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Indexfonds vs. Investmentfonds:Was ist der Unterschied?

Neue Anleger möchten oft den Unterschied zwischen Indexfonds und Investmentfonds kennen. Die Sache ist, manchmal sind Indexfonds Investmentfonds und manchmal sind Investmentfonds Indexfonds. Es ist, als würde man nach dem Unterschied zwischen Äpfeln und süßen Speisen fragen. Äpfel können süß oder sauer sein, während süße Speisen mehr als nur Äpfel umfassen. So ist es bei Investmentfonds und Indexfonds.

Hier sind die wichtigsten Funktionen, sowie die Vor- und Nachteile von Investmentfonds und Indexfonds.

Indexfonds vs. Investmentfonds

Sowohl Indexfonds als auch Investmentfonds bieten Anlegern die Möglichkeit, in eine diversifizierte Sammlung von Vermögenswerten zu investieren. So stapeln sie sich:

  • Ein Indexfonds ist ein Fonds, der in Vermögenswerte investiert, die in einem bestimmten Index enthalten sind. Ein Index ist eine voreingestellte Sammlung von Aktien, Anleihen oder andere Vermögenswerte. Am bekanntesten dürfte der Standard &Poor’s 500 Index sein. die die Aktien von etwa 500 der größten amerikanischen Unternehmen umfasst. Ein Indexfonds ahmt lediglich die Vermögenswerte im Index nach, Es ist eine Art passives Investment, im Gegensatz zu dem Versuch, den Index mit aktivem Management zu schlagen.
  • EIN Investmentfonds ist eine Möglichkeit, einen Investmentfonds zu strukturieren, und historisch gesehen ist es eines der beliebtesten, obwohl Exchange Traded Funds (ETFs) sehr schnell an Popularität gewinnen. Ein Investmentfonds kann viele Arten von Vermögenswerten oder Anlagestilen umfassen, einschließlich eines Indexfonds oder eines aktiv verwalteten Fonds. Es gibt buchstäblich Tausende von Investmentfonds, und einige von ihnen sind Indexfonds.

Wie du siehst, manchmal ist ein Indexfonds ein Investmentfonds, und manchmal ist ein Investmentfonds ein Indexfonds.

Um es anders zu sagen, Anleger können einen Indexfonds kaufen, der entweder ein ETF oder ein Investmentfonds ist. Sie können auch einen Investmentfonds kaufen, der ein passiv verwalteter Indexfonds oder ein aktiv verwalteter Fonds ist.

Die Vor- und Nachteile eines Indexfonds

Ein Indexfonds kann eine Reihe von Vor- und Nachteilen bieten. Hier sind einige der wichtigsten.

Vorteile eines Indexfonds

  • Kostengünstig – Weil sie auf einem Index basieren und nicht aktiv verwaltet werden, Indexfonds sind in der Regel viel billiger zu besitzen. Die Fondsgesellschaft bezahlt kein teures Research-Personal, um die besten Anlagen zu finden, sondern kopiert den Index selbst mechanisch. Daher berechnen Indexfonds den Anlegern in der Regel eine niedrige Kostenquote.
  • Kann aktive Manager übertreffen – Nicht alle Indexfonds sind gleich, aber einer der besten – der S&P 500 Index – übertrifft die überwiegende Mehrheit der Anleger in einem bestimmten Jahr und im Laufe der Zeit mehr.
  • Niedrigere Steuern – Indexfonds, die auch Investmentfonds sind, können aufgrund ihres geringeren Umsatzes niedrigere Steuerschulden für Anleger verursachen. Dies ist bei Index-ETFs meist kein Thema.
  • Diversifikation – Da sie aus einer Vielzahl von Assets bestehen, Indexfonds können die Vorteile der Diversifikation bieten, Reduzieren Sie Ihr Risiko als Anleger.

Nachteile eines Indexfonds

  • Kann einen schlechten Index verfolgen - Wieder, nicht alle Indexfonds sind gleich geschaffen, und ein Indexfonds kann einen miesen Index nachbilden, was bedeutet, dass Anleger diese miesen Renditen erhalten, auch.
  • Liefert eine durchschnittliche Rendite – Ein Indexfonds liefert die gewichteten durchschnittlichen Renditen seines Vermögens. Es muss in alle Aktien des Index investiert werden, Es ist also nicht in der Lage, den Verlierern auszuweichen. Auch wenn es sehr gute Jahre haben mag, es wird selten ein Scheunenbrenner-Jahr geben.

Die Vor- und Nachteile eines Investmentfonds

Ein Investmentfonds kann eine Reihe von Vor- und Nachteilen bieten. Hier sind einige der wichtigsten.

Vorteile eines Investmentfonds

  • Kann kostengünstig sein – Index-Investmentfonds können günstiger sein als ein vergleichbarer Index-ETF, obwohl viele Investmentfonds aktiv verwaltet werden und daher wahrscheinlich teurer sind.
  • Diversifikation – Ob auf einen Sektor fokussiert oder breit investiert, ein Investmentfonds kann Ihnen die Vorteile der Diversifikation bieten, einschließlich geringerer Volatilität und reduziertem Risiko.
  • Kann den Markt übertreffen – Aktiv verwaltete Investmentfonds können den Markt übertreffen – manchmal sogar erstaunlich –, aber Untersuchungen zeigen, dass aktive Anleger die Rendite des Marktes im Laufe der Zeit selten übertreffen. Handelt es sich bei dem Investmentfonds um einen Indexfonds, obwohl, es wird weitgehend die Wertentwicklung des Index nachbilden.

Nachteile eines Investmentfonds

  • Kann Verkaufs-"Lasten" haben – Eine Verkaufsladung ist ein schickes Wort für eine Provision, und die schlechtesten Fonds können 2 oder sogar 3 Prozent Ihrer Investition berechnen, Erreichen Sie Ihre Renditen, bevor Sie einen Cent investiert haben. Es ist einfach, diese Gebühren zu vermeiden, indem Sie einen Fonds sorgfältig auswählen.
  • Kann eine hohe Kostenquote haben – Wird ein Investmentfonds aktiv verwaltet, Es berechnet wahrscheinlich eine höhere Kostenquote als ein ETF für alle Analysten, die benötigt werden, um den Markt zu durchsuchen.
  • Kann sich unter dem Markt entwickeln – Die eher bei Investmentfonds übliche aktive Verwaltung liegt tendenziell unter dem Marktdurchschnitt.
  • Ausschüttungen von Kapitalgewinnen – Am Jahresende, Investmentfonds müssen möglicherweise bestimmte Kapitalgewinne für Steuerzwecke auszahlen. Das bedeutet, dass Sie für Steuern am Haken sein könnten, auch wenn Sie keinen Anteil Ihres Fonds verkauft haben. (Das ist ein Vorteil von ETFs gegenüber Investmentfonds.)

Sollten Sie in diese Fonds aktiv oder passiv investieren?

Ob Profis oder Privatanleger, aktives Management führt tendenziell zu Underperformance. Passives Investieren ist für die meisten Anleger ein attraktiver Ansatz. vor allem, weil es weniger Zeit benötigt, Aufmerksamkeit und Analyse und generiert dennoch höhere Renditen.

Wenn Sie in einen aktiv verwalteten Investmentfonds investieren, Sie möchten den Manager seine Arbeit machen lassen. Wenn Sie in den Fonds ein- und aushandeln, Sie hinterfragen professionelle Anleger, die Sie effektiv eingestellt haben, um Ihr Geld zu investieren. Das macht wenig Sinn, und es kann die Kapitalertragssteuern anheben, wenn der Fonds auf einem steuerpflichtigen Konto gehalten wird, sowie Gebühren für die vorzeitige Rückzahlung Ihres Investmentfonds.

Auch der aktive Handel mit einem Indexfonds macht wenig Sinn, entweder. Ein Indexfonds ist von Natur aus eine passiv verwaltete Anlage, Sie kaufen also den Index, um seine langfristige Rendite zu erzielen. Wenn Sie in den Fonds ein- und aushandeln, auch wenn es sich um einen Low-Cost-ETF handelt, Sie können Ihre Renditen leicht senken. Stellen Sie sich vor, Sie verkaufen im März 2020, als der Markt zusammenbrach. nur um zu sehen, wie es im nächsten Jahr in die Höhe schoss.

Wieder, passives Investieren schlägt aktives Investieren in den meisten Fällen und mehr im Laufe der Zeit.

Endeffekt

Indexfonds und Investmentfonds sind keine exklusiven Kategorien, obwohl es leicht sein kann, sie zu verwechseln. So können Sie mit Aktienindex-Investmentfonds enden, und oft gehören diese Aktienfonds zu den günstigsten Fonds auf dem Markt, sogar mehr als die sehr beliebten Index-ETFs. Unabhängig davon, wie Ihr Fonds verwaltet wird, Anleger werden besser abschneiden, wenn sie ihre eigenen Mittel passiv verwalten.

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