Ein Leitfaden für den Handel mit Indexoptionen

Handel mit Indexoptionen ist eine Methode, in die allgemeine Bewegung des Aktienmarktes zu investieren, ohne eine Vielzahl von Aktien kaufen zu müssen. Stattdessen, Anleger kaufen eine Kauf- oder Verkaufsoption basierend auf dem Wert eines bestimmten Aktienindex zu einem bestimmten Zeitpunkt.

Was ist ein Aktienindex?

Ein Aktienmarkt ist ein gemeinsamer Punkt, an dem Aktien von an diesem Markt notierten Aktien gekauft oder verkauft werden. Zum Beispiel, Unternehmen, die an der New Yorker Börse notiert sind, lassen ihre Aktien von Händlern kaufen und verkaufen, die über das Börsenparkett in New York Bestellungen für Käufer aufgeben. Der Prozess ist jetzt hochgradig automatisiert, funktioniert aber theoretisch wie immer. Ein Käufer teilt einem Händler mit, über einen Makler oder elektronisch, seines Wunsches, eine bestimmte Aktie zu kaufen. Der Händler identifiziert dann einen anderen Händler, der versucht, diese Aktie zu verkaufen. Sie einigen sich auf einen Preis und protokollieren den Verkauf.

Ein Aktienindex ist ein „Korb“ von Aktien, der um eine allgemeine finanzielle Zusammensetzung herum organisiert ist. Als Beispiel, Der S&P 500 Stock Index ist ein Korb von 500 Aktien mit großer Marktkapitalisierung. Der S&P-Index verfolgt die Bewegungen dieser Aktien. Der Russell 2000 Index bildet die Bewegung von 2000 Aktien mit geringer Marktkapitalisierung ab. Der S&P und Russell - und die vielen anderen Aktienindizes, wie der Dow Jones Industrials - selbst keine Aktien sind, sondern stellen den kombinierten Wert der Aktien dar, aus denen sie bestehen.

Wie kann ein Index gehandelt werden?

Broker verkaufen Optionen oder Kontrakte an Anleger, um in Zukunft basierend auf der Wertänderung eines bestimmten Aktienindex zu kaufen oder zu verkaufen. Typischerweise Was der Anleger am Ende des Optionszeitraums zahlt, ist der aktuelle Wert des Index zuzüglich oder minus dem Wert des Index zum Zeitpunkt des Optionskaufs mal 100 USD.

Eine einfache Methode zur Marktverfolgung

Der Handel mit Indexoptionen ermöglicht es einem Anleger, an der breiten Bewegung des Aktienmarktes zu partizipieren, ohne eine Vielzahl von Aktien kaufen zu müssen. Der Anleger tätigt eine Investition in den Aktienindex und der Index bewegt sich mit dem Wert der darin enthaltenen Aktien nach oben oder unten.

Als Hecke verwendet

Es ist selten, dass ein nicht professioneller Aktienhändler selbst Aktien auswählen kann, die den Marktindex schlagen. Selbst professionelle Trader tun sich damit schwer. Während der Handel mit Indexoptionen die Möglichkeit des „großen Gewinns“ reduziert, wenn eine bestimmte Aktie in kurzer Zeit springt, es verringert auch das Risiko des „großen Verlustes“.

Steuervorteil

Es wäre sehr teuer, eine Position in einem breiten Markt durch den Kauf einzelner Aktien zu erwerben. Der Vorteil einer solchen Position besteht darin, dass Ihr Risiko reduziert wird, indem Sie ein Portfolio von Aktien im Vergleich zu Ihrem gesamten Geld in einem Unternehmen haben. Jedoch, mit einer Investition in Indexoptionen, Sie können dieses breite Engagement über viele Aktien hinweg erreichen. Und weil beim Handel mit Aktienindexoptionen ein Rohstoff und nicht eine Aktie verwendet wird - mit anderen Worten, Sie besitzen nicht wirklich einen Anteil an einer Firma, Sie besitzen einen Kontrakt darüber, wo der Wert des Index in Zukunft liegen wird – alle Gewinne aus Ihren Trades haben einen niedrigeren Steuersatz.