So analysieren Sie die Preise von Investmentfonds

Preise von Investmentfonds geben Aufschluss über den Wert eines Fonds. Jedoch, Wert und Preis sind nicht immer gleich. Es ist üblich, dass ein Investmentfonds überbewertet ist, was zu einem überhöhten Preis führt. Es ist auch üblich, unterbewertet zu sein, was zu einem deflationierten Preis führt. Als Investor, Sie möchten sich von überbewerteten Fonds fernhalten. Jedoch, Fonds, die zu einem Preis aufgeführt sind, der mit oder darunter, der Wert, den Sie für sie empfinden, sollte Optionen für Investitionen sein. Um die Preise eines Investmentfonds zu analysieren, Sie müssen den Wert des Fonds verstehen, was ein viel weniger greifbarer Faktor ist, der zu verstehen ist.

Wert basierend auf Renditen

Der erste Maßstab eines Investmentfonds ist normalerweise seine Rendite. Fragen Sie sich:Wie viel Geld verdient der Fonds derzeit für seine Anleger? Dies ist eine gute Frage, weil es ein leicht zu verstehendes Maß ist. Es gibt zwei Möglichkeiten, die Renditen eines Investmentfonds zu analysieren. Die erste ist die absolute Rendite, oder wie viel der Fonds über die anfängliche Investition in einem bestimmten Zeitraum verdient hat. Sie finden diese Zahl auf fast jeder Website oder Broschüre über den Fonds. Der zweite Faktor ist die relative Rendite, die diese absolute Rendite misst, im Vergleich zu einem anderen Benchmark. Bitten Sie einen Finanzberater, dies für Sie vorzubereiten oder ermitteln Sie einfach die absolute Rendite zweier vergleichbarer Unternehmen.

Wert basierend auf Volatilität

Je weniger volatil ein Investmentfonds ist, desto vorhersehbarer wird ein Fonds im Laufe der Zeit sein. In der Regel können Sie die Volatilität eines Fonds in der Standardabweichung angeben. Die Standardabweichung sollte bei einem weniger volatilen Fonds niedrig sein. Sie können diese Standardabweichung mit der eines Benchmarks vergleichen, wie ein anderer Fonds oder eine Aktiengruppe, um zu verstehen, wie viel mehr oder weniger volatil der Investmentfonds ist als dieser andere Faktor.

Kombination von Rendite und Volatilität

Für Investmentfonds bzw. Analysten haben die sogenannte effiziente Grenze. Dies ist vergleichbar mit einer Angebots- und Nachfragekurve. Im Wesentlichen, mit den Volatilitätszahlen, Renditen und andere Benchmarks, ein Investmentfonds wird entweder oberhalb oder unterhalb dieser Grenze platziert. Ein Fonds, der es schafft, über der Grenze zu liegen, erzielt eine überdurchschnittliche Rendite für das mit der Anlage verbundene Risiko. Wenn ein Fonds unterhalb der Grenze liegt, er rentiert sich weniger als aufgrund des Risikos des Fonds zu erwarten wäre. Allgemein gesagt, Preis sollte mit der Position des Fonds an dieser Grenze übereinstimmen.

Wert basierend auf Name

Es gibt einige immaterielle Faktoren, die für viele Anleger zum Wert eines Investmentfonds beitragen können. Vielleicht möchten Sie sich in einen nicht proprietären Fonds einkaufen, Das heißt, Sie möchten lieber mit einem externen Manager zusammenarbeiten als direkt mit dem ausstellenden Institut. Nicht proprietäre Manager sind Organisationen wie T. Rowe Price oder Fidelity. Viele Anleger fühlen sich weniger partiell beraten, weil sie lediglich Verkäufer und Berater und nicht Emittenten der Fonds sind. Die Zusammenarbeit mit einer dieser Organisationen kann den Preis eines Fonds etwas höher machen. Letzten Endes, Sie müssen diese Art immaterieller Präferenzen berücksichtigen, wenn Sie einen Investmentfonds basierend auf Preis und Performance auswählen.