Institutionelle vs. Privatanleger:Was ist der Unterschied?

Institutionelle vs. Privatanleger:Ein Überblick

Nicht alle Arten von Anlegern sind gleich, und es gibt eine Reihe von Unterschieden zwischen denjenigen, die als institutionelle Anleger gelten, und denjenigen, die als nicht-institutionell angesehen werden, oder Einzelhandel, Investoren. Es lohnt sich, den Unterschied zu verstehen. Wenn Sie eine Investition in eine bestimmte Aktie oder einen bestimmten Investmentfonds erwägen, die Sie in der Finanzpresse veröffentlicht haben, Es besteht eine gute Chance, dass Sie sich nicht als institutioneller Anleger qualifizieren. Eigentlich, wenn Sie sich überhaupt fragen, was ein institutioneller Investor ist, Sie sind wahrscheinlich kein institutioneller Investor. Lassen Sie uns diese Gelegenheit nutzen, um einige der Unterschiede darzulegen.

Die zentralen Thesen

• Ein institutioneller Anleger ist eine Person oder Organisation, die Wertpapiere in ausreichend großen Mengen handelt, um eine Vorzugsbehandlung und niedrigere Gebühren zu erhalten.
• Ein Kleinanleger ist ein einzelner oder nicht professioneller Anleger, der Wertpapiere über Maklerfirmen oder Sparkonten wie 401(k)s kauft und verkauft.
• Institutionelle Anleger verwenden kein eigenes Geld, sondern investieren das Geld anderer Leute in deren Namen.
• Privatanleger investieren für sich selbst, oft auf Makler- oder Rentenkonten.

Institutionelle Anleger

Institutionelle Investoren sind die Großen im Block – die Elefanten. Sie sind die Pensionskassen, Investmentfonds, Geldverwalter, Versicherungsgesellschaften, Investmentbanken, kommerzielle Trusts, Stiftungsfonds, Hedgefonds, und auch einige Private-Equity-Investoren. Institutionelle Anleger machen mehr als 85 % des Handelsvolumens an der New Yorker Börse aus. Sie bewegen große Aktienpakete und haben einen enormen Einfluss auf die Bewegungen des Aktienmarktes. Weil sie als erfahrene Anleger gelten, die sachkundig sind und deshalb, weniger wahrscheinlich ungebildete Investitionen tätigen, institutionelle Anleger unterliegen weniger Schutzbestimmungen, die die Securities and Exchange Commission (SEC) Ihrem Durchschnitt vorsieht, alltäglicher Anleger.

Das Geld, das institutionelle Anleger verwenden, ist eigentlich kein Geld, das die Institute selbst besitzen. Institutionelle Anleger investieren in der Regel für andere Personen. Wenn Sie eine betriebliche Altersvorsorge haben, ein Investmentfonds, oder jede Art von Versicherung, dann profitieren Sie tatsächlich von der Expertise institutioneller Anleger.

Aufgrund ihrer Größe, institutionelle Anleger können oft bessere Gebühren für ihre Anlagen aushandeln. Sie haben auch die Möglichkeit, Zugang zu Investitionen zu erhalten, die normale Anleger nicht haben, wie Anlagemöglichkeiten mit hohen Mindesteinkäufen.

Einzelhandel, oder nicht institutionell, Investoren

Einzelhandel, oder nicht-institutionell, Investoren sind, per Definition, alle Anleger, die keine institutionellen Anleger sind. Das ist so ziemlich jeder, der Schulden kauft und verkauft, Eigenkapital, oder andere Anlagen über einen Makler, Bank, Immobilienmakler, und so weiter. Diese Leute investieren nicht im Namen anderer, Sie verwalten ihr eigenes Geld. Nicht-institutionelle Anleger werden in der Regel von persönlichen Zielen getrieben, wie die Altersvorsorge, für die Ausbildung ihrer Kinder sparen, oder eine große Anschaffung finanzieren.

Aufgrund ihrer geringen Kaufkraft Kleinanleger müssen häufig höhere Gebühren für ihre Trades zahlen, sowie Marketing, Kommission, und andere damit verbundene Gebühren. Per Definition, die SEC betrachtet Privatanleger als unerfahrene Anleger, denen ein gewisser Schutz gewährt wird und die daran gehindert sind, gewisse Risiken einzugehen, komplexe Investitionen.

Berater-Einblick

Wyatt Moerdyk, AIF®
Evidence Advisor Investment Management, Börne, TX

Der Unterschied besteht darin, dass ein nicht-institutioneller Anleger eine natürliche Person ist, und ein institutioneller Anleger ist eine Art von Körperschaft:ein Pensionsfonds, Investmentfondsgesellschaft, Bank, Versicherungsunternehmen, oder eine andere große Institution. Wenn Sie ein Einzelinvestor sind, und ich vermute, du bist es, Ich denke, Ihre Frage bezieht sich wahrscheinlich eher auf die Anteilsklassen von Investmentfonds. Einzelne Anleger werden manchmal von gebührenpflichtigen Beratern darauf hingewiesen, dass sie anstelle der Klasse A des Fonds „institutionelle“ Anteilsklassen eines Investmentfonds kaufen können. B, oder C-Aktien. Mit einem I gekennzeichnet, Ja, oder Z, diese Anteile beinhalten keine Ausgabeaufschläge und haben geringere Kostenquoten. Es ist wie ein Rabatt für institutionelle Anleger, weil sie in großen Mengen kaufen. Die niedrigeren Kosten der Aktien führen zu einer höheren Rendite.