4 Wichtige Statistiken zu Investmentfondsanlagen

Wenn Sie in Erwägung ziehen Investmentfonds, Sie könnten von Ratingsystemen verwirrt sein, die versuchen, den Wert einer Anlage zu quantifizieren. Der Wert einer Anlage ist in der Regel mit dem Preis ihrer Anteile verbunden; in einem effizienten Markt, der Preis würde immer den zugrunde liegenden Wert widerspiegeln. Bedauerlicherweise, weil viele Anleger und Berater nicht immer vernünftig und effizient sind, die Preise können zu hoch oder zu niedrig angesetzt sein, unter Berücksichtigung des tatsächlichen Wertes der zugrunde liegenden Wertpapiere eines Investmentfonds. Diese Statistiken können helfen, diesen Wert zu beleuchten.

1) Volatilität

Volatilität ist ein Wort, das im Allgemeinen mit Risiko verbunden ist. Es besteht die Möglichkeit, dass ein Fonds nächsten Monat zu einem ganz anderen Wert gehandelt wird als in diesem Monat. Die Volatilität ist bei einem sehr jungen Fonds schwer zu messen; gealterte Fonds, obwohl, haben konsistente Volatilitätsmuster. Über die Jahre, Die Renditen, die diese Fonds erzielen, können grafisch dargestellt werden, um zu verstehen, wie sehr sie sich von Laufzeit zu Laufzeit unterscheiden. Weniger volatile Aktien sind in der Regel für den Standardinvestor wertvoller, der einen Investmentfonds als Anlage mit niedrigem bis mittlerem Risiko betrachtet. Aktien mit hoher Volatilität können viel riskanter sein, aber sie können immer noch risikohungrige Investoren anziehen.

2) Standardabweichung

Die Volatilität wird in Bezug auf die Standardabweichung gemessen. Die Standardabweichung gibt an, wie weit die Renditen von Laufzeit zu Laufzeit auseinander liegen. Zum Beispiel, wenn eine Gruppe von Personen in einem Raum fünf Jahre alt ist, sieben und neun, die Standardabweichung zwischen den Altersgruppen würde zwei Jahre betragen. Dies ist ein einfaches Modell, aber dieselbe grundlegende Berechnung wird für die Standardabweichung von Investmentfonds verwendet. Je niedriger die Standardabweichung, je stabiler ein Fonds im Laufe der Zeit ist, und desto weniger riskant ist es für einen Anleger. Dies führt in der Regel zu einem höheren Wert.

3) Beta

Beta ist eine Variable, die verwendet wird, um einen Investmentfonds mit einer Benchmark zu vergleichen. Diese Benchmark kann von einem Analysten gewählt werden. Zum Beispiel, wenn ein Anleger wissen möchte, ob ein Investmentfonds mit einer konsistenteren Standardabweichung oder weniger konsistenten Standardabweichung gehandelt wird als der Markt insgesamt, sie können ihn mit dem S&P 500 vergleichen, da er als starker Marktindikator gilt. Je näher die Beta an Eins ist, je weniger volatil der Fonds ist, und desto mehr verhält es sich wie der Markt als Ganzes. Ein Fonds mit einem Beta über eins ist volatiler, und ein Beta unter eins steht für einen weniger volatilen Fonds.

4) Nettoinventarwert

Der Nettoinventarwert ist ein Maß für den Preis der Anteile eines Fonds. Er wird ermittelt, indem der Wert jedes Wertpapiers in einem Portfolio zusammengezählt wird. abzüglich Verbindlichkeiten, dividiert durch die Anzahl der ausstehenden Anteile des Fonds. Da ein Investmentfonds Kapitalgewinne und Erträge auszahlt, anstatt sie zu halten, um den Wert des Fonds zu erhöhen, Der Nettoinventarwert eines Investmentfonds ist kein Indikator für seine Rentabilität. Stattdessen, er wird verwendet, um täglich den Preis der Fondsanteile festzulegen.