Was ist direkte Sicherheit?

Direkte Sicherheiten sind in der Regel SicherheitenSicherheiten sind Vermögenswerte oder Immobilien, die eine natürliche oder juristische Person einem Kreditgeber als Sicherheit für ein Darlehen anbietet. Es wird verwendet, um ein Darlehen zu erhalten, als Schutz vor möglichen Verlusten für den Kreditgeber, sollte der Kreditnehmer mit seinen Zahlungen ausfallen. die zur Absicherung eines Darlehens verwendet werden können. Wertpapiere können grob in zwei verschiedene Arten unterteilt werden:Vermögenswertpapiere und Sicherheitenpapiere.

Die Vermögenssicherheit stellt den Eigentumsanteil der Aktionäre an einem Unternehmen dar, in Form von Aktien des Grundkapitals realisiert. Inhaber von Beteiligungspapieren haben grundsätzlich keinen Anspruch auf regelmäßige Zahlungen, obwohl Beteiligungspapiere oft Dividenden ausschütten. Jedoch, sie können beim Verkauf der Wertpapiere von Kapitalgewinnen profitieren. Beteiligungspapiere verleihen dem Inhaber durch Stimmrechte eine gewisse Kontrolle über das Unternehmen.

Arten der direkten Sicherheit

Es gibt drei Haupttypen von Direkttiteln:

• Immobilie
• Sachanlagen
• Immaterielle Vermögenswerte

Immobilienvermögen (z.B. Land, Wohn, oder Gewerbeimmobilien), Sachanlagen (z.B. Maschinen und Anlagen), Kasse, Wertpapiere, und Inventar kann als Sicherheit dienen. Immaterielle Vermögenswerte, wie alle geistigen Eigentumsrechte, Patente, und Vertriebsverträge, kann auch als Sicherheit genommen werden.

So sichern Sie eine Position mit Vermögenswerten

Fixe und variable Gebühren sind die Möglichkeiten, eine Position durch ein Finanzinstitut zu sichern.

Eine feste Gebühr wird an einen bestimmten Gegenstand des Eigentums einer Organisation geheftet, Pflanze, Anlage, und Ausrüstung (PP&E)PP&E (Sach-, Anlagen und Ausrüstung)PP&E (Sach-, Anlage, und Ausrüstung) gehört zu den wesentlichen langfristigen Vermögenswerten der Bilanz. PP&E wird von Capex beeinflusst, . Der Kreditgeber besitzt die gesetzlichen Rechte an einem bestimmten Vermögenswert, der als Sicherheit für ein Darlehen verpfändet wurde, Das bedeutet, dass der Kreditnehmer den Vermögenswert nicht ohne Zustimmung des Kreditgebers verkaufen kann. Immobilien unterliegen in der Regel einer Festgebühr.

Eine variable Gebühr ist eher an eine allgemeine Klasse von Vermögenswerten als an einen bestimmten Vermögenswert gebunden. Es ermöglicht dem Kreditnehmer, seine Vermögenswerte während des normalen Geschäftsverkehrs zu handeln. Die Floating Charge wird festgelegt, wenn der Kreditnehmer zahlungsunfähig wird oder mit seinen Kreditrückzahlungen in Verzug gerät. Wenn es passiert, Der Kreditnehmer verzichtet auf seinen Rechtsanspruch an dem verpfändeten Vermögenswert.

Beispiele für variable Gebühren sind KontoforderungenDebitorenbuchhaltung (AR) repräsentiert den Kreditverkauf eines Unternehmens, die noch nicht bei seinen Kunden abgeholt wurden. Unternehmen erlauben, Inventar, börsenfähige WertpapiereMarktfähige WertpapiereMarktfähige Wertpapiere sind unbeschränkte kurzfristige Finanzinstrumente, die entweder für Beteiligungspapiere oder für Schuldtitel eines börsennotierten Unternehmens ausgegeben werden. Das emittierende Unternehmen schafft diese Instrumente ausdrücklich zum Zwecke der Mittelbeschaffung zur weiteren Finanzierung der Geschäftstätigkeit und Expansion., und in Arbeit.

Es gibt zwei Möglichkeiten, wie eine direkte Sicherheit an den Kreditgeber verpfändet werden kann:

Der erste Weg führt über eine allgemeine Sicherheitsvereinbarung (GSA), und die zweite besteht darin, bestimmte Sicherheiten zu identifizieren und zuzuweisen. Es dient als Schutz für den Kreditgeber. Die Verwendung bestimmter Sicherheiten bedeutet die Abtretung bestimmter Vermögenswerte oder die Verpfändung der Vermögenswerte an den Kreditgeber, damit im Falle des Konkurses des Kreditnehmers Der Kreditgeber wird das Eigentum an dem verpfändeten Vermögenswert wieder in Besitz nehmen.

Alle Vermögenswerte werden im Falle der allgemeinen Sicherungsvereinbarung als Sicherheit an den Darlehensgeber verpfändet, und im Falle eines Ausfalls, der Kreditgeber kann das gesamte Vermögen des Kreditnehmers beschlagnahmen.

Indirekte Sicherheit vs. direkte Sicherheit

Indirekte Sicherheiten stellen die Sicherheiten eines Darlehens dar, die nicht in direktem Zusammenhang mit Vermögenswerten stehen, die von einem Darlehensnehmer gegen das Darlehen verpfändet wurden und Teil der direkten Wertpapiere sind. Die beiden gängigen Arten indirekter Sicherheiten sind:

1. Garantie

Die häufigste Art der indirekten Sicherheit ist eine Garantie. Mit anderen Worten, ein Dritter, Bürge genanntGarantieEin Bürge ist ein Dritter, der eine Schuld bezahlt, wenn der Kreditnehmer seine Zahlungen versäumt. Sie sind in der Regel eine Form der Versicherung für den Kreditgeber., haftet für alle ausstehenden Schulden, die vom Kreditnehmer aufgrund seines Zahlungsverzugs nicht zurückgezahlt wurden. Eine solche Verantwortlichkeit wird als Nachweis der Tatsache schriftlich dokumentiert.

Es gibt drei gängige Arten von Garantien:

• persönlich
• Unternehmen
• Gemeinsam und mehrere

Eine persönliche Bürgschaft wird verwendet, wenn ein Bürge eine natürliche Person ist. Wenn ein Kreditnehmer in Konkurs geht und seine Schulden nicht mehr bedienen kann, dann muss der Bürge (die Einzelperson) die unbezahlten ausstehenden Schulden decken. Es bedeutet auch, dass der Kreditgeber das Vermögen des Bürgen verfolgen kann.

Eine Unternehmensbürgschaft wird verwendet, wenn der Bürge ein Unternehmen ist. Unternehmensgarantien sind üblich, wenn Unternehmen durch Eigentum verbunden sind. Zum Beispiel, eine Konzernmuttergesellschaft kann aufgefordert werden, eine Unternehmensgarantie für Darlehen zu stellen, die einer Tochtergesellschaft im Eigentum der Muttergesellschaft gewährt werden.

Schließlich, gesamtschuldnerische bürgschaften werden bei mehreren bürgen in Anspruch genommen. Alle Bürgen können zur Rückzahlung der Schulden des säumigen Kreditnehmers in Anspruch genommen werden. Bei der Kreditvergabe an Unternehmensgruppen mit geteiltem Eigentum sind gesamtschuldnerische Bürgschaften üblich.

Persönlich, Unternehmen, und gesamtschuldnerische Garantien gibt es in mehreren Versionen. Zum Beispiel, persönliche und unternehmensbezogene Garantien können unbegrenzt oder begrenzt sein.

Unbefristete Bürgschaften verpflichten den Bürgen bei Insolvenz des Kreditnehmers zur vollständigen Rückzahlung des ausstehenden Kredits, in der Erwägung, dass begrenzte Garantien für einen bestimmten Dollarbetrag der Verpflichtung eines Kreditnehmers verwendet werden, Dies bedeutet, dass der Bürge einen bestimmten Betrag zurückzahlen muss, der niedriger sein kann als der ursprünglich vom Kreditnehmer aufgenommene Kreditbetrag.

2. Patronatserklärung

Eine Patronatserklärung ist eine weitere Form der indirekten Sicherheit. Es handelt sich um ein Schreiben eines Dritten (einer Muttergesellschaft), um die Fremdfinanzierung eines Kreditnehmers zu sichern. Wichtig, es ist eine schwächere Form der Zusicherung im Vergleich zu Garantien.

Patronatserklärungen sind unverbindlich und können als Empfehlungsschreiben verstanden werden. Sie bedürfen keiner gesetzlichen Verpflichtung.

Zum Beispiel, eine Patronatserklärung kann etwa beinhalten:„Die Muttergesellschaft wird für die Geschäfte der Tochtergesellschaft oder des Kreditnehmers verantwortlich sein, um alle Verbindlichkeiten aus dem Darlehensvertrag zu erfüllen.“ Es wird keine Garantie erwähnt, deshalb ist es eine schwächere Beruhigungsgarantie.

Schlussfolgern, Direkte Sicherheiten sind solche, die ein Kreditnehmer direkt als Pfand gegen den Kredit verwendet, Indirekte Wertpapiere hingegen sind Wertpapiere, die von einem Dritten (einem Bürgen) bereitgestellt werden, der für die Rückzahlung des Darlehens verantwortlich ist, falls der Darlehensnehmer nicht damit einverstanden ist.

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• UnternehmensgarantieUnternehmensgarantieEine Unternehmensgarantie ist ein offizielles Schreiben, in dem ein Bürge für die Abwicklung von Schuldenzahlungen verantwortlich wird oder die Gesamtverantwortung für Schulden übernimmt
• DefeasanceDefeasanceDefeasance ist eine Bestimmung im Wirtschaftsrecht, die eine Vereinbarung unter bestimmten Bedingungen unwirksam macht. Im Falle eines Schuldenabkommens, Entlassungsrückstellungen
• Comfort LetterComfort LetterEin Comfort Letter ist ein Zusicherungsdokument einer Muttergesellschaft, um eine Tochtergesellschaft von ihrer Bereitschaft zur finanziellen Unterstützung zu überzeugen.
• Allgemeine SicherungsvereinbarungAllgemeine Sicherungsvereinbarung Eine Allgemeine Sicherungsvereinbarung (GSA) ist ein Vertrag zwischen zwei Parteien – einem Gläubiger (Kreditgeber) und einem Schuldner (Kreditnehmer) – zur Absicherung von Privatkrediten,