Investmentfonds basierend auf der Marktkapitalisierung

Investmentfonds können anhand verschiedener Parameter kategorisiert werden. Eine Standardklassifizierung kategorisiert Aktienfonds basierend auf der Marktkapitalisierung. Die Marktkapitalisierung ist der Wert der gesamten ausstehenden Aktien, die an der Börse gehandelt werden.

Marktkapitalisierung von Investmentfonds in Indien

Investmentfonds werden nach der Marktkapitalisierung der Portfoliounternehmen wie folgt kategorisiert:Large-Cap-Fonds, Mittelstandsfonds, Small-Cap-Fonds, Multi-Cap-Fonds, und Flexi-Cap-Fonds.

Large-Cap-Aktienfonds:Bedeutung und Hauptmerkmale

Large-Cap-Unternehmen sind die ersten 100 Unternehmen in einem Index, wie Bombay Stock Exchange (BSE) und National Stock Exchange (NSE), basierend auf der Marktkapitalisierung. Der BSE100 umfasst die größten an der BSE gelisteten Unternehmen, und die NSE100 repräsentiert die 100 größten Unternehmen der NSE.

Gemäß den Richtlinien von SEBI, Large-Cap-Fonds sollten mindestens 80 % des Gesamtvermögens des Fonds in Aktien und aktienähnliche Instrumente von Large-Cap-Unternehmen investieren. Beispiele für aktienbezogene Instrumente sind wandelbare Vorzugsaktien und Wandelschuldverschreibungen.

Mid-Cap-Aktienfonds:Bedeutung und Hauptmerkmale

Basierend auf der Klassifizierung von SEBI, Unternehmen mit mittlerer Marktkapitalisierung rangieren in Bezug auf die Marktkapitalisierung in einem Index auf Platz 101 bis 250. NIFTY Midcap 100 umfasst die 100 besten Midcaps des Landes, die an der NSE gelistet sind. Der BSE-Mid-Cap-Index umfasst die Top 100 der an der BSE gelisteten Mid-Caps.

Mid-Cap-Unternehmen bieten ein höheres Wachstumspotenzial als Large-Cap-Unternehmen, sind aber im Vergleich auch riskanter. Gemäß dem Mandat von SEBI, Ein Investmentfonds mit mittlerer Marktkapitalisierung muss mindestens 65 % seines Gesamtvermögens in Aktien und aktienähnliche Instrumente von Unternehmen mit mittlerer Marktkapitalisierung investieren.

Small-Cap-Aktienfonds:Bedeutung und Hauptmerkmale

Small-Cap-Unternehmen beginnen im Index in Bezug auf die Marktkapitalisierung auf Platz 250. Der NIFTY Small Cap 100 und der BSE 250 SmallCap umfassen die ersten 100 und die ersten 250 Small-Cap-Unternehmen, die an der NSE und der BSE notiert sind.

SEBI verlangt, dass Small-Cap-Aktienfonds mindestens 65 % ihrer Mittel in Aktien und aktienähnliche Instrumente von Small-Cap-Unternehmen investieren.

Multi-Cap-Aktienfonds:Bedeutung und Hauptmerkmale

Multi-Cap-Aktienfonds investieren in Aktien aller Marktkapitalisierungsgrößen, einschließlich Large-Cap, mittlere Kappe, und Small-Cap-Unternehmen. SEBI verlangt von Multi-Cap-Aktienfonds, dass sie mindestens 75 % ihrer Mittel in Aktien und aktienähnliche Instrumente von Unternehmen jeder Größe investieren.

Vor kurzem, SEBI hat Multi-Cap-Aktienfonds beauftragt, jeweils mindestens 25 % in Aktien jeder Kategorie zu investieren, d.h., große Kappe, mittlere Kappe, und Small-Cap. Vor diesem Mandat Multi-Cap-Fonds hatten eine Ausrichtung auf Large-Caps, wobei die meisten ihrer Mittel in Large-Cap-Aktien investiert sind.

Flexi-Cap-Aktienfonds:Bedeutung und Hauptmerkmale

Flexi-Cap-Programme sind wie Multi-Cap-Programme, da sie in Unternehmen jeder Marktkapitalisierungsgröße investieren können. Jedoch, im Gegensatz zu Multi-Cap-Aktienfonds, Die Fondsmanager von Flexi-Cap-Fonds können ihr Engagement in Mid- und Small-Cap-Aktien auf null reduzieren. Diese Flexibilität ermöglicht es ihnen, bei Bedarf einen größeren Anteil ihres Portfolios in Large-Cap-Aktien zu investieren.

Im Wesentlichen, es gibt keine Beschränkungen, wie viel Prozent der Fonds der Fondsmanager jeder Kategorie zuordnen kann, d.h., große Kappe, mittlere Kappe, und Small-Cap.

Die zentralen Thesen

• Large-Cap-Aktienfonds investieren in die Top-100-Unternehmen, die an Börsen wie BSE und NSE notiert sind, basierend auf der Marktkapitalisierung.
• Mid-Cap-Aktienfonds investieren in die 101. bis 250. Unternehmen nach Marktkapitalisierung.
• Small-Cap-Aktienfonds investieren in Unternehmen jenseits des 251. Platzes in Bezug auf die Marktkapitalisierung.
• Multi-Cap-Fonds investieren in Unternehmen jeder Größe. SEBI hat diese Fonds beauftragt, mindestens 25 % ihrer Bestände jeder Kategorie zuzuordnen, d.h., große Kappe, mittlere Kappe, und Small-Cap.
• Flexi-Cap-Fonds investieren in Unternehmen jeder Marktkapitalisierung ohne Beschränkungen hinsichtlich Mindestbeteiligungen in einer beliebigen Marktkapitalisierungskategorie.

Häufig gestellte Fragen

Warum gibt es so viele Arten von Aktienfonds?

Wenn es um Investitionen geht, Die Größe eines Unternehmens spielt eine Rolle bei der Vorhersage seiner potenziellen Renditen und Abwärtsrisiken. Investmentfonds schaffen unterschiedliche Arten von Aktienfonds basierend auf der Unternehmensgröße im Portfolio eines Fonds. Beispielsweise, große Unternehmen gelten als stabil und risikoarm, bieten jedoch ein geringeres Renditepotenzial als mittlere oder kleine Unternehmen. Eine solche Kategorisierung hilft Anlegern, geeignete Investmentfonds basierend auf ihrer Risikobereitschaft und den erwarteten Renditen auszuwählen.

Fazit

Es ist wichtig, die mit jeder Art von Investmentfonds verbundenen Risiken und die potenziellen Gewinne als Anleger zu kennen. Sobald Sie sich der Unterschiede bewusst sind, Sie können ein diversifiziertes Portfolio erstellen, das Ihnen hilft, ein Gleichgewicht zwischen Risiko und Ertrag zu finden.

Dieser Blog wurde von Sundaram AMC geschrieben. Die geäußerten Ansichten sind nicht von Groww.