Internationale ETFs:So investieren Sie in Auslands- und Schwellenländer

Für neue und erfahrene Investoren gleichermaßen Ein globaler Ansatz für Ihre Anlagen kann zur Diversifizierung beitragen und auf vielfältige Weise vom Wachstum der Weltwirtschaft profitieren. Auch wenn es komplex klingen mag, Ihr Geld in ausländische Märkte zu investieren, Es gibt Exchange Traded Funds (ETFs), die eingerichtet wurden, um den Prozess zu rationalisieren und es US-amerikanischen Anlegern leicht zu machen, international zu investieren.

Auch wenn diese Anlageform für manche unnötig erscheinen mag, Der Besitz von Vermögenswerten außerhalb der USA kann eine wertvolle Absicherung gegen Schwankungen des Inlandsmarktes darstellen und bietet das Potenzial für höhere Renditen sowohl in Industrie- als auch in Schwellenländern.

Hier erfahren Sie, was Sie wissen müssen, um die besten internationalen ETFs zu identifizieren und wie sie in Ihr Portfolio passen könnten.

Entwickelten, Schwellen- und Grenzmärkte:Wie sie sich unterscheiden

Wenn Sie international investieren, Der erste Schritt besteht darin, zu verstehen, wie die Weltmärkte klassifiziert werden, da jedes Land und jede geografische Region unterschiedliche Risiko-/Ertragsprofile aufweist.

Die Hauptkategorien werden entwickelt, Schwellen- und Grenzmärkte.

Bevor wir in die Klassifikation eintauchen, Denken Sie daran, dass es kein einzelnes Land oder keine einzelne Region gibt, die ein vollständiges Engagement in der Weltwirtschaft bietet – daher ist eine internationale Diversifizierung sinnvoll.

Entwickelte Märkte

In entwickelten Märkten, Sie finden normalerweise Länder mit reifen Kapitalmärkten, breite Regulierungsbehörden, fortschrittliche Infrastruktur, und andere wirtschaftliche Stabilitätsfaktoren. Länder wie Großbritannien, Die Schweiz und Japan gehören zu dieser Kategorie. Als Ergebnis, ihre Anlageprofile stimmen stark mit den Vereinigten Staaten überein.

Schwellenländer

In Schwellenländern, Sie werden normalerweise Länder finden, die ein beschleunigtes Wirtschaftswachstum aufweisen, oft von jüngeren Bevölkerungsgruppen getrieben, Modernisierung der Infrastruktur, technologische Fortschritte und höhere Konsumausgaben. Länder wie Brasilien, Indien und Südkorea sind einige Beispiele.

Anlagen in Schwellenländern bieten Chancen auf höhere Renditen als Industrieländer. Jedoch, Es besteht auch ein größeres Verlustrisiko, da diese Länder tendenziell häufiger von wirtschaftlicher und politischer Instabilität betroffen sind.

Grenzmärkte

Inzwischen, Grenzländer haben nur begrenzte Verbindungen zum globalen Finanzsystem, da ihre Kapitalmärkte möglicherweise zu klein oder unterentwickelt sind. Deswegen, Handelsvolumina sind oft gering und die Beteiligung an Investitionen begrenzt.

Unter den drei Gruppen, Grenzmärkte bergen das höchste Risiko politischer, Wirtschafts- und Währungsinstabilität. Nichtsdestotrotz, höheres Risiko korreliert im Allgemeinen mit der Möglichkeit höherer Renditen, Aus diesem Grund entscheiden sich einige Anleger dafür, ein begrenztes Engagement in Frontier-Märkten beizubehalten.

Länder wie Vietnam, Nigeria und Bangladesch gehören zu dieser Kategorie.

So funktionieren internationale ETFs

Wie inländische börsengehandelte Fonds, Internationale ETFs bieten eine kostengünstige Möglichkeit zur Diversifizierung und zum Zugang zu einer Vielzahl von Anlagethemen.

Innerhalb des ETF-Bereichs Bei der Auswahl der Wertpapiere gibt es zwei Möglichkeiten:Passiv und aktiv verwaltete Fonds.

Bei einem passiv verwalteten ETF Ein Fondsmanager kauft einen Korb internationaler Aktien, die einen breiten Index bilden. Durch eine dieser Investitionen Sie erhalten ein Engagement im gesamten Index. Dieser Prozess macht es den Fondsmanagern überflüssig, einzelne Unternehmen nach eigenem Ermessen auszuwählen. Deswegen, Verwaltungsgebühren sind in der Regel niedrig.

Zum Beispiel, der Vanguard FTSE All-World ex-US ETF (VEU) bildet die Performance des FTSE All-World ex-US Index ab. Der Index umfasst mehr als 2, 000 Aktien von Unternehmen in Industrie- und Schwellenländern in 46 Ländern, mit Ausnahme der USA. Durch den Kauf dieses ETF, Sie zielen darauf ab, die Leistung des Benchmarks zu replizieren.

Alternative, mit aktiv verwalteten Fonds, Anleger erhalten Zugang zu thematischen Investitionen.

Im Gegensatz zu Indexfonds aktives Investieren hängt von der Fähigkeit des Fondsmanagers ab, Wertpapiere auszuwählen und überdurchschnittliche Renditen zu erzielen. Als Ergebnis, Diese Anlagen sind oft mit höheren Gebühren und einer höheren Volatilität verbunden als passive ETFs.

Ein Beispiel für einen aktiv verwalteten ETF ist der Emerging Markets Local Debt Fund (ELD) von WisdomTree. die in Staats- und Unternehmensanleihen investiert, die auf Währungen von Schwellenländern wie Brasilien lauten, Thailand und Kolumbien.

