Erschließung des Potenzials von ISAs zur Bewältigung der Studentenschuldenkrise

Dieser Beitrag wurde ursprünglich von Richard Price vom Christensen Institute verfasst. Den Originalbeitrag zusammen mit seinem vollständigen Papier finden Sie hier.

Mit einer Million Zahlungsausfälle bei traditionellen privaten Studienkrediten pro Jahr, und 1,6 Billionen US-Dollar an ausstehenden Studentenschulden, Es ist klar, dass die USA dringend innovative Finanzierungsmodelle im Hochschulbereich brauchen. Einkommensbeteiligungsverträge, oder ISAs, eine vielversprechende Alternative zu traditionellen privaten Studienkrediten mit hohem Risiko darstellen, da sie die Interessen der Studierenden besser aufeinander abstimmen, Schulen, und Kreditgeber.

In einem ISA, Studenten zahlen keine Studiengebühren im Voraus, den Bildungsanbieter nur zurückzahlen, wenn er einmal beschäftigt war – im Wesentlichen Finanzierung der Bildungsmöglichkeiten von heute zu einem festen Prozentsatz des Einkommens von morgen, innerhalb eines festgelegten Zeitfensters.

ISAs haben das Potenzial, sowohl Studierende davor zu schützen, für Bildungserfahrungen zu bezahlen, die für sie auf dem Arbeitsmarkt keinen Wert schaffen, als auch Verlagerung des Risikos schlechter Arbeitsergebnisse von den Schülern, und bessere Ergebnisse zu erzielen, indem man Schulen dieses Risiko aussetzt und ihnen Haut im Spiel gibt. Schließlich, Bildungsanbieter helfen den Schülern eher, ihren Abschluss zu machen und gute Jobs zu bekommen, wenn die Schulen so bezahlt werden. Angleichung der Anreize zwischen Schulen, Kapitalgeber, und Studenten könnten den Wert des Colleges neu definieren.

ISAs sind somit eine praktikable Wahl für Studierende, die ihre Ausbildung finanzieren möchten. und in vielen Fällen Verbesserung des Zugangs zur Hochschulbildung, indem Studenten dabei unterstützt werden, sich Programme zu leisten, die nicht für eine staatliche Finanzhilfe in Frage kommen.

Trotz des Potenzials des ISA-Modells ein Mangel an regulatorischer Klarheit hat seine Annahme eingeschränkt. Um dieses Potenzial zu erreichen, Der ISA-Markt braucht Leitplanken, die sowohl Studenten schützen als auch Investitionen in den Raum fördern. Das kürzlich vorgeschlagene ISA-Studentenschutzgesetz von 2019 bietet politischen Entscheidungsträgern die Möglichkeit, klare Regeln für den ISA-Markt aufzustellen.

• Zuerst, der ISA-Markt sollte durch a . begrenzt werden Mindesteinkommensgrenze , Begrenzung des Abwärtsrisikos für Studierende bei Arbeitslosigkeit oder Unterbeschäftigung. Der Vorschlag des aktuellen Gesetzentwurfs, diesen Schwellenwert an die Federal Poverty Line zu indexieren, ist ein erster wichtiger Schritt.
• Zweite, der ISA-Markt braucht Zahlungsobergrenzen um zu verhindern, dass Studierende überhöhte Beträge zahlen. Die aktuelle Rechnung begrenzt sowohl den Prozentsatz des Einkommens als auch einen Wert, der als „Verpflichtungsfaktor“ bekannt ist. “ eine gute Balance zwischen dem Schutz der Schüler und dem ISA-Anbieter zu finden, um mit verschiedenen Arten von Obergrenzen zu experimentieren.
• Dritte, der ISA-Markt braucht mehr Transparenz um den Schülern zu helfen, fundierte Entscheidungen zu treffen, wenn sie ISAs in Betracht ziehen, und um ISA-Anbietern zu helfen, den rechtlichen Rahmen zu verstehen, in dem sie tätig sind. Der aktuelle Gesetzentwurf bietet eine gesetzliche Definition von ISAs, und Klarheit über ihre steuer- und verbraucherschutzrechtliche Behandlung.

Mit klareren Verkehrsregeln, ISAs werden besser aufgestellt sein, um auf die Bedürfnisse derer einzugehen, für die bestehende Lösungen nicht funktionieren. Wir begrüßen ISAs als innovative Ergänzung zum Instrumentarium der Hochschulfinanzierung, und ermutigen Sie den Kongress, dasselbe zu tun.