Kennen Sie Ihre Rentabilitätskennzahlen

EIN Rentabilitätskennzahl ist ein Maß dafür, wie erfolgreich ein Unternehmen seine zugrunde liegende finanzielle Leistung in Gewinn umwandelt. Rentabilitätskennzahlen können anzeigen, ob ein Unternehmen einen Wettbewerber überholt, seine Leistung aus dem letzten Jahr oder seine Leistung aus dem letzten Quartal. Eine Rentabilitätskennzahl kann auch Aufschluss darüber geben, wie aggressiv ein Unternehmen versucht, seine Geschäftstätigkeit auszubauen und voranzukommen. Als Investor, Wenn Sie sich die wichtigsten Rentabilitätskennzahlen ansehen, können Sie erkennen, wie viel Sie aus Dividenden und Kapitalgewinnen einer Aktie erwarten können.

Gewinnspanne

Die Gewinnmarge misst, wie viel von seinem Gewinn ein Unternehmen am Ende eines Finanzzyklus als Gewinn behalten kann. Sie lässt sich nach folgender Formel berechnen:

• Nettoeinkommen geteilt durch Einnahmen

• Das Nettoeinkommen umfasst nur die Dollars, die ein Unternehmen tatsächlich auf der Bank behält, nachdem es die Ausgaben bezahlt hat. Zinsen auf Schulden und Steuern.
• Der Umsatz ist die Summe aller Umsätze, die das Unternehmen in einem Jahr getätigt hat.

Je höher die Gewinnspanne eines Unternehmens, desto mehr nutzt es das Geld, das es ausgibt, um einen Gewinn zu erzielen. Eine niedrige Gewinnspanne zeigt an, dass ein Unternehmen viel Geld ausgibt und nur wenig Geld verdient.

Kapitalrendite

Die Kapitalrendite eines Unternehmens zeigt, wie gut es die von ihm gehaltenen Vermögenswerte gewinnbringend einsetzt. Zum Beispiel, ein Unternehmen mit technischem Equipment im Wert von 3 Millionen US-Dollar sollte einen höheren Gewinn erzielen als ein Unternehmen mit 300 US-Dollar, 000 technische Geräte. Auch wenn der Gewinn höher ist, das Unternehmen sollte auch einen Gewinn haben wollen, der ist anteilig höher. Damit verdient es nicht nur mehr als das Unternehmen mit geringerer Vermögensbasis, es verdient mehr im Vergleich zu seinem Vermögen. Die Kapitalrendite lässt sich nach folgender Formel berechnen:

• Nettoeinkommen dividiert durch die Bilanzsumme.

Eigenkapitalrendite

Die Eigenkapitalrendite (ROE) mag wie die Kapitalrendite erscheinen, wertet jedoch eine andere Metrik aus. Eigenkapitalkonten sind Analysewerkzeuge, die für das Finanzportfolio verwendet werden, aus dem die Kapitalbasis besteht. Zum Beispiel, wenn ein Unternehmen in einem bestimmten Jahr viele neue Aktionäre aufnimmt, es erhält eine Erhöhung des Eigenkapitals. Diese Steigerung sollte mit einer proportionalen Gewinnsteigerung einhergehen. Wenn der Gewinn des Unternehmens gering ist, im Vergleich zu dem, was die Investoren übernommen haben, Die Anleger müssen den Gewinn in viel kleinere Dividenden aufteilen.

Rentabilitätslücken

Diese Arten von Messungen sind in der Regel ungenaue Messinstrumente. Es gibt eine Reihe von Faktoren, die die Wahrscheinlichkeit beeinträchtigen und einen Indikator liefern können, der nicht genau ist. Zum Beispiel, saisonale Rentabilität plagen Branchen wie Bau und Einzelhandel. In ähnlicher Weise einige Branchen haben sehr hohe Eintrittsbarrieren, d.h., sie kosten mehr als andere Branchen. Als Ergebnis, Ein Investor muss die Branche und ihre Standardrentabilität verstehen, um wirklich zu verstehen, ob ein einzelnes Unternehmen gut abschneidet.