Bedeutet geringer Umsatz größere Gewinne?

Ein wichtiger Aspekt, den Anleger von Investmentfonds suchen, ist der Umsatz Verhältnis der potenziellen Fonds. Die Umschlagshäufigkeit eines Fonds gibt an, wie oft sie Wertpapiere innerhalb des Fonds handeln. Viele Wachstumsfonds verfolgen eine Anlagestrategie mit hohem Umsatz. Fondsmanager dieser Art von Strategie suchen ständig nach Aktien, die ein hohes Wachstumspotenzial aufweisen. Deswegen, sie verkaufen Aktien oder wachsen nicht nach ihren Wünschen und kaufen Aktien, von denen sie glauben, dass sie wachsen könnten.

Andere Fonds entscheiden sich für eine Low-Turnover-Strategie. Mit dieser Strategie, Die Anleger des Fonds recherchieren intensiv nach Aktien, bevor sie diejenigen auswählen, von denen sie glauben, dass sie langfristig wachsen können. Sie kaufen zu Beginn des Investmentfonds eine große Anzahl von Aktien und halten die Aktien dann langfristig. Wenn die von ihnen ausgewählten Unternehmen in diesem Zeitraum wachsen, es kommt auch den Anlegern des Investmentfonds mit Wachstum zugute. Hier ist ein kurzer Blick darauf, wie sich der Umsatz auf die Gewinne auswirken kann:

Steuereffizienz

Eine Sache, die bei beiden Strategien zu berücksichtigen ist, ist die Steuereffizienz. Die Steuereffizienz bezieht sich auf die Höhe der Steuern, die Sie aufgrund der Handlungen des Investmentfonds zahlen müssen. Zum Beispiel, Ein Investmentfonds mit geringem Umsatz hält Aktien traditionell länger als ein Jahr. Dann, wenn sie verkauft sind, die Aktionäre versteuern diese Gewinne zum langfristigen Kapitalertragsteuersatz.

Ein Fonds mit hohem Umsatz, wird Aktien oft in weniger als einem Jahr nach dem Kauf verkaufen. Wenn das passiert, sie wird als kurzfristiger Kapitalgewinn behandelt und ist zu diesem Satz steuerpflichtig. Aus steuerlicher Sicht sind langfristige Veräußerungsgewinne deutlich wünschenswerter. Die langfristige Kapitalgewinnrate ist geringer, als wenn Sie die Aktien schnell verkaufen. Kurzfristige Veräußerungsgewinne werden mit Ihrem ordentlichen Grenzsteuersatz besteuert und als regelmäßiges Einkommen behandelt. Deswegen, je mehr Sie kaufen und verkaufen, desto mehr Steuern müssen Sie zahlen.

Provisionen

Etwas anderes, das Sie bei der Umschlagshäufigkeit berücksichtigen sollten, sind die damit verbundenen Provisionen. Für den Kauf und Verkauf von Wertpapieren ist eine Provision zu zahlen. Je mehr Sie handeln, desto mehr Provisionen werden berechnet. Ein aktiver verwalteter Investmentfonds hat in der Regel höhere Kostenquoten und insgesamt höhere Kosten für den Anleger. Mit einer eher passiven Anlageform, kann Ihnen helfen, zusätzliche Gebühren als Teil Ihrer Anlagestrategie zu vermeiden.

Investitionsüberlegungen

Wenn Sie alle beteiligten Faktoren betrachten, Es hat den Anschein, dass ein geringer Umsatz Ihnen helfen kann, höhere Gewinne nach Steuern zu erzielen. Jedoch, dies kann nicht der Fall sein. Wenn man sich die Renditen vieler verschiedener Arten von Investmentfonds ansieht, Es besteht kein direkter Zusammenhang mit höheren Gewinnen aufgrund geringer Fluktuation. Letztlich kommt es darauf an, welche Wertpapiere ausgewählt werden und ob sie von selbst wachsen oder nicht. Die Wahl eines Fonds mit geringem oder hohem Umsatz ist eine persönliche Entscheidung und hat möglicherweise nicht unbedingt Auswirkungen auf die Gesamtgewinne des Portfolios.