Absolute-Return-Index

Was ist der Absolute Return-Index?

Der Begriff Absolute Return Index bezieht sich auf einen Aktienindex zur Messung der absoluten Renditen von Anlagen in Hedgefonds. Hedgefonds gelten als alternative Investments, die mit gepoolten Fonds Renditen für ihre Anleger erzielen. Der Index wurde erstellt, um die Wertentwicklung eines einzelnen Hedgefonds mit dem Hedgefondsmarkt insgesamt zu vergleichen. Es handelt sich um einen zusammengesetzten Index, der aus fünf weiteren Indizes besteht.

Die zentralen Thesen

• Der Absolute Return Index ist ein Aktienindex zur Messung der absoluten Renditen von Anlagen in Hedgefonds.
• Der Index vergleicht die Performance eines einzelnen Hedgefonds mit dem Hedgefondsmarkt insgesamt.
• Es handelt sich um einen zusammengesetzten Index, der aus fünf weiteren Indizes besteht.

So funktioniert der Absolute Return Index

Hedgefonds sind alternative Investments, die Gelder verschiedener Anleger zusammenlegen. Diese Anlagen verwenden normalerweise riskantere Anlagestrategien und Anlagen, die die Wahrscheinlichkeit von Verlusten erhöhen. Da sie eine größere Anfangsinvestition erfordern, sie richten sich eher an akkreditierte Anleger als an den durchschnittlichen Anleger. Diese Fonds verwenden den Absolute-Return-Ansatz für Investitionen.

Einige Hedgefonds haben eine Benchmark, oder Leistungsstandard, die sie zu erreichen versuchen, um als Erfolg zu gelten. Andere haben einen festgelegten Preis, den sie liefern möchten. Zum Beispiel, eine Rendite von 20 % über 12 Monate kann für einen stark in Immobilien investierenden Fonds als sehr erfolgreich angesehen werden. Dieselbe Rendite ist für einen Fonds, der in eine Fremdwährung investiert, nicht so günstig.

Mit einem. Absolute-Return-Index, Anleger können den Erfolg oder Misserfolg einer bestimmten Anlage leicht erkennen, da sie sich im Vergleich zum Gesamtmarkt stapelt, ohne die komplizierten Details jeder Transaktion durchsuchen zu müssen. Der Absolute-Return-Index ist nur nützlich, wenn dem Hedgefonds-Markt. Andere Märkte, einschließlich Investmentfonds, Aktien, und Anleihen haben ihre individuellen metrischen Systeme, um Produkte zu vergleichen und Gewinne und Risiken zu bestimmen.

Anleger können den Absolute-Return-Index auch verwenden, um einen Hedgefonds mit einem anderen zu vergleichen. Aufgrund der Natur von Hedgefonds, und die verschiedenen Strategien, mit denen sie Gewinne erzielen, Erfolg kann von Fonds zu Fonds unterschiedlich aussehen. Hedgefonds können in fast alles investieren, Dies erschwert die Möglichkeit, Fonds basierend auf ihren Einnahmen zu vergleichen.

Hedgefonds-Anleger können den Absolute-Return-Index für Hedgefonds verwenden, um die Rendite ihrer Anlagen zu messen.

Absolute Return Index im Vergleich zu anderen Faktoren

Anleger haben andere Faktoren, die sie außerhalb von Indizes berücksichtigen können, um Fonds zu vergleichen. Dazu gehören die Höhe des zur Anlage verfügbaren Fondskapitals und die mit der Verwaltung des Hedgefonds verbundenen Kosten. Ein Hedgefonds-Manager kann diese verschiedenen Kennzahlen überprüfen und Anleger zu den besten Märkten für ihre Anlage beraten. Abhängig von langfristigen Zielen und verfügbarem Kapital, Hedgefonds sind möglicherweise nicht für jeden die beste Investition.

Das Risikoprofil ist ein weiterer Ort, an dem ein Anleger möglicherweise einen Fonds mit einem anderen vergleichen möchte. Mit einigen Investmentfonds sind verschiedene Risikoebenen verbunden. Während ein Fonds einen höheren Return on Investment (ROI) erzielen kann, das Risiko kann höher sein. Dieses zusätzliche Risiko kann von Vorteil sein, da der Gewinn höher ausfällt, wenn sich die Investition auszahlt, Anleger haben jedoch das Potenzial für höhere Verluste, wenn dies nicht der Fall ist.

Aufgrund der vielen Feinheiten von Hedgefonds, Für den Anleger sind zusätzliche Risiken zu berücksichtigen. Zu diesen Risiken zählen die Notwendigkeit, Mittel über längere Zeiträume zu binden, große Kapitalmengen in einem einzigen Unternehmen mit geringer Diversifikation platziert, und die Verwendung von geliehenem Geld. All dies erhöht das Risiko, kann aber auch die Belohnung erhöhen.