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Was ist der Money-Flow-Index?

Der Money Flow Index (MFI) ist ein Bewegungsindikator, der sowohl die Zeit als auch den Preis analysiert, um den Handelsdruck – Kauf oder Verkauf – zu messen. Er wird auch als volumengewichteter Relative Strength Index (RSI) bezeichnet. da es Volumen enthält, im Gegensatz zu RSI, die nur den Preis beinhaltet.

Ein positiver Geldfluss wird durch einen Anstieg des typischen Preises angezeigt, signalisiert Kaufdruck, in der Erwägung, dass ein Rückgang des typischen Preises einen negativen Geldfluss anzeigt, Dies signalisiert einen VerkaufsdruckBullish und BearishProfessionals in Corporate Finance bezeichnen die Märkte regelmäßig als bullish und bearish basierend auf positiven oder negativen Kursbewegungen. Ein Bärenmarkt wird in der Regel als gegeben angesehen, wenn der Preis seit dem Höchststand um 20 % oder mehr gefallen ist. und ein Bullenmarkt wird als eine 20%ige Erholung von einem Markttief angesehen. Diese positiven und negativen Geldflüsse werden akkumuliert, um eine Geldflussquote oder eine Geldmenge zu schaffen.

Die Money Ratio wird verwendet, um das MFI herauszufinden, das zwischen 0 und 100 schwankt. Da das MFI das Volumen einbezieht, es kann zur Identifizierung von Kursextremen und -umkehrungen mit unterschiedlichen Signalen verwendet werden.

Zusammenfassung

Der Money Flow Index (MFI) ist ein Indikator, der den Verkaufs- und Kaufdruck durch Analyse von Preis- und Volumendaten misst.
Der MFI-Indikator schwankt zwischen 0 und 100.
Der überkaufte Zustand tritt ein, wenn der MFI über 80 steigt. Ein MFI unter 20 weist auf einen überverkauften Zustand hin.

Formel für den Money Flow Index (MFI)

Der Money Flow Index (MFI) kann mit den folgenden Schritten berechnet werden:

1. Berechnen Sie den typischen Preis für einen Zeitraum.

Typischer Preis =(Tief + Hoch + Schluss) / 3

Wenn der typische Preis für heute höher ist als gestern, es impliziert einen positiven Geldfluss. Wenn der typische Preis niedriger ist, es impliziert einen negativen Geldfluss. Das Aggregat des positiven Geldes über bestimmte Zeiträume ergibt einen positiven Geldfluss, und die Summe des negativen Geldes über bestimmte Zeiträume ergibt einen negativen Geldfluss.

2. Berechnen Sie den Rohgeldfluss.

Rohgeldfluss =Volumen x typischer Preis

3. Berechnen Sie das Geldverhältnis.

Money Ratio =14-Perioden-positiver Geldfluss / 14-Perioden-negativer Geldfluss

4. Berechnen Sie den Money Flow Index (MFI).

Money Flow Index (MFI) =100 – [100 / (1 + Money Ratio)]

Signale des Geldflussindex (MFI)

MFI generiert drei Hauptsignale – überkaufte/überverkaufte Bedingungen, Misserfolg schwingt, und Divergenzen.

1. Überkaufter/Überverkaufter Zustand

Ein Wertpapier gilt als überkauft, wenn das MFI einen schnellen Kursanstieg auf ein hohes Niveau zeigt. Ähnlich, ein Wertpapier gilt als überverkauft, wenn das MFI einen schnellen Kursrückgang auf ein deutlich niedriges Niveau anzeigt. Die überverkauften und überkauften Niveaus sind hilfreich bei der Identifizierung von Preisextremen.

Allgemein, Überkaufte Bedingungen treten auf, wenn der MFI über 80 liegt, und unter 20 MFI weist auf überverkaufte Bedingungen hin. Die Preise können weiter steigen, während der Aufwärtstrend stark ist, und der MFI kann über 80 ansteigen.

Auf der anderen Seite, MFI kann unter 20 fallen, wenn die Preise trotz eines starken Abwärtstrends weiter fallen. Steigt der MFI über 90, es gilt als wirklich überkaufter Zustand, und ein MFI unter 10 gilt als wahrhaft überverkaufter Zustand.

Jedoch, MFI über 90 und weniger als 10 kommen selten vor und deuten darauf hin, dass eine Preisbewegung nicht nachhaltig ist. Viele Wertpapiere handeln am BörsenmarktNew York Stock Exchange (NYSE)Die New York Stock Exchange (NYSE) ist die größte Wertpapierbörse der Welt, Hosting von 82% des S&P 500, sowie 70 der größten, ohne die Preisextreme des 90/10-Niveaus zu erreichen.

2. Abweichungen

Divergenzsignale treten auf, wenn die Hinweise der Kursbewegung und des MFI gegensätzlich sind. Der Unterschied in den Indikationen kann als bevorstehende Umkehr gewertet werden. Speziell, Es gibt zwei Arten von Divergenzen:

Divergenz des Bullish Money Flow Index (MFI)

Es tritt auf, wenn der Preis auf ein neues Tief wechselt, wohingegen, das MFI zeigt ein höheres Tief an, was einen Anstieg des Geldflusses anzeigt. Es bedeutet, dass der Verkaufsdruck nachlässt, und Käufer werden den Markt erobern. Es bietet die Möglichkeit, die Wertpapiere zu niedrigen Preisen zu kaufen.

Divergenz des Bearish Money Flow Index (MFI)

Es tritt auf, wenn sich der Preis auf ein neues Hoch verschiebt, während das MFI ein niedrigeres Hoch anzeigt. Es bedeutet den Rückgang des Kaufdrucks und die Zeit für Verkäufer, den Markt zu übernehmen. Es ist eine Gelegenheit für Verkäufer, Gewinne zu erzielenProfit vs. CashDas Verständnis des Unterschieds zwischen Profit und Cash ist in der Finanzbranche sehr wichtig. Der Gewinn ist definiert als Einnahmen abzüglich aller Ausgaben von a.

3. Fehler schwanken

Wie Divergenzen, Ausfallschwankungen können auch zu einer Preisumkehr führen. Jedoch, Ausfallschwankungen hängen nicht vom Preis ab und hängen vollständig von der MFI ab. Es gibt vier Schritte in Fehler-Swings in beiden Arten von Fehler-Swings – bullish und bearish.

Bullish Money Flow Index (MFI) Ausfallschwung

Schritt 1:MFI sinkt unter 20 (überverkauft)

Schritt 2:MFI erholt sich und steigt über 20

Schritt 3:MFI sinkt, bleibt aber über 20

Schritt 4:MFI schießt über das vorherige Hoch

Bearish Money Flow Index (MFI) Ausfallschwung

Schritt 1:MFI steigt über 80 (überkauft)

Schritt 2:MFI sinkt unter 80

Schritt 3:MFI steigt leicht an, bleibt aber unter 80

Schritt 4:MFI fällt unter das vorherige Tief