Was ist Margin-Trading?

Margin-Handel ist die Aufnahme von Geldern von einem Broker mit dem Ziel, in Finanzwerte zu investierenMarktfähige WertpapiereMarktfähige Wertpapiere sind unbeschränkte kurzfristige Finanzinstrumente, die entweder für Beteiligungspapiere oder Schuldtitel eines börsennotierten Unternehmens ausgegeben werden. Das emittierende Unternehmen schafft diese Instrumente ausdrücklich zum Zwecke der Mittelbeschaffung zur weiteren Finanzierung der Geschäftstätigkeit und Expansion. Die erworbenen Aktien dienen als Sicherheit für das Darlehen. Der Hauptgrund für die Kreditaufnahme besteht darin, mehr Kapital für Investitionen zu verwenden und durch Erweiterung, das Potenzial für mehr Gewinn.

Die Kreditkosten sind von Makler zu Makler unterschiedlich. Ähnlich, Margin-Darlehenszinsen variieren. Sie können bis zu 1,6 % oder bis zu 8 % betragen. In den Vereinigten Staaten, der Margin-Darlehenssatz wird in Übereinstimmung mit dem Federal Funds Rate festgelegt, es variiert also im laufe der zeit.

Risiken des Margin-Handels

An der Oberfläche, die Praxis klingt ziemlich einfach. Jedoch, in Wirklichkeit, Margin Trading ist ein ausgeklügelter Prozess, der ein erhebliches Risiko birgt. Aufgrund der erhöhten Risiken, es erfordert ein spezielles Konto, das als Margin-Konto bezeichnet wird. Dies unterscheidet sich von dem gewöhnlichen Bargeldkonto, an das die meisten Menschen gewöhnt sind.

Beim Kauf von Aktien, man kann entweder ein Margin- oder ein Cash-Konto verwenden. Jedoch, Leerverkäufe können nur über Margin-Konten getätigt werden. Auf die gleiche Weise, Bestimmte Finanzwerte wie Rohstoffe und Futures. Es wird auch als Derivat bezeichnet, da Futures-Kontrakte ihren Wert von einem zugrunde liegenden Vermögenswert ableiten. Anleger können das Recht erwerben, den Basiswert zu einem späteren Zeitpunkt zu einem im Voraus festgelegten Preis zu kaufen oder zu verkaufen. werden auch für die Verwendung von Margin-Konten bezahlt.

Einige der mit dem Margin-Handel verbundenen Risiken sind:

1. Verstärkte Verluste

Es bedarf keiner Erklärung, dass der Margin-Handel die Gewinne eines Anlegers erheblich steigern kann. Jedoch, es kann auch seine Verluste erhöhen. Eigentlich, Anleger können am Ende mehr verlieren, als sie ursprünglich investiert haben.

Einige Händler denken, dass es einfacher ist, bei Brokern Schulden zu haben, als mit Banken oder Finanzinstituten zu verhandeln. Aber in der Realität, diese Art der Verschuldung ist ebenso verbindlich wie die bei Banken.

2. Margin Call

Ein Margin Call ist, wenn ein Broker den Händler auffordert, mehr Geld auf ein Margin-Konto einzuzahlen, bis er das erforderliche Margin-Wartungsniveau erreicht. Wenn die Positionen des Kreditnehmers aufgrund einer Underperformance von Wertpapieren einen zu großen Verlust erzeugt haben, das Margin-Konto kann einen bestimmten Punkt unterschreiten. Wenn es passiert, Der Anleger muss einige oder alle Vermögenswerte auf dem Konto verkaufen oder Mittel hinzufügen, um die Margin-Anforderung zu erfüllen.

3. Liquidation

Je nach den im Margin-Darlehensvertrag vereinbarten Konditionen ein Makler hat das Recht, Maßnahmen zu ergreifen, wenn der Anleger sein Versprechen nicht einhält. Zum Beispiel, wenn der Anleger nicht in der Lage ist, eine Nachschussforderung zu erfüllen, das Maklerunternehmen kann alle verbleibenden Vermögenswerte auf dem Margin-Konto liquidieren.

Praktiken für den erfolgreichen Margin-Handel

Um Risiken zu minimieren und die Möglichkeit zu erhöhen, Gewinne aus dem Margin-Handel zu realisieren, Folgendes berücksichtigen:

1. Mit Bedacht investieren

Als Faustregel gilt hier, dass man niemals einen Geldbetrag investieren sollte, dessen Verlust man sich nicht leisten kann. Der Margin-Handel birgt das Risiko verstärkter Verluste. Um dies zu veranschaulichen, Betrachten Sie einen Investor, der sich 1 US-Dollar leiht, 000, um $ 2 zu kaufen, Aktien im Wert von 000. Der Anleger muss verstehen, dass etwaige Verluste um den Faktor zwei erhöht werden. Sie sollten nur investieren, wenn sie über ausreichende Mittel verfügen, um eine vorübergehende Bewegung gegen ihre Position zu überstehen und eine Nachschussforderung zu erfüllen. Falls benötigt.

2. Leihen Sie weniger als das zulässige Limit aus

Nur weil ein Anleger Zugang zu mehr Kapital hat, bedeutet das nicht, dass er es verschwenden sollte, indem er in jede Aktie auf dem Markt investiert. Das Beste, was der Einzelne tun kann, ist, zuerst kleine Beträge zu investieren. Mit der Zeit, Er kann sein Selbstvertrauen aufbauen und genügend Fähigkeiten erwerben, um in riskantere, aber lohnendere Aktien zu investieren.

3. Nur kurzfristig leihen

Ein Margin-Darlehen ist wie jedes andere Darlehen. Wie bei einer HypothekHypothekEine Hypothek ist ein Darlehen – bereitgestellt von einem Hypothekengeber oder einer Bank –, das es einer Person ermöglicht, ein Eigenheim zu kaufen. Während es möglich ist, Kredite aufzunehmen, um die gesamten Kosten eines Eigenheims zu decken, Es ist üblicher, einen Kredit in Höhe von etwa 80 % des Eigenheimwertes zu besichern. oder ein Autokredit, der Inhaber des Margin-Kontos ist verpflichtet, eine monatliche Zinsgebühr zu zahlen. Je länger die Tilgung des Kredits dauert und je höher der geliehene Geldbetrag ist, desto höher ist der Zinsaufwand.

Die Quintessenz

Der Margin-Handel ermöglicht es Anlegern, ihre Kaufkraft zu erhöhen, indem sie mehr Kapital zur Verfügung stellen, um in Aktien zu investieren. Jedoch, es ist riskanter als andere Handelsformen. Als solche, ein Anleger sollte vorsichtig vorgehen, wenn er oder sie auf Margin kauft. Für eine, ein solcher Händler sollte kein Geld investieren, dessen Rückzahlung er sich nicht leisten kann, falls etwas schief geht.

Ähnlich, der Anleger sollte für Eventualitäten wie einen Margin Call vorausplanen. Aber, wenn es effizient gemacht wird, Margin Trading bietet mehrere Vorteile, wie die Möglichkeit, ein Anlageportfolio zu diversifizieren.

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