Murabaha

Was ist Murabaha?

Murabaha, auch als Cost-Plus-Finanzierung bezeichnet, ist eine islamische Finanzierungsstruktur, bei der Verkäufer und Käufer die Kosten und den Aufschlag eines Vermögenswerts vereinbaren. Das Markup erfolgt von Interesse, was nach islamischem Recht illegal ist. Als solche, murabaha ist kein verzinsliches Darlehen (qardh ribawi), sondern nach islamischem Recht eine akzeptable Form des Kreditverkaufs. Wie bei einer Mietkaufvereinbarung der Käufer wird erst rechter Eigentümer, wenn das Darlehen vollständig beglichen ist.

Die zentralen Thesen

• Verzinsliche Kredite sind nach der islamischen Scharia verboten.
• Im islamischen Finanzwesen Anstelle von Krediten kommt die murabaha-Finanzierung zum Einsatz.
• Murabaha wird auch als Cost-Plus-Finanzierung bezeichnet, da sie anstelle von Zinsen einen Gewinnaufschlag in die Transaktion einbezieht.
• Ein Verkäufer und Käufer stimmen den Kosten und dem Aufschlag zu, die dann in Raten ausgezahlt werden.

Murabaha . verstehen

In einem Murabaha-Kaufvertrag Ein Kunde beantragt bei einer Bank den Kauf eines Artikels in seinem Namen. Dem Wunsch des Kunden nachkommen, die Bank schließt einen Vertrag ab, in dem die Kosten und der Gewinn für den Artikel festgelegt werden, mit Rückzahlung in der Regel in Raten. Da anstelle von Riba (Zinsen) eine feste Gebühr erhoben wird, diese Art von Darlehen ist in islamischen Ländern legal. Islamischen Banken ist es untersagt, Zinsen für Kredite zu verlangen, nach dem religiösen Grundsatz, dass Geld nur ein Tauschmittel ist und keinen Eigenwert hat; Banken müssen daher für die Fortsetzung des Tagesgeschäfts eine Pauschalgebühr erheben.

Viele argumentieren, dass dies einfach eine andere Methode ist, Zinsen zu berechnen. Jedoch, der Unterschied liegt in der Vertragsgestaltung. In einem Murabaha-Verkaufsvertrag, Die Bank kauft einen Vermögenswert und verkauft den Vermögenswert dann gegen eine Gewinngebühr an den Kunden zurück. Diese Art von Transaktion ist halal oder gültig, nach der islamischen Scharia/Sharīʿah.

Die Vergabe konventioneller Kredite und deren Verzinsung gelten als zinsbezogene Tätigkeiten, die gemäß der islamischen Sharīʿah haram (verboten) sind.

Murabaha und Standard

Nach einem murabaha Fälligkeitsdatum dürfen keine zusätzlichen Gebühren erhoben werden, was den Zahlungsausfall von Murabaha zu einem zunehmenden Problem für islamische Banken macht. Viele Banken sind der Meinung, dass säumige Kreditnehmer auf die schwarze Liste gesetzt werden sollten und keine zukünftigen Kredite von islamischen Banken erhalten sollten, um den Murabaha-Ausfall zu verringern. Auch wenn es im Darlehensvertrag nicht ausdrücklich erwähnt wird, diese Regelung ist in der Scharia zulässig. Befindet sich ein Schuldner in einer echten Härte und kann einen Kredit nicht fristgerecht zurückzahlen, Aufschub kann gewährt werden, wie im Koran beschrieben. Jedoch, die Regierung kann bei vorsätzlicher Unterlassung eingreifen. Zahlungsausfälle im Rahmen von Murabaha-Vereinbarungen sind für Unternehmen, die nach islamischem Recht tätig sind, zu einem Problem geworden, und es besteht kein klarer Konsens darüber, wie damit umzugehen ist.

Verwendung von Murabaha

Die Finanzierungsform murabaha wird typischerweise anstelle von Krediten in verschiedenen Sektoren verwendet. Zum Beispiel, Verbraucher verwenden Murabaha beim Kauf von Haushaltsgeräten, Autos, oder Immobilien. Unternehmen nutzen diese Art der Finanzierung beim Kauf von Maschinen, Ausrüstung, oder Rohstoffe. Murabaha wird auch häufig für einen kurzfristigen Handel verwendet, wie die Ausstellung von Akkreditiven für Importeure.

Ein murabaha Akkreditiv wird im Auftrag eines Antragstellers (Importeurs) ausgestellt. Die das Akkreditiv ausstellende Bank verpflichtet sich, einen Geldbetrag gemäß den im Akkreditiv beschriebenen Bedingungen zu zahlen. Da die Kreditwürdigkeit der Bank die des Antragstellers ersetzt, dem Begünstigten (Exporteur) wird die Zahlung garantiert. Davon profitiert der Exporteur, da die Bank das Zahlungsrisiko übernimmt. Gemäß den murabaha-Vertragsbestimmungen, der Importeur ist verpflichtet, der Bank die Warenkosten zuzüglich eines Gewinnaufschlags zurückzuzahlen.

Beispiel für Murabaha

Bilal möchte ein Boot kaufen, das für 100 Dollar verkauft wird. 000 von Billys Bootsladen. Um dies zu tun, Bilal würde eine Murabaha-Bank kontaktieren, das würde das Boot von Billy's Boat Shop für 100 Dollar kaufen, 000 und verkaufe es für $109 an Bilal, 000, in Raten über einen Zeitraum von drei Jahren zu zahlen. Der Betrag, den Bilal zahlt, ist ein fester Betrag an eine Bank, die den Vermögenswert besitzt, und es fallen keine Zinsen an. Ebenfalls, wenn Bilal mit Zahlungen in Verzug ist, ihm entstehen keine zusätzlichen Kosten. Der zusätzliche Betrag, den Bilal über den Selbstkostenpreis aus dem Bootsladen zahlt, ist effektiv ein Darlehen von 3%. da es aber als Festzahlung ohne zusätzliche Kosten angeboten wird, es ist nach islamischem Recht erlaubt.