davon aus, dass Dividendenaktien immer der richtige Weg sind. Es gibt mehrere Dinge zu beachten, bevor Sie Ihr Geld in Dividendenaktien investieren.

Nicht alle Aktien zahlen Dividenden

Zunächst einmal zahlt nicht jede Aktie Dividenden. Selbst etablierte Unternehmen zahlen ihren Aktionären nicht unbedingt Dividenden.

Dividenden sind nicht garantiert

Dividenden werden nach Ermessen der Gesellschaft gezahlt. Wenn ein Vorstand gegen die Ausschüttung von Dividenden stimmt, besteht für die Aktionäre keine vertragliche oder gesetzliche Verpflichtung, etwas zu erhalten.

Hohe Dividenden können die schlechte Stabilität des Unternehmens widerspiegeln

Hohe Dividenden können Aktionäre kurzfristig glücklich machen, aber was passiert, wenn ein Unternehmen nicht für die Regenzeit spart? Unternehmen, die hohe Dividenden zahlen, haben möglicherweise nicht die Stabilität, um Marktschwankungen zu überstehen, was sie insgesamt zu einer schlechten Investition macht.

Unternehmen, die Dividenden zahlen, sehen nicht immer schnelles Wachstum

Startups erleben in der Regel das dramatischste Wachstum. Wenn Sie risikofreudig sind, könnte es eine bessere Strategie sein, in kleine Startups zu investieren als in etablierte Branchenriesen.

Diese kleinen Startups bieten nicht die Dividenden oder die Stabilität etablierter Unternehmen, aber sie bieten möglicherweise ein „Erdgeschoss“ für Investoren, die bereit sind, ein Risiko einzugehen und den Start eines Startups zu sehen.

Erleben Sie die Vorteile von Gorilla Trades

Bei Gorilla Trades streben wir danach, eine der größten Ressourcen für Investitionen im Internet zu sein. Unsere Mitglieder haben Zugriff auf einige der besten Bildungsmaterialien und Tutorials sowie Aktienauswahl und Informationen, die direkt per E-Mail oder Telefon geliefert werden.

Probieren Sie uns aus, indem Sie sich noch heute für unsere kostenlose 30-Tage-Testversion anmelden!