Die Grundlagen der Optimal-Portfolio-Theorie

Optimales Portfolio Theorie findet den optimalen Satz hypothetischer Portfolios, die sich im Raum der x- und y-Achse befinden, der Portfolio-Grenzraum. Es ist ein mathematisches Konzept, das der Nutzentheorie sehr ähnlich ist.

In seiner Konzeption, Die Theorie verwendete drei Anlageklassen, die dazu dienten, ein hypothetisches Portfolio zu bilden. Diese drei Anlageklassen waren Bargeld, Aktien und Anleihen. Denken Sie daran, dass mehr als drei verwendet werden können; jedoch, der Einfachheit halber, drei werden gewählt.

Die Theorie enthält drei Hauptvariablen:Zuteilungsprozentsätze, Rendite und Volatilität. Um dies besser zu verstehen, Stellen Sie sich am besten eine x- und eine y-Achse vor, wobei die x-Achse das Risiko (Volatilität) und die y-Achse die Belohnung (Rendite) darstellt. Jedes reale Portfolio kann im Vergleich zur optimalen Portfoliolinie gemessen werden. Nur Portfolios auf dieser hypothetischen Linie sind optimal.

Nachdem das gesagt worden ist, Wir können sagen, dass dies eine Finanzmanagementtheorie ist, die für die Auswahl und den Vergleich von Portfolios verwendet wird. Neue Investoren brauchen sich um die Mathematik der Theorie nicht zu kümmern. Es hilft einem besser, grundlegende kartesische mathematische Konzepte zu kennen, wie die x-Achse und y-Achse. Weitere Untersuchungen würden auch Infinitesimalrechnung beinhalten.