Schwache Sehnsüchte

Was sind schwache Longs?

Schwache Long-Positionen sind Anleger, die eine Long-Position halten und diese Position beim ersten Anzeichen einer Schwäche schnell wieder verlassen. Diese Art von Anleger versucht normalerweise, Aufwärtspotenzial in einem bestimmten Wertpapier zu erschließen, ist jedoch nicht bereit, große Verluste in Kauf zu nehmen. Diese Anleger werden ihre Positionen schnell schließen, wenn sich ein Trade nicht zu ihren Gunsten entwickelt.

Schwache Longs verstehen

Schwache Long-Positionen sind oft eher kurzfristige Trader als langfristige Anleger, da sie nicht bereit sind, ihre Positionen aufgrund von Marktschwankungen zu halten. Wenn sich ein Trade nicht zu ihren Gunsten entwickelt, sie werden ihre Positionen schnell schließen und woanders nach Gelegenheiten suchen. Die meisten schwachen Longs sind Momentum-Trader, die mehr daran interessiert sind, einen schnellen Gewinn zu erzielen, als in unterbewertete Unternehmen zu investieren, bis sie einen fairen Wert erreichen.

Wenn schwache Longs ihre Position schließen, es könnte eine Gelegenheit für Anleger darstellen, sich in den Dip einzukaufen und ihre Kostenbasis zu reduzieren. Der Verkaufsdruck, den schwache Longs beim Schließen ihrer Positionen erzeugen, kann nach einem deutlichen Aufwärtstrend zu einer Konsolidierung einer Aktie führen. Dies erklärt, warum Aktien nach einer Gewinnankündigung dazu neigen, ihren Höchststand zu erreichen, da diese Händler ihre Gewinne sichern und sich anderen Anlagemöglichkeiten zuwenden.

Der Vorteil einer schwachen Long-Position besteht darin, dass der Anleger Gewinne sofort sichern kann, anstatt kognitiven Verzerrungen wie dem Dispositionseffekt zu erliegen – oder zu lange an einer verlierenden Aktie festzuhalten. Der Nachteil besteht darin, dass schwache Long-Positionen tendenziell zu einer erheblichen Abwanderung in ihrem Portfolio führen und es im Vergleich zu einer langfristigen Anlagestrategie schwieriger sein kann, langfristig profitabel zu bleiben.

Beispiel für schwache Longs

Angenommen, ein Unternehmen gibt für das Quartal günstige Ergebnisse bekannt. Kurzfristige Händler können die Aktie zur Eröffnung kaufen, um im Vorfeld Kapital zu schlagen, während langfristige Anleger die Aktie zu ihren bestehenden Positionen hinzufügen können. Schwache Long-Positionen halten die Aktie, bis sie sich nach einem Gewinnanstieg zu konsolidieren beginnt. An diesem Punkt, sie können die Aktie verkaufen und sich anderen Gelegenheiten zuwenden. Langfristige Anleger werden die Aktie langfristig halten.

Zusätzlich, langfristige Anleger können die Konsolidierung nutzen, um ihre Position zu erhöhen und ihre Kostenbasis zu senken. Langfristig orientierte Anleger können nach einer positiven Gewinnmitteilung an der Seitenlinie warten und die Aktie kaufen, nachdem sie begonnen hat, nach unten zu gehen und sich zu konsolidieren. Dies ermöglicht es ihnen, die Aktie zu einem niedrigeren Preis zu kaufen, nachdem sich der Staub gelegt hat und letztendlich ihr langfristiges Gewinnpotenzial zu erhöhen.