Was ist ein Initial DEX Offering (IDO)?

Ein Erstes DEX-Angebot (IDO) ist eine Möglichkeit für Projekte, ihre neu erstellten Krypto-Token über ein d an die Community zu verkaufen zentralisiert ex ändern (DEX). Ein typisches IDO ermöglicht es Investoren, Gelder in einen Smart Contract zu binden, kurz bevor ein Projekt seinen nativen Token startet. Beim Token-Generierungsereignis – in dem Moment, in dem ein Projekt seinen Token startet – werden diese neuen Token an Investoren im Austausch für die gesperrten Gelder freigegeben, die an das Projekt übertragen werden. IDOs bieten Projekten eine einfache und kostengünstige Möglichkeit, ihre Token zu verteilen und Mittel zu beschaffen, während sie gleichzeitig den Investoren im Vergleich zu ICOs ein höheres Maß an Sicherheit bieten.

Investoren, die an einer IDO teilnehmen möchten, benötigen eine Krypto-Wallet wie MetaMask. Die Brieftasche muss mit Geldern in Krypto aufgefüllt werden, um das IDO zu abonnieren und Transaktionsgebühren zu bezahlen. Bei der Investition in IDO ist Vorsicht geboten. Machen Sie immer Ihre eigene gründliche Recherche. Dazu gehört die Erforschung der Tokenomik eines Projekts, der Sperrfristen, des Gründerteams und der spezifischen IDO-Mechanismen, die von Projekt zu Projekt und auf verschiedenen Plattformen variieren können. Und am wichtigsten:Investieren Sie nur in Projekte, die auf vertrauenswürdigen DEXs gestartet werden.

IDO vs. ICO

Seit Ethereum im Jahr 2014 durch ein Initial Token Offering (ICO) gestartet wurde, sind Token-Angebote normalerweise aufregende Investitionsmöglichkeiten für Krypto-Investoren. Die Möglichkeit, während eines ICO Token zu ihrem Einführungspreis zu kaufen, kann frühen Investoren einen spektakulären Vorteil bieten. Aber das ist nur eine Seite der Medaille. Rückblickend auf den ICO-Boom im Jahr 2017 gab es eine Vielzahl von Betrügereien und Abzocke, und viele Anleger erlitten erhebliche Verluste.

Im Sinne des Anlegerschutzes haben sich ICOs zu alternativen Methoden zum Anbieten von Token entwickelt. Dazu gehören IEOs (Initial Exchange Offerings), STOs (Security Token Offerings) und IDOs (Initial DEX Offering). In letzter Zeit sind IDOs zu einer beliebten Methode geworden, um neue Projekte zu starten. Während IEOs und STOs von zentralisierten Parteien durchgeführt werden, ermöglichen IDOs Token-Angebote auf dezentralisierten Plattformen durch intelligente Verträge, die kein Vertrauen in eine zentralisierte Einheit erfordern. Somit wird die Innovation, die ICOs in Krypto eingeführt haben, nämlich die direkte Beschaffung von Geldern B2C außerhalb des Finanzsystems, in IDOs fortgesetzt und durch Hinzufügen von mehr Dezentralisierung und Struktur zum Prozess verfeinert.

Wie funktionieren IDOs?

Während des ICO-Booms im Jahr 2017 stellten Kryptoprojekte, die durch den Verkauf ihrer Token Gelder sammelten, einfach eine Wallet-Adresse zur Verfügung, an die interessierte Investoren Ether senden konnten. Im Gegenzug würden Investoren den Token des Projekts erhalten – es sei denn, sie würden abgezockt.

Um Anlegern die volle Gewissheit zu geben, dass sie ihre Token erhalten, haben IDOs diesen Prozess professionalisiert, indem sie dezentrale Börsen (DEXs) verwenden, um den Token-Verkauf zu erleichtern. Anstatt ihre Token direkt an Investoren zu verkaufen, stellen Kryptoprojekte ihre Token einem Smart Contract zur Verfügung, der von einem DEX betrieben wird. Gleichzeitig verpflichten sich Investoren über die Plattform zu demselben Smart Contract. Die DEX nimmt dann die endgültige Verteilung und Überweisung der Gelder vor. Diese Prozesse sind vollständig automatisiert und werden von Smart Contracts auf der Blockchain ausgeführt.

Abhängig vom zugrunde liegenden Smart Contract und dem DEX, der ihn ausführt, hat jedes IDO seine eigenen Regeln und Phasen. Trotzdem folgen die meisten IDOs einem ähnlichen Verfahren:

1. Überprüfung

Bevor Projekte ein IDO auf einem DEX ausführen können, wird vom DEX-Team eine Due Diligence durchgeführt. Dies hält (die meisten) betrügerischen Projekte von der Plattform fern und schützt Investoren.

2. Preisabsprachen

Nachdem ein Projekt akzeptiert wurde, bestimmt es eine Menge an Token, die zu einem Festpreis angeboten werden.

3. Whitelisting

Normalerweise gibt es eine Whitelist. Investoren müssen möglicherweise ihre Wallet-Adresse registrieren, einem Community-Forum auf Discord beitreten oder Marketingaufgaben ausführen, um der Liste hinzugefügt zu werden.

4. Investieren

Whitelist-Investoren können dann die Gelder, die sie investieren möchten, in einen Smart Contract auf dem DEX sperren. Im Gegenzug erhalten sie die Token des Projekts, sobald sie freigegeben wurden.

5. Liquiditätspools und Geldtransfer

Teile der eingeworbenen Mittel werden zusammen mit dem Token der Projekte auf der DEX in Liquiditätspools hinterlegt. Dadurch ist die Handelsliquidität vom ersten Tag an sichergestellt. Die restlichen Mittel werden dem Projekt zur Verfügung gestellt. Gleichzeitig werden die Token des Projekts in die Wallets der Investoren transferiert.

6. Handelsbeginn

Sobald die Gelder zwischen den Parteien ausgetauscht wurden, öffnen die Liquiditätspools für den Handel und der Token-Preis wird vom Markt bestimmt. Je nach Projekt können Teile der vom Projekt erhaltenen Gelder und die an die Investoren übertragenen Token für einen bestimmten Zeitraum gesperrt werden, der normalerweise als Sperrfrist bezeichnet wird.

Was sind die Vorteile eines IDO?

In den letzten Jahren haben sich die Methoden zum Anbieten von Coins und Token an die Krypto-Community stark verbessert. IEOs und IDOs sind sicherer, fairer, transparenter und werden daher in Zukunft eher von Investoren akzeptiert. Infolgedessen haben sie traditionelle ICOs fast vollständig ersetzt. Dank ihrer dezentralen Natur haben IDOs einige deutliche Vorteile.

• Während eines Token-Angebots müssen Investoren ausschließlich Smart Contracts vertrauen.
• Sofortige Liquidität für den Handel und die Preisermittlung ist nach dem IDO verfügbar. Dies reduziert Slippage und Volatilität.
• Anders als bei IEOs ist kein Konto erforderlich, um an einem IDO teilzunehmen. Das garantiert Privatsphäre und niedrige Eintrittsbarrieren.
• Einige IDOs haben Anti-Wal-Maßnahmen. Dadurch wird sichergestellt, dass keine einzelne Einheit große Teile des Token-Vorrats kaufen und später auf den Rest der Token-Inhaber abladen kann.

Denken Sie daran:Die beste Methode zum Anbieten von Token ist wertlos, wenn das Projekt, das die Token unterstützt, nicht erfolgreich sein wird.

Wo finde ich IDOs?

Eine Übersicht über bevorstehende IDOs finden Sie unter CoinMarketCap. Sie haben eine Liste der laufenden und bevorstehenden Token-Angebote zur Ansicht. Als nächstes listet CoinGecko hier alle gängigen Launchpads auf. Viele von ihnen haben ihre eigene Liste von Projekten, die derzeit auf ihren Websites gestartet werden und in die investiert werden kann. PancakeSwap hat eine Liste der bevorstehenden Initial Farm Offerings auf ihrer Plattform, die eine spezielle Form von IDOs darstellen. BSCPad ist eine dezentrale IDO-Plattform, die IDOs auf der BSC-Kette ausführt.

Wenn Sie an einem bestimmten Kryptoprojekt interessiert sind, das noch keinen eigenen Token hat, folgen Sie diesem Projekt unbedingt in den sozialen Medien. Die meisten Projekte kündigen bevorstehende IDOs auf ihren Discord- und Twitter-Kanälen an und informieren die Community vor der Veranstaltung darüber, wie sie für ein bevorstehendes IDO oder einen Airdrop auf die weiße Liste gesetzt werden können.