Erklärung zum Dividendenstripping

Dividendenstripping ist der Prozess des Kaufs eines Wertpapiers kurz bevor es Dividenden ausschüttet, und sofort nach Auszahlung der Dividende zu verkaufen. Dieser Prozess führt zu einem Gewinn für die Käufer in Höhe der Dividende. Es auch, jedoch, wahrscheinlich zu einem Verlust führt, wenn die Aktien zurückverkauft werden, da sie unmittelbar nach Auszahlung einer Dividende niedriger bewertet werden. Ist das aus der Dividende erwirtschaftete Kapital höher als der Kursverlust, der Käufer erzielt einen Gewinn.

Abschreibung von Kapitalverlusten

Für viele Jahre, Diese Strategie war in doppelter Hinsicht vorteilhaft. Der Eigentümer würde nicht nur die Dividende erhalten, sie könnten den Verlust zum Zeitpunkt des Verkaufs durch eine Kapitalverluststrategie abschreiben. Dies könnte einen gewissen Grad an kurzfristigen Kapitalgewinnen in anderen Anlagen kompensieren. Jahrelang, Ein beliebtes Modell war die Verwendung von Dividendenstripping, um sowohl den Gewinn als auch die Steuerbelastung zu reduzieren. Ab 2003, jedoch, eine Abschreibung eines Kapitalverlustes ist nicht mehr möglich, wenn der Vermögenswert innerhalb von drei Monaten gekauft und wieder verkauft wird. Damit soll verhindert werden, dass Einzelpersonen und Unternehmen das Dividenden-Stripping-Modell verwenden, um Steuern zu vermeiden.

Ausschüttung von Unternehmensdividenden

Auf Unternehmensebene ist Die Dividendenkürzung war ein Modell, um Geschäftsinhaber durch Kapitalgewinne zu bezahlen, anstatt ein Gehalt zu verwenden. Bei diesem Modell, das Unternehmen würde seine eigenen Aktien unmittelbar vor der Dividendenzahlung kaufen. Diese Dividenden, dann, an Gesellschafter und Eigentümer übergeben würden. Die Aktien würden zum Abschreibungspreis zurückverkauft. Die Eigentümer würden von der niedrigeren Besteuerung der Veräußerungsgewinne profitieren als bei einer Prämie. Das Unternehmen als Ganzes würde von der Abschreibung des Kapitalverlusts profitieren. Da diese Abschreibung nicht mehr möglich ist, der IRS hat die Lücke bei der Abschaffung von Unternehmensdividenden aufgrund von Steuervermeidung geschlossen.

Wann man Dividenden-Stripping verwenden sollte

Da Dividendenstripping keine Steuervermeidung mehr bewirken kann, es ist weniger attraktiv als es früher war. Sogar so, es kann eine attraktive Gewinnoption sein. Ein Dividendenstripping kann wirksam sein, wenn der Käufer der Ansicht ist, dass die auszuzahlende Dividende höher sein wird als der zum Zeitpunkt des Verkaufs entstandene Verlust. Zum Beispiel, Aktie A wird derzeit bei 10 US-Dollar gehandelt und wird in Kürze eine Dividende von 3 US-Dollar zahlen. John kauft Aktie A, kassiert die Dividende, und möchte es an einen anderen Besitzer verkaufen. Der aktuelle Marktpreis beträgt 8 US-Dollar. Auch wenn er 2 Dollar beim Verkauf verlieren wird, John hat durch die Dividendenkürzung einen Gewinn von 1 US-Dollar erzielt.

Wann man Dividendenstripping vermeiden sollte

Dividenden-Stripping ist ein sehr riskantes Glücksspiel. Sie werden auf die erwirtschafteten Dividenden zu einem höheren Satz besteuert als auf Ihre anderen Anlagen. Da die Abschreibung nicht mehr gilt, Sie haben keinen Steuervorteil am Backend. Die Auswirkungen dieser Steuer und der Verlust aufgrund des Handels zu niedrigeren Kosten werden fast immer einen Dividendengewinn ausgleichen, es sei denn, Sie finden eine seltene erfolgreiche Gelegenheit.