10 halbwegs sichere alternative Anlagen

Investieren von Bildern Alternative Anlagen werden immer beliebter und müssen die traditionellen Vermögenswerte in Ihrem Portfolio nicht ersetzen. Sehen Sie mehr Bilder von Investitionen.

So volatil der Aktienmarkt auch sein kann, viele Anleger haben nach sichereren Wegen gesucht, ihr Geld anzulegen. Daher werden „alternative Anlagen“ immer beliebter. Eine alternative Anlage ist jede andere Anlage als die drei traditionellen Anlageklassen:Aktien, Anleihen und Bargeld. Alternative Anlagen treten jedoch nicht an die Stelle dieser traditionelleren Anlagen. Anleger sollten ihre Aktien nicht verkaufen, ihre Sparkonten auszahlen lassen und ihr ganzes Geld in diese weniger traditionellen Optionen investieren. Die meisten Finanzexperten sind sich einig, dass alternative Anlagen am besten zur Diversifizierung von Finanzportfolios geeignet sind. Mit anderen Worten:Anstatt Ihr gesamtes Geld in Aktien zu investieren, investieren Sie einen Teil in Aktien, einen Teil in Anleihen und einen Teil in alternative Anlagen wie Hedgefonds, Private Equity oder sogar Kunst und Wein.

In der Vergangenheit waren viele dieser alternativen Anlagen bei vermögenden Privatpersonen und institutionellen Anlegern, wie z. B. privaten Stiftungen, beliebter. Denn viele alternative Anlagen erfordern größere Anfangsinvestitionen als Aktien oder Anleihen. Auch wenn dies bei Kunst, Wein oder anderen Sammlerstücken nicht der Fall sein mag, sind fast alle alternativen Anlagen weniger liquide als traditionelle Anlagen, was bedeutet, dass sie nicht so schnell oder einfach zu Geld gemacht werden können. Trotzdem haben alternative Anlagen einige Vorteile. Lesen Sie weiter, um diese Vorteile herauszufinden, und informieren Sie sich, bevor Sie Ihre Zehen in dieses trübe Wasser tauchen.

10:Art.

Kunst kann eine gute Investition sein, da die Preisschwankungen auf dem Kunstmarkt historisch gesehen nicht die Höhen und Tiefen traditioneller Aktien und Anleihen widerspiegeln. In der zweiten Hälfte des 20. Jahrhunderts stieg der Wert von Kunst (basierend auf dem Mei Moses Fine Art Index) stetig um durchschnittlich 10,5 Prozent jährlich [Quelle:Gross]. Obwohl der Aktienmarkt und der Kunstmarkt normalerweise nicht gleichzeitig Hochs und Tiefs erreichen, erfährt die Kunst dennoch ihre eigenen Verschiebungen, die Investitionen riskant machen können. Zum Beispiel boomten die Verkäufe von Kunst in den späten 1980er Jahren aufgrund eines Anstiegs der Investitionen japanischer Investoren und erneut Mitte der 2000er Jahre [Quelle:Woliver]. Aber auch der florierende Kunstmarkt konnte sich der globalen Finanzkrise 2008 nicht entziehen. Auch in den folgenden zwei Jahren hat der Markt einen schweren Einbruch erlebt [Quelle:Johansmeyer].

Um Gemälde oder Skulpturen in einigen der besten Galerien und Auktionshäuser zu kaufen, sollten Investoren mit mindestens 10.000 $ beginnen [Quelle:Johansmeyer]. Käufer können jedoch mit viel kleineren Beträgen (näher an 500 oder 1.000 US-Dollar) in den Markt einsteigen, wenn sie bereit sind, auf kleinere, unentdeckte Künstler oder auf weniger teure Medien wie Fotografie und Lithografie zu setzen [Quelle:Woliver]. Der große Vorteil von Kunst als Investition besteht natürlich darin, dass Sie, solange Sie das kaufen, was Sie schätzen, es immer nur wegen seiner Schönheit genießen können, auch wenn Sie keine großen finanziellen Erträge erzielen.

9:Wein

Wein sollte zwischen 55 und 58 Grad Fahrenheit und bei 60 bis 75 Prozent relativer Luftfeuchtigkeit gelagert werden.

