Was kann die Leverage Ratio über ein Unternehmen sagen?

Hebelverhältnis wird von Anlegern verwendet, um Einblicke in die Finanzmethoden eines Unternehmens sowie über seine Fähigkeit zur Rückzahlung seiner Schulden zu gewinnen. Der Begriff Hebelkraft , auch bekannt als Getriebe , die Verwendung von Schulden zur Finanzierung von Investitionen oder Akquisitionen, mit der Hoffnung, dass die Rendite der Investition höher ist als der Zinssatz für die Schulden. Investitionen in Unternehmen mit hohem Leverage werden von vielen Anlegern als riskant angesehen, da diese Unternehmen sehr anfällig für wirtschaftliche Rückgänge sind. da sie trotz sinkender Umsätze und Produktion ihre Schulden abbezahlen müssen. Im Folgenden sind die gängigsten Arten von Leverage- oder Gearing-Ratio-Formeln aufgeführt, die für die meisten Anleger wichtig sind.

Schuldenquote

Diese Art der Leverage Ratio wird auch als Debt-to-Asset-Ratio bezeichnet und wird verwendet, um zu bestimmen, welcher Prozentsatz der Bilanzsumme eines Unternehmens durch Schulden gedeckt ist. Sie erhalten dieses Verhältnis, indem Sie die Gesamtschulden des Unternehmens durch sein Gesamtvermögen dividieren. Diese Kennzahl zeigt, ob das Unternehmen finanziell gesund und in der Lage ist, seine langfristigen finanziellen Verpflichtungen zurückzuzahlen. Eine hohe Schuldenquote sagt Ihnen, dass ein Unternehmen stark auf Schulden und Kredite angewiesen ist, um seine Geschäftstätigkeit fortzusetzen. Ist die Schuldenquote höher als 1, Das Unternehmen hat mehr Schulden als Vermögenswerte.

Verschuldungsgrad

Das Verhältnis von Verschuldung zu Eigenkapital (D/E), auch als Financial Leverage Ratio bekannt, wird von Anlegern verwendet, um die finanzielle Leistungsfähigkeit eines Unternehmens zu bestimmen. Dieses Verhältnis zeigt, ob ein Unternehmen auf Fremdfinanzierung angewiesen ist. Sie erhalten das D/E-Verhältnis, indem Sie die Gesamtverbindlichkeiten durch das Eigenkapital oder das Eigenkapital dividieren. Ein niedriges D/E-Verhältnis ist ein Indiz für Finanzkraft, da das von den Aktionären bereitgestellte Kapital im Falle eines wirtschaftlichen Abschwungs als Sicherheitsnetz dienen kann. Trotz Umsatz- und Umsatzeinbruch Ein Unternehmen mit einem niedrigen D/E-Verhältnis kann seine langfristigen Verbindlichkeiten erfüllen, da es über eine ausreichende Kapitalausstattung verfügt.

Die meisten Anleger nutzen dieses Verhältnis, um den Grad der Risiken zu berechnen, die mit der Anlage von Geld in Aktien oder Anleihen eines Unternehmens verbunden sind. Dadurch wird auch festgestellt, ob der Zinssatz der von einem Unternehmen begebenen Anleihen hoch genug ist, um Investoren oder Käufer anzuziehen, ungeachtet der Abhängigkeit des Unternehmens von Schulden für den fortgeführten Betrieb.

Zinsdeckungsgrad

Diese Art der Leverage Ratio zeigt die Leichtigkeit oder Schwierigkeit, mit der sich ein Unternehmen die Zahlung von Zinsen im Zusammenhang mit seinen finanziellen Verpflichtungen leisten kann. Sie erhalten den Zinsdeckungsgrad, indem Sie den Gewinn vor Zinsen und Steuern durch den Zinsaufwand dividieren. Dieses Verhältnis wird von Anlegern verwendet, um die kurzfristige finanzielle Gesundheit des Unternehmens zu ermitteln. Generell, ein Unternehmen mit einem Zinsdeckungsgrad von 1 oder niedriger kann Probleme haben, genügend liquide Mittel zu erwirtschaften, um seine Zinszahlungen zu begleichen.

Obwohl Verschuldungsquoten helfen können, die finanzielle Gesundheit eines Unternehmens zu beschreiben, Anleger sollten sich bei Anlageentscheidungen nicht allein auf sie verlassen. Es gibt andere Faktoren, wie historische Finanzdaten, die Ihnen helfen können, eine kluge Anlageentscheidung zu treffen.