Was ist der Unterschied zwischen Aktien und Anleihen?

Haben Sie Ihre Anlagen bereits diversifiziert oder planen Sie dies? In beiden Fällen kann es entscheidend sein, den Unterschied zwischen Aktien und Anleihen zu lernen. In der sich ständig weiterentwickelnden Welt der Wirtschaftswissenschaften lohnt es sich, Ihren Anteil an der Forschung zu leisten, selbst wenn Sie eine Armee vertrauenswürdiger Agenten an Ihrer Seite haben. Wissen ist immer Ihr bestes Werkzeug und Ihr sicherstes Backup!

Während Aktien für einen Anfängermarktinvestor vertrauter klingen und daher als sicherere Option erscheinen, kann die Investition in Anleihen in einigen Fällen deutlich lukrativer sein. Wenn Sie lernen möchten, sich in diesem System richtig einzuordnen und Ihre finanziellen Entscheidungen abzuwägen, bleiben Sie bei uns. Dieser Artikel hilft Ihnen dabei, mehr über Aktien bzw. Anleihen, ihre Hauptunterschiede und die gegenwärtigen Risiken zu erfahren.

Was sind Aktien?

Aktien sind der Prozentsatz der Anteile an einem Unternehmen oder einer Gesellschaft, den man hält oder reklamieren können. Wenn Sie Aktien kaufen, kaufen Sie im Grunde genommen einen Teil eines Unternehmens. Der Kauf von 5 % der Unternehmensanteile macht Sie zu 5 % Eigentümer und wirkt sich in diesem Umfang auf Ihre weitere Investition aus. Noch weniger Anteile würden Sie zu einem Miteigentümer machen und Ihnen einige der Eigentümerrechte verleihen. Je höher der Anteilsprozentsatz, desto größer sind natürlich Ihre Rechte als Miteigentümer. Aus diesem Grund ist ein weiterer gebräuchlicher Begriff für Aktien Aktien. Das funktioniert genauso für große Konzerne oder neu gegründete Unternehmen.

Als Aktionär sind Sie jedoch in hohem Maße vom Unternehmenserfolg und den Marktentwicklungen abhängig . Der Handel mit Aktien und Anleihen ist riskant und erfordert viel Aufwand und Engagement; Es ist jedoch auch sehr lohnend und potenziell lukrativ.

Dies ist natürlich nur eine kurze Erklärung, wie Aktien funktionieren. Sie können jederzeit tiefer in das Thema einsteigen und die Markttendenzen und Aktientypen im Detail erkunden.

Was sind Anleihen?

Anleihen versetzen Sie in eine andere Art von Beziehung zu einer Regierungs- oder Geschäftseinheit als Aktien. Sie können jedoch genauso oder sogar profitabler sein.

Obwohl sie ähnlich erscheinen mögen, funktioniert der Anleihenmarkt völlig anders als der Aktienmarkt. Anleihen sind Darlehen, die Sie einem Unternehmen oder in einigen Fällen der Regierung geben und die sie mit Zinsen zurückzahlen . Eine Anleiherendite basiert also hauptsächlich auf diesen Zinssätzen. Als Anleihebesitzer besitzen Sie keinen Teil des Unternehmens; stattdessen ist das Unternehmen bei Ihnen verschuldet.

Bei Fälligkeit der Anleihe , ist das Unternehmen, der Staat oder eine andere verschuldete Einheit verpflichtet, den gesamten Kapitalbetrag an den Investor zurückzuzahlen . In der Zwischenzeit muss er auch Zinsen in vorher festgelegten Raten auszahlen.

Aber vielleicht verstehen Sie den Unterschied zwischen Aktien und Anleihen besser, wenn wir uns Zeit nehmen und einige Vergleiche anstellen.

Also, was ist der Unterschied zwischen Aktien und Anleihen?

Aktien und Anleihen weisen zahlreiche Unterschiede auf. Beginnend mit Ihren Anfangsinvestitionen, Ihrer Verantwortung als Investor und schließlich den Einnahmen, ganz zu schweigen von den verschiedenen Arten von Risiken. Der grundlegende Unterschied besteht jedoch in der Funktionsweise dieser beiden Anlageoptionen.

Der Unterschied in der Funktionsweise von Aktien und Anleihen

Wie funktionieren Aktien im Vergleich zu Anleihen? Aktienbesitzer generieren Bargeld, indem sie wertsteigernde Aktien verkaufen oder Dividenden einstreichen. Beide Einnahmequellen sind stark von der Unternehmensleistung abhängig.

Auf der anderen Seite fallen für die Inhaber von Anleihen Zinsen auf das Darlehen an, die bei Fälligkeit der Anleihe ausgezahlt werden. Sofern nicht etwas Unvorhergesehenes passiert, ist ihr Einkommen stabil und hängt nicht so sehr vom Unternehmensgewinn ab.

Wie funktionieren Aktien?

Aktionäre müssen die Börsenstatistiken und -trends verfolgen, wenn sie in diesem Bereich relevant bleiben und Gewinne erzielen wollen. Investieren, Verkaufen und Reinvestieren in Aktien ist das Grundprinzip der Aktienliquidität . Zuverlässige Börsenmakler für Anfänger zu finden, ist ein Muss, wenn Sie gerade erst in diese komplexe Welt eintreten. Umstandsbewusstsein, Anpassungsfähigkeit und Informiertheit sind die Schlüsselmerkmale eines erfolgreichen Aktieninhabers.

Ein einfaches Beispiel, das Ihnen helfen würde, Aktien zu verstehen, wäre ein Unternehmen, das seine Aktien für 20 $ pro Aktie verkauft. Zunächst beschließen Sie, 1.000 US-Dollar in die Aktien dieses Unternehmens zu investieren. Das heißt, Sie besitzen jetzt 50 Aktien. Und wenn die Gesamtzahl der Anteile an diesem Unternehmen 200 beträgt, sind Sie zu 25 % Eigentümer dieses Unternehmens oder dieser Gesellschaft.

Nehmen wir nun an, das Unternehmen, in das Sie investiert haben, hat Fortschritte gemacht und expandiert. Statt 20 $ ist jede Ihrer Aktien jetzt 30 $ wert. Das bedeutet, dass der neue Wert der Aktien, die Sie besitzen, 1500 $ beträgt – das ist der Betrag, den Sie erhalten würden, wenn Sie Ihre Aktien an der Börse verkaufen würden. Und das ohne die Dividenden, die Sie teilweise erhalten können. Wenn der Wert Ihrer Aktien sinkt, ist Ihre Investition leider weniger wert. Glücklicherweise sind die durchschnittlichen Aktienmarktrenditen nicht schwer zu verfolgen und können Ihr Leben viel einfacher machen.

Wie funktionieren Anleihen?

Wenn es um den Vergleich von Anleihen und Aktien in Bezug auf die Handhabung geht, erfordern Anleihen etwas weniger Engagement auf Ihrer Seite. Die Hauptsache hier ist, sich für den Anfang für die vertrauenswürdige und seriöse Institution zu entscheiden da Ihre Einnahmen stark von Ihren rechtlichen Bindungen mit diesem Unternehmen oder dieser Institution abhängen.

Hier ist ein Beispiel. Wenn ein Unternehmen Barmittel beschaffen muss, geht es an einen öffentlichen Markt und bietet einen Kupon für eine bestimmte Anleihe . Diese Anleihe wird einen Nennwert haben, sagen wir 2.000 Dollar. Sie investieren also 2.000 US-Dollar mit dem Versprechen eines 5-%-Coupons. Dieser Coupon von 5 % berechtigt Sie zu 50 $ zweimal im Jahr oder insgesamt 100 $ pro Jahr, bis die Anleihe fällig wird.

Anleihenbörsen mögen auf den ersten Blick nach einer viel sichereren Option klingen. Da Sie im Grunde genommen das feste Einkommen erhalten, während Ihr Umsatzanleihevertrag läuft. Anleiheverträge sind jedoch nicht risikofrei. Aber dazu mehr im Abschnitt Risiken und Vorteile.

Anleihen vs. Aktien:Rendite

Im Anlagebereich stellt die Rendite den regelmäßigen Einkommenszufluss dar. Es ist das Geld, das Sie als vereinbarte Vergütung für Ihr Engagement erhalten . Also so etwas wie der Bankzins. Die Rendite wird in beiden Fällen normalerweise in Prozent gemessen und hängt eng mit den Marktschwankungen zusammen – obwohl der Markt Aktien in viel größerem Maße beeinflusst. Dennoch gibt es einige große Unterschiede zwischen den Renditen von Anleihen und Aktien, mit denen man sich vertraut machen sollte.

Anleiherenditen

Anleiherenditen oder Kupons sind der ganze Grund oder die Motivation für jemanden, in Anleihen zu investieren. Meistens ist es die wichtigste, wenn nicht sogar die einzige Einnahmequelle aus einem Bondvertrag. Eine Person, die in Anleihen investiert, ist kein Risikoträger, der versucht, über Nacht ein Vermögen zu machen. Sie sind eher vorsichtige Anleger, die auf regelmäßige Nebeneinnahmen zurückgreifen können. Der springende Punkt bei Anleiherenditen ist ein ständiger Strom verlässlicher Zinserstattungen .

Dennoch sind die Anleiherenditen nicht ganz frei von Spannungen. Wenn Sie in Unternehmensanleihen investieren, müssen Sie immer noch das Wachstum Ihres Bonding-Unternehmens und den Anleihenmarkt verfolgen. Je nachdem, welche Art von Anleihe Sie abgeschlossen haben, können sich diese entsprechend auf Ihre Rendite auswirken.

Möglicherweise unterzeichnen Sie einen Anleihevertrag, aber die Anleiherendite ist nicht in Stein gemeißelt. Im Gegenteil, es wird durch den Anleihekurs beeinflusst.

Der Anleihepreis ist der Wert, zu dem Sie Ihre Anleihe verkaufen könnten, wenn Sie sich zum gegebenen Zeitpunkt für einen Verkauf entscheiden. Jedes Mal, wenn der Anleihekurs steigt, sinkt die Anleiherendite – Es ist ein weiterer wesentlicher Unterschied zwischen Aktien und Anleihen. Das erscheint zunächst nicht sinnvoll, lässt sich aber mit folgender Formel leicht berechnen.

Aktuelle Rendite =Jährliche Couponzahlung / Anleihenpreis

Die jährliche Couponzahlung beträgt hier die 100 $ oder 5 % von 2.000 $, die Sie in Ihrer Anleihe vereinbart haben. Denken Sie daran, dass der Betrag, den Sie erhalten, fest bleibt; es ist der Prozentsatz des Anleihewerts, der sich ändert.

Nehmen wir noch einmal an, Sie haben 2.000 US-Dollar in ein Unternehmen mit einer 5-%-Anleihe investiert. Wenn diese Unternehmensanleihen schließlich auf 3.000 US-Dollar steigen würden, würde Ihre aktuelle Rendite sinken. Da die aktuelle Rendite nach der oben genannten Formel berechnet wird, beträgt Ihre aktuelle Rendite bei der jährlichen Couponzahlung von 100 $ pro Jahr 3,33 %, im Gegensatz zu den vorherigen 5 %.

Aber das ist noch nicht alles, es gibt noch andere Formeln und Rentenmarktstatistiken, um die aktuelle Rendite im Detail vorhersagen zu können. Ganz zu schweigen von Insolvenzrisiken bei Unternehmensanleihen, die Sie ohne Renditenachzahlungen zurücklassen können.

Insgesamt bietet dieser Markt jedoch eine bessere Renditestabilität als der Aktienmarkt.

Renditen von Unternehmensanleihen – Investment-Grade-Anleihen vs. Hochzinsanleihen

Ihre Rendite hängt hauptsächlich von der Art der Anleihe ab, die Sie mit dem betreffenden Unternehmen haben. Unternehmensanleihen, die wie folgt erklärt werden, könnten leichter zu verstehen und zu merken sein.

• Investment-Grade-Anleihen bieten eine höhere Kreditwürdigkeit und eine bessere Sicherheit für die niedrigeren Renditen.
• Hochzinsanleihen kommen mit niedrigeren Bonitätseinstufungen, zusammen mit der geringeren Sicherheit, die Sie erhalten, während die Rendite höher ist.

Sind Anleihen bei diesen Variationen doch besser als Aktien? Kurz gesagt, wenn Sie sich für risikoreichere Anleihen entscheiden, können Sie mit höheren Renditen rechnen . Aber wenn Sie sich für risikoarme Anleihen entscheiden, sorgen Sie für viel mehr Sicherheit im Vergleich zu einer Anlage in Aktien oder sogar Hochzinsanleihen.

Unternehmensrenditen können je nach Anleihevertrag im Allgemeinen jeden Monat, viermal jährlich, halbjährlich oder bei Fälligkeit ausgezahlt werden.

Renditen von Staatsanleihen

Staatsanleihen bieten etwas mehr Sicherheit, da Regierungen nicht bankrott gehen können, und sie haben Backup-Tools für die Rückforderung von Geldern wie Steuererhöhungen und ähnliches. Da andererseits das Beteiligungsrisiko geringer ist, sind die Renditen von Staatsanleihen in der Regel niedriger. Sie erhalten in der Regel alle sechs Monate bis zur Fälligkeit Staatsanleiherenditen.

Aktienrenditen oder Dividenden

Einer der Hauptunterschiede zwischen Aktien und Anleihen besteht darin, dass der Kauf von Aktien nicht unbedingt zusätzliches Einkommen in Form von Rendite sichert. Nur in einigen Fällen bieten Unternehmen verschiedene Arten von lohnenden Zahlungen an, die als Dividenden bezeichnet werden.

Eine Dividende ist eine optionale Prämie , und Unternehmen sind nicht verpflichtet, es auszuzahlen. Es ist eine Rendite, die das Unternehmen aus den Einnahmen ziehen und den Aktionären geben würde, wenn es dies für den richtigen Schritt hält. Ebenso kann das Unternehmen, sobald es nicht mehr in der Lage ist, Dividenden zu zahlen, diese ohne Vorwarnung kündigen. Normalerweise soll dies Aktienkäufer anziehen. Oder um sie zu motivieren, nicht zu verkaufen, wenn die Aktienkurse fallen.

Wie Sie also jetzt sehen können, sind Aktien, die mit hohen Dividenden angeboten werden, mit Vorsicht zu bewerten. Etablierte, starke Unternehmen mit Blue-Chip-Aktien werden selten Dividenden zahlen. Es sind meist finanzschwache Unternehmen, die ihre Aktien und Anleihen auf diese Weise bewerben und hochverzinste Mittel aufnehmen müssen.

In ähnlicher Weise würden junge Startup-Unternehmen eher Dividenden einbehalten, bis das Geschäft gut etabliert ist und die Gewinne stabil sind. Darüber hinaus ist dies eine gute Möglichkeit für sie, mehr für die Wiederanlage zu sparen.

Aktien vs. Anleihen:Risiken und Vorteile

Hier sind einige der wichtigsten Risiken und Vorteile einer Anlage in Aktien gegenüber einer Anlage in Anleihen.

Wie wir dieser Tabelle entnehmen können, bringt der Kauf von Aktien und Anleihen seine eigenen Vor- und Nachteile mit sich. Aktien bieten einen größeren sofortigen Kapitalgewinn bei einem etwas höheren Risiko . Ungeachtet der enormen wirtschaftlichen Expansionsmöglichkeiten können jedoch unzuverlässige Einkommens- und Marktschwankungen neue Investoren leicht abschrecken.

Auf der anderen Seite haben wir Anleihen, die etwas weniger Risiko und Engagement beinhalten, aber nur begrenzte Renditen bringen. Alles in allem bieten sie ein besseres Gefühl der Stabilität, aber bei einem deutlich langsameren finanziellen Wachstum.

Soll ich in Aktien oder Anleihen investieren?

Wenn Sie noch überlegen, welche dieser beiden Optionen die bessere Wahl für Sie ist, können Sie sich zunächst diese Fragen stellen. Sind Sie eher der aktive, risikofreudige Typ, der durch Kapitalgewinne Geld verdienen möchte? Oder investieren Sie lieber in etwas, das Ihnen ein geringeres, aber stetiges Einkommen bietet?

Wir alle kennen den Wall Street Crash von 1929, besser bekannt als der Great Crash, der einen ganzen Monat dauerte. Als es passierte, waren die Aktienkurse an der New Yorker Börse eingebrochen. Der große Börsencrash führte schließlich zur Weltwirtschaftskrise, und die ganze Welt brauchte Jahre, um sich davon zu erholen.

Obwohl es das extremste Beispiel ist, ist es kein Einzelfall.

Beim Vergleich von Aktien und Anleihen kommt man nicht umhin, sich zu fragen, ob sich die Rezession von 1937–1938, der Schwarze Montag oder sogar der Kryptowährungs-Crash von 2018 bald wiederholen werden?

Im Gegensatz dazu stehen zahlreiche Bonding-Erfolgsgeschichten und Investmentfonds wie FCSPX oder AB Corporate Income Shares, die sehr hohe Gewinne erzielen.

Auch das Alter kann eine Rolle spielen. Je näher der Ruhestand rückt, desto mehr sollten Sie sich auf sicherere Anlagen wie Anleihen konzentrieren. Einige Finanzberater gehen sogar so weit zu sagen, dass der Wettbewerb an der Börse eher ein Spiel für junge Menschen ist, während stabile Anleihen perfekte Anlagemöglichkeiten für das reife Alter sind.

Abschluss

Wenn man sich den Unterschied zwischen Aktien und Anleihen vor Augen führt, kann der Erwerb einiger verschiedener einfallsreicher Strategien letztendlich die ultimative Lösung sein. Auf dem Laufenden zu bleiben, den richtigen Zeitpunkt zu wählen und Anlagen zumindest bis zu einem gewissen Grad zu diversifizieren, kann den Unterschied in Ihrem Anlageportfolio ausmachen. Und denken Sie daran, Sie haben nicht nur zwei Möglichkeiten, sondern unzählige Kombinationen zum Erfolg.