Was ist ein Wrap-Konto?

Ein Wrap-Konto bezieht sich auf ein Anlagekonto, das von einem Broker gegen eine jährliche Pauschalgebühr verwaltet wird. Die Jahrespauschale, die von 1 % bis 3 % des verwalteten Vermögens (AUM) reicht Das verwaltete Vermögen (AUM) Das verwaltete Vermögen (AUM) ist der Gesamtmarktwert der Wertpapiere, die ein Finanzinstitut besitzt oder im Auftrag seiner Kunden verwaltet., deckt alle Kosten im Zusammenhang mit der Kontoführung ab, wie Verwaltung, Kommission, Verwaltungsausgaben.

Zusammenfassung

• Ein Wrap-Konto wird von einem Broker gegen eine jährliche Pauschalgebühr verwaltet, die zwischen 1% und 3% des verwalteten Vermögens liegt.
• Die Jahrespauschale deckt alle Kosten im Zusammenhang mit der Führung des Wrap-Kontos ab.
• Wrap-Konten sind eine beliebte Option, um Abwanderungen zu verhindern.

Ein Wrap-Konto verstehen

Wrap-Konten sind eine Art Managed AccountManaged AccountEin Managed Account ist ein Portfolio aus Aktien oder Anleihen – oder einer Kombination aus beiden –, das einem einzelnen Manager gehört. Der Anleger beauftragt einen Fachmann, wenn ein Anleger den Anlageexperten eine jährliche Pauschalgebühr zahlt, um (1) seine Anlagen auf diesem Konto zu verwalten und (2) Zugang zu einer Reihe von Dienstleistungen zu erhalten. Die Art der anwendbaren Dienstleistungen hängt von der Maklerfirma ab, beinhaltet aber grundsätzlich:

• Finanzplanungsdienste
• Anlageberatungsdienste
• Leistungsüberwachungsdienste
• Handelsdienstleistungen

Da für Wrap-Konten nur eine jährliche Pauschalgebühr erhoben wird, Sie sind eine beliebte Option, um das Aufwirbeln zu verhindern. Churning bezieht sich auf den Kauf und Verkauf von Anlagen auf einem Konto durch einen Broker zum Zwecke der Generierung zusätzlicher Provisionen (zu Gunsten des Brokers) und ohne Rücksicht auf die Anlageziele des Kunden. Außerdem, mit einer Jahrespauschale nach AUM, Broker haben im Allgemeinen einen hohen Anreiz, die höchstmöglichen Renditen zu erzielen, wodurch sich das verwaltete Vermögen und die erhaltenen Gebühren erhöhen würden.

Der Hauptnachteil eines Wrap-Kontos besteht darin, dass es einen hohen Mindestanlagebetrag erfordert – normalerweise über 50 USD. 000. Ein solcher Nachteil ist ein Nebenprodukt der pauschalen Jahresgebührenstruktur, da Broker nur ungern ein kleines AUM verwalten würden, was für sie zu einer kleinen pauschalen Jahresgebühr führen würde.

Wrap-Konto vs. Full-Service-Brokerage-Konto

Eine gängige Alternative zu einem Wrap-Konto ist ein Full-Service-Brokerage-Konto. Ein Full-Service-Maklerkonto ist auch ein Anlagekonto, das von einem Broker verwaltet wird. Jedoch, der Unterschied liegt in den Gebühren – Full-Service-Brokerage-Konten verlangen neben Verwaltungs- und Verwaltungskosten in der Regel Provisionen pro Trade.

Obwohl ein Wrap-Konto den potenziellen Interessenkonflikt von Churning beseitigt, kann Churning als die Praxis definiert werden, Geschäfte für das Anlagekonto eines Kunden durch einen Makler oder eine Maklerfirma zu dem alleinigen Zweck auszuführen, ein Full-Service-Brokerage-Konto mit geringer bis bescheidener Handelsaktivität würde wahrscheinlich zu niedrigeren Gesamtkosten im Vergleich zu einem Wrap-Konto führen. Bei der Entscheidung, welches Konto eröffnet werden soll, es ist wichtig zu bedenken:

3. Das Niveau der erwarteten Handelsaktivität
4. Die jährliche Pauschalgebühr für das Wrap-Konto im Vergleich zu den Gebühren für das Full-Service-Brokerage-Konto
5. Die Art der Dienste, die in einem Wrap-Konto enthalten sind

Investitionen in ein Wrap-Konto

Die Arten von Anlagen, die in einem Wrap-Konto anwendbar sind, hängen vollständig von den Anlagezielen des Kunden ab. Zum Beispiel, ein risikoaverser Kunde kann sein Wrap-Konto hauptsächlich aus Anleihen bestehen, während ein risikosuchender Kunde sein Wrap-Konto hauptsächlich aus Aktien bestehen kann. Die Arten von Investitionen in ein Wrap-Konto können von einzelnen Aktien und Anleihen bis hin zu Investmentfonds reichen. Fesseln, oder andere Wertpapiere. Investmentfonds befinden sich im Besitz einer Gruppe von Anlegern und werden von Fachleuten verwaltet. Informieren Sie sich über die verschiedenen Fondsarten, wie sie arbeiten, und Vorteile und Kompromisse der Investition in sie und börsengehandelte Fonds.

Wichtige Überlegungen

Es gibt zwei wichtige Überlegungen zu Wrap-Konten:

• Gebühren auf Gebühren :Wenn ein Wrap-Konto Guthaben enthält, wie Investmentfonds, die damit verbundenen Fondsgebühren fallen zusätzlich zur Pauschalgebühr für das Wrap-Konto an.
• Schwierigkeiten beim Übertragen von Investitionen aus dem Wrap-Konto :In dem Szenario, in dem die Investitionen in das Wrap-Konto Eigentum des Maklerunternehmens sind, der Anleger kann die Anlagen auf diesem Konto möglicherweise nicht auf ein Konto bei einer anderen Firma übertragen.

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