Anleger in erlesene Weine können langfristig mit einer stetigen Rendite zwischen 6 und 15 Prozent pro Jahr rechnen [Quelle:Reiss]. Die Preise für bestimmte Jahrgänge und für edle Weine im Allgemeinen schwanken von Jahr zu Jahr. Aber die Preise für Weine aus den begehrtesten Weinbergen und Jahrgängen tendieren dazu, irgendwann zu steigen, wenn das Angebot knapp wird [Quelle:Opdyke]. Weinkenner und -sammler sind notorisch wählerisch, daher müssen Investoren auf dem Laufenden bleiben, z. B. welche Jahrgänge gute Investitionen machen. Weine aus der Bordeaux-Region und anderen Teilen Frankreichs liefern zuverlässigere Renditen, da sie unter Sammlern geschätzt werden, aber auch viele Burgunder, Italiens Super-Toskaner, spanische Rotweine und kalifornische Kult-Cabernets sind gute Investitionen [Quelle:Opdyke]. Es gibt auch Dienste wie Wineprices.com, die Weinpreise sowohl einzeln als auch als Gesamtheit verfolgen.

Selbst bei einigen der teuersten Weine müssen Sie große Mengen investieren, um eine beträchtliche Rendite zu erzielen. Und der Wein muss in einer temperaturkontrollierten Umgebung gelagert werden, um ihn in optimalem Zustand zu halten. Auktionskäufer können feststellen, ob Wein falsch gelagert wurde [Quelle:Gobel]. Die Flaschen sollten bei Temperaturen zwischen 55 und 58 Grad Fahrenheit (12,7 und 14,4 Grad Celsius) und bei 60 bis 75 Prozent relativer Luftfeuchtigkeit gelagert werden [Quelle:Opdyke]. Weinkühlschränke sind im Handel für mehrere tausend Dollar erhältlich, aber es gibt auch Firmen, die Wein für Sie lagern. Schließlich sollten Investoren ihre Sammlungen versichern und sorgfältige Kaufaufzeichnungen führen, um wählerische Auktionskäufer zufrieden zu stellen [Quelle:Opdyke].

8:Münzen

Einige 1918/7-D Buffalo Nickels sind extrem wertvoll, weil sie gedruckt wurden, als der Stempel von 1917 geprägt wurde eine Nabe von 1918.

Beim Kauf von Münzen zu Anlagezwecken sind zwei Arten von Münzen zu berücksichtigen. Anlagemünzen werden von nationalen Regierungen geprägt, normalerweise in Gold. Beispiele sind der amerikanische Goldadler, der südafrikanische Krügerrand und der australische Nugget [Quelle:Financial Web]. Diese Münzen sind nicht sammelbar, da sie ihren Wert nicht aus ihrer Knappheit ableiten. Sie können über seriöse Goldhändler zu einem Preis gekauft und verkauft werden, der relativ nahe am Rohstoffpreis von Gold liegt. (Der Preis einer Münze wird beim Kauf erhöht und beim Verkauf gesenkt, da Goldhändler mit ihren Transaktionen Gewinne erzielen müssen [Quelle:Picerno].) Ende 2010 und Anfang 2011 hohe Performance in der Der Goldpreis pro Unze machte Goldbarren zu einer einigermaßen sicheren Investition.

Die zweite Art von Münzen, die für Investitionen verwendet werden, sind Sammler- oder Numismatikmünzen. Diese Münzen werden nicht wegen ihres Gewichts an Edelmetallen geschätzt, sondern wegen ihrer Knappheit. Beliebte Sammlermünzen sind Morgan Dollars, Walking Liberty Half Dollars und bestimmte Buffalo Nickels. Viele Faktoren beeinflussen den Wert einer bestimmten Münze, darunter der Zustand, das Münzzeichen und das Ausgabejahr. Neuwertige Münzen sind immer wertvoller als stark abgenutzte Münzen [Quelle:Coin World]. Bestimmte Münzjahre hatten weniger Prägungen, was sie seltener und wertvoller machte [Quelle:Coin World]. Zum Beispiel könnten einige 1918/7-D Buffalo Nickels bis zu 285.000 $ wert sein, weil die Münzen mit Überdatum gedruckt wurden, als 1917 mit einer Nabe von 1918 geprägt wurde [Quelle:PCGS].

Auf dem Münzmarkt bieten die seltensten Münzen in der Regel enorme Renditen (über 100 Prozent ihres Wertes in einem Jahr), während marginal seltenere Münzen nur bescheidene Renditen bieten (manchmal so niedrig wie 0 Prozent in einem bestimmten Jahr) [Quelle:Knäus]. Suchen Sie sich bei allen Anlagemünzen einen Händler mit gutem Ruf und prüfen Sie die Münzen vor dem Kauf genau, da immer wieder Fälschungen im Umlauf sind.

7:Rohstoffe

Zu den Rohstoffen gehören Ressourcen wie Feldfrüchte und Vieh, fossile Brennstoffe wie Öl und Kohle sowie Edelmetalle wie Kupfer und Gold. Und der Rohstoffmarkt ist einer der volatilsten, da unvorhersehbare Naturkatastrophen und Weltereignisse einen direkten Einfluss auf die Preise haben. Nehmen Sie zum Beispiel Getreide. Eine Dürre in einem Jahr kann den Preis für eine bestimmte Ernte in die Höhe schnellen lassen, da die Knappheit einen Anstieg der Nachfrage auslöst. Im nächsten Jahr könnte ein riesiger Überschuss den Preis dieses Rohstoffs dramatisch fallen lassen. Aufgrund ihrer Unvorhersehbarkeit sind Rohstoffe in der Regel langfristig besser als kurzfristige Investitionen [Quelle:Picerno]. Die wirtschaftlichen Unsicherheiten nach der Rezession 2008 trieben die Lebensmittelpreise in den Lebensmittelgeschäften und das Benzin an der Tankstelle in die Höhe, wodurch auch die Rohstoffpreise stiegen. Rohstoffe wie Öl, Mais und Gold sind 2010 dramatisch gestiegen, sodass Anleger, die sich in den Vorjahren in Rohstoffe investiert haben, beeindruckende Renditen erzielt haben [Quelle:Wallace].

Der sicherste Weg für Privatanleger, von den steigenden Rohstoffpreisen zu profitieren, ist der Kauf von Exchange Traded Funds (ETFs); Dies sind im Wesentlichen Investmentfonds, die Rohstoffe kaufen oder in Rohstoff produzierende Unternehmen investieren [Quelle:Wallace]. Die sichersten ETFs kaufen mehrere verschiedene Rohstoffe, anstatt sich auf einen zu konzentrieren. ETFs können einen Teil der Unsicherheit bei der Auswahl beseitigen, welche Rohstoffe zu einem bestimmten Zeitpunkt steigen und fallen könnten [Quelle:Picerno].

6:Privatkapital

Private Equity investiert in ein Unternehmen, das keine öffentlichen Aktien ausgibt. Investoren bringen Kapital in ein Unternehmen ein und erhalten dann eine Rendite auf ihre Anfangsinvestition, sobald das Unternehmen ein bestimmtes Stadium erreicht hat, häufig ein Börsengang oder eine Fusion [Quelle:Wells Fargo]. Private-Equity-Investitionen haben oft Start-up-Unternehmen in High-Tech-Bereichen wie Telekommunikation, Biotechnologie und neuerdings alternative Energie finanziert [Quelle:Lambert]. Der Erfolg oder Misserfolg einer Investition hängt davon ab, wie gut ein Start-up-Unternehmen abschneidet, was natürlich selbst in einem guten wirtschaftlichen Umfeld ein riskantes Unterfangen ist. Aus diesem Grund waren vermögende Privatpersonen und Risikokapitalgesellschaften in der Regel weitaus aktiver in Private Equity als Kleinanleger. Häufig spielen die Investoren eine aktive Rolle bei der Gestaltung der Managementstrategie des wachsenden Unternehmens.

Privatanleger haben einige Möglichkeiten, in Private Equity zu investieren, aber eine relativ sichere Option besteht darin, mit einer Private-Equity-Firma zusammenzuarbeiten, um sich einem Pool von Investoren anzuschließen. Es ist jedoch extrem teuer:Viele Unternehmen verlangen einen Buy-in von 250.000 bis 25 Millionen US-Dollar [Quelle:Lambert]. Die sicherste Option ist der Kauf von Anteilen an börsengehandelten Fonds, die Anteile an vielen Private-Equity-Unternehmen auf einmal erwerben, um das Investitionsrisiko zu verringern [Quelle:Lambert]. Es gibt gute Gründe, einen Teil eines Anlageportfolios in Private Equity zu investieren. Obwohl die Renditen während der wirtschaftlichen Rezession wie in den meisten Bereichen leiden, haben sich die Indizes von Private-Equity-Fonds sowohl im ersten Halbjahr 2010 als auch in den 20 Jahren davor besser entwickelt als der Aktienmarkt [Quelle:Cambridge Associates].

5:Hedgefonds

Wie andere Arten von Investmentfonds (z. B. Investmentfonds) sammeln Hedgefonds Geld von mehreren Anlegern und verteilen das kommunale Kapital auf verschiedene Investitionen, um die Chancen auf eine Rendite zu erhöhen. Hedgefonds werden von der U.S. Securities and Exchange Commission weniger reguliert als andere Fonds, sodass Fondsmanager in eine sehr breite Palette von Finanzinstrumenten investieren können. Der 2010 verabschiedete Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act schuf einige neue Anforderungen und Einschränkungen für Hedgefonds, konzentrierte sich jedoch mehr auf Berichterstattung und Transparenz als darauf, wo Fondsmanager ihre Investitionen tätigen [Quelle:Cadwalader, Wickersham und Taft].

Hedgefonds-Manager können in Aktien, Rohstoffe, Derivate, Futures, Optionen und alle Arten von Finanzinstrumenten investieren. Dieser große Spielraum bringt oft positive Renditen. Im Jahr 2010 stiegen Hedgefonds auf der ganzen Welt, während viele Aktienmärkte fielen oder bescheidene Gewinne erzielten [Quelle:Yamazaki]. Hedgefonds haben jedoch eine relativ hohe Eintrittsbarriere in Form von Mindestinvestitionen von 500.000 USD oder mehr und teuren Gebührenstrukturen [Quelle:Sherman]. Wer es sich leisten kann, in Hedgefonds zu investieren, sollte vorsichtig sein. Nicht alle Hedgefonds sind volatil und risikoreich, aber Anleger sollten sich über den Fonds und seinen Manager informieren, bevor sie ein Engagement eingehen [Quelle:U.S. Securities and Exchange Commission].

4:Managed Futures

Managed Futures-Fonds investieren in Optionen auf den Rohstoff-, Währungs- und Zinsmärkten.

Ähnlich wie Hedgefonds werden Managed Futures-Fonds von Fondsmanagern betrieben, die das Geld der Anleger bündeln und in verschiedene Finanzinstrumente investieren. Managed Futures sind jedoch stärker reguliert als Hedgefonds. Managed Futures Funds sind Investitionen in Futures oder Optionen auf den Rohstoff-, Währungs- und Zinsmärkten [Quelle:J.P. Turner &Company]. Futures und Optionen sind im Wesentlichen Wetten darauf, wie sich eine bestimmte Aktie oder Investition entwickeln wird. Ein Future ist ein Vertrag über den Kauf einer bestimmten Menge eines Rohstoffs, einer Aktie oder sogar einer Währung zu einem festgelegten Preis zu einem festgelegten Datum. Käufer oder Verkäufer können dann Geld verdienen, je nachdem, wie der tatsächliche Preis im Vergleich zum vereinbarten Preis steigt oder fällt. Optionen sind größtenteils gleich, außer dass sie dem Käufer eine Option zum Kauf der Investition bieten, keine Verpflichtung.

Managed Futures-Fonds sind auch leichter zugänglich als Hedgefonds. Während Investoren in der Regel sehr vermögend sind, haben viele Manager niedrige Mindestinvestitionen im Bereich von 5.000 $ [Quelle:J.P. Turner &Company]. Managed Futures können dazu beitragen, ein Portfolio vielfältig zu halten, da sie normalerweise nicht den Trends anderer Märkte folgen. Die Natur der Fonds als eine Form der Vorhersage der Wertentwicklung anderer Märkte macht sie jedoch sehr risikoreich [Quelle:Morgan Stanley Smith Barney].

3:Risikokapital

Wagniskapital ist eine spezielle Art von Private Equity und konzentriert sich auf Start-up-Unternehmen, die sich in einem sehr frühen Stadium ihrer Geschäftsentwicklung befinden. Risikokapitalfirmen stellen diesen Unternehmen Startkapital zur Verfügung und sehen eine Rendite, wenn das Unternehmen Aktien ausgibt oder wenn ein anderes Unternehmen sie kauft. Diese Kapitalrendite stellt sich normalerweise erst nach etwa 10 Jahren ein, wenn überhaupt [Quelle:National Venture Capital Association]. Da Risikokapitalfirmen in einem so frühen Stadium in diese Unternehmen investieren, sind ihre Investitionen ziemlich riskant. Sie verteilen ihr Kapital jedoch auf eine breite Palette von Unternehmen, um dieses Risiko für das gesamte Unternehmen zu minimieren [Quelle:Mendicino].

Auf der anderen Seite erfordern die meisten Risikokapitalfonds eine hohe Mindestinvestition und einen Nettowert von rund 1 Million US-Dollar für einzelne Anleger. Wagniskapital ist zudem extrem illiquide; Investitionen sind in der Regel für mehrere Jahre gebunden, bevor sie in Bargeld umgewandelt werden können [Quelle:Mendicino].

2:Finanzderivate

Finanzderivate sind eine Kategorie von Wertpapieren, zu denen Futures, Optionen, Forwards und Swaps gehören. Grundsätzlich sind Derivate eine Vereinbarung zwischen einem Investor und einer anderen Partei, die ausgezahlt wird, wenn ein bestimmter Vermögenswert ein bestimmtes Niveau erreicht. Diese Definition mag vage erscheinen, aber nur, weil Derivate eine sehr breite Sicherheitskategorie sind [Quelle:Rutledge]. Bei einem Terminkontrakt verpflichtet sich der Anleger, einen Vermögenswert zu einem bestimmten Preis an einem bestimmten Datum zu kaufen. Eine Option ist ähnlich, nur der Kauf ist optional. Bei einem Swap tauschen zwei Parteien einen Vermögenswert aus, oft um einen Vorzugszinssatz zu erhalten [Quelle:Rutledge].

Derivate sind umstritten geworden, weil Ökonomen die Kreditkrise von 2008 mit dem Versagen des Derivatemarktes in Verbindung gebracht haben [Quelle:Summers]. Derivate werden jedoch häufig verwendet, um das Risiko in einem Anlageportfolio zu verringern. Beispielsweise kann ein Fondsmanager Devisentermingeschäfte verwenden, um potenzielle Verluste bei Investitionen in einem fremden Land auszugleichen, oder einen Zinsswap verwenden, um Zinsänderungen auszunutzen [Quelle:Rutledge]. Einige Derivate (wie Optionen und Futures) sind für Privatanleger relativ zugänglich. Andere (wie viele Swaps) werden normalerweise nur von großen institutionellen Investoren gehandelt.

1:Immobilien

Immobilieninvestmentgruppen spenden Geld an Unternehmen, die große Grundstücke wie Eigentumswohnungen kaufen.

In der Vergangenheit waren Immobilien eine sehr beliebte alternative Anlage. Natürlich machte der Crash auf dem US-Immobilienmarkt im Jahr 2008 viele nervös, wenn es darum ging, in Immobilien zu investieren. Aber da die Preise immer noch extrem niedrig sind, können Immobilien eine gute Investitionsmöglichkeit sein. Die drei zugänglichsten Möglichkeiten, in Immobilien zu investieren, sind der Kauf von Mietobjekten als Einzelperson, der Beitritt zu einer Immobilieninvestmentgruppe oder der Kauf von Anteilen an einem Real Estate Investment Trust (REIT). Der Kauf von Mietobjekten kann in der Regel ein stabiles, zuverlässiges Einkommen bringen, wenn Sie die richtigen Mieter finden. Es gibt jedoch auch Ausgaben wie Grundsteuern und allgemeine Instandhaltung, die den Gewinn einschränken können, sowie enorme Zeit- und Arbeitsinvestitionen.

Immobilienanlagegruppen bieten eine unkompliziertere, risikoärmere Methode zur Investition in Immobilien. Eine Gruppe von Einzelinvestoren spendet Geld an ein Unternehmen, das eine Immobilie kauft (normalerweise so etwas wie eine Eigentumswohnung). Das Unternehmen verwaltet die Immobilie gegen einen Teil der monatlichen Miete [Quelle:Beattie]. Eine weitere Option ist der Real Estate Investment Trust (REIT). Sie bieten Privatpersonen äußerst zugängliche Möglichkeiten, in Immobilien zu investieren. Ein REIT ist eine Gruppe, die in verschiedene Immobilien investiert und vom IRS eine steuerliche Vorzugsbehandlung erhält, wenn sie den größten Teil ihres Einkommens an die Aktionäre auszahlt [Quelle:U.S. Securities and Exchange Commission]. Anleger können Aktien von REITs an öffentlichen Börsen kaufen, was sie zu einer der liquideren alternativen Anlagen macht. Ein weiterer Vorteil ist, dass Anteile an REITs wie Aktien regelmäßige Dividenden ausschütten [Quelle:Beattie].