Vergleich US-amerikanische (inländische) vs. internationale Aktien

Selbst wenn Sie sich entschieden haben, ausschließlich große US-Unternehmen zu besitzen, die Chancen stehen gut, dass Sie bereits eine gewisse internationale Präsenz haben. Im einundzwanzigsten Jahrhundert, multinationale Unternehmen erzielen einen erheblichen Teil ihrer Einnahmen aus internationalen Industrie- und Schwellenländern.

Indem Sie Ihren Fokus nach Übersee verlagern, Sie können das Risiko des sogenannten „Home Bias“ mindern. “ oder die Tendenz der Anleger, den Großteil ihrer Portfolios in inländischen Vermögenswerten zu halten. Home Bias verwässert die Vorteile der Diversifikation, wenn sich Trends ändern.

Berücksichtigen Sie historische Schwankungen der Marktführerschaft, die normalerweise zwischen US-amerikanischen und internationalen Aktien wechseln.

Zum Beispiel, der US-Markt hat in den letzten zehn Jahren internationale Aktien übertroffen, getragen von soliden Zuwächsen im Technologiesektor. Jedoch, bis zur globalen Finanzkrise 2008, Vorreiter waren die internationalen Märkte.

Mit dem rasanten Aufstieg des technologischen Fortschritts, Abhängigkeit von Lieferkette und Logistik, und andere konkurrierende Faktoren, die in der Weltwirtschaft eine Rolle spielen, die internationalen Märkte könnten bald wieder die Führung übernehmen.

Risiken im Zusammenhang mit internationalen ETFs

Wie alle Investitionen Sowohl nationale als auch internationale ETFs bergen verschiedene Risiken. Diese Risiken können marktspezifisch sein, wie beispielsweise Aktienbewertungen. Oder es können Makrorisiken sein, wie hohe Staatsverschuldung, was zu Inflation führen kann.

Anlagen in internationale Aktien bringen zusätzliche Volatilitätsquellen mit sich. Faktoren wie eingeschränkte Marktregulierung, unterschiedliche Bilanzierungspraktiken, politische Instabilität und Währungsschwankungen könnten die Aktienrenditen dämpfen.

Jedoch, nach den Recherchen von Vanguard, Anleger könnten einige dieser Risiken durch die richtige Diversifizierung mindern.

Ein weiteres zu berücksichtigendes Risiko bei internationalen ETFs ist die Möglichkeit einer Überschneidung der Ländergewichtungen. Fondsmanager handeln oft aufgrund von Marktchancen. Deswegen, Aktienbestände in bestimmten Sektoren oder Regionen können bei mehreren ETFs ähnlich sein.

Bei der Auswahl eines internationalen ETFs Achten Sie auf die Top-Positionen des Fonds, zusammen mit Investitionsverteilungen über Sektoren und Regionen. Der Schlüssel besteht darin, Ihre Anlagen auf Ihre gewünschte Vermögensallokation auszurichten, ohne sich einem bestimmten Marktbereich zu stark zu widmen.

Erinnern, ein Sektor oder eine Region könnte heute heiß sein und dann schnell in Ungnade fallen.

Erste Schritte:So kaufen Sie internationale ETFs

Abhängig von Ihren finanziellen Zielen, Vermögensallokation und Risikotoleranz, Es gibt verschiedene Strategien, um in internationale Aktien zu investieren. Auch Ihr finanzielles Wissen und Ihr Engagement für Ihre Investitionen spielen eine Rolle.

Für die meisten Anleger passiv verwaltete internationale ETFs sind wahrscheinlich die beste Option. Als Buy-and-Hold-Strategie gedacht, sie sorgen für eine automatische Diversifikation und befreien die Anleger von einer ständigen Überwachung der Marktentwicklungen.

Auch für Anleger mit einer höheren Risiko- und Volatilitätstoleranz könnte eine Kombination aus passiv und aktiv verwalteten Fonds sinnvoll sein.

Sobald Sie Ihre finanziellen Ziele festgelegt haben, Entscheiden Sie, welchen Prozentsatz Ihres gesamten Portfolios Sie in internationale Aktien oder Anleihen investieren.

Vanguard empfiehlt, bis zu 40 Prozent Ihrer gesamten Aktienquote in internationale Aktien und bis zu 30 Prozent Ihrer Anleihenquote in internationale Anleihen zu investieren, um die Vorteile der Diversifikation voll auszuschöpfen.

Zum Beispiel, nach der Empfehlung von Vanguard, ein Portfolio mit 10 $, 000 in Aktien sollten bis zu $4 haben, 000 auf internationale Bestände verteilt.

Nachdem Sie Ihr Komfortniveau festgelegt haben, Es ist an der Zeit, die Art der internationalen ETFs auszuwählen, die Sie kaufen möchten.

Finden Sie internationale ETFs, die Ihren finanziellen Bedürfnissen entsprechen

Es gibt viele ETF-Screening-Tools, einschließlich der von den meisten Maklerfirmen bereitgestellten. Sie können nach Faktoren wie geografischer Region, Gebühren, Handelsleistung, verwaltetes Vermögen und so weiter. Wenn Sie Ihre Optionen eingrenzen, Die wichtigsten zu berücksichtigenden Merkmale sind:

• Kostenquoten und Gebühren: Standardmäßig, die meisten ETF-Anbieter verlangen wettbewerbsfähige Gebühren. Aber selbst bei relativ niedrigen Niveaus können sich diese Gebühren summieren, Vergleichen Sie also Äpfel mit Äpfeln und lesen Sie das Kleingedruckte.
• Verwaltetes Vermögen (AUM): Viele Anleger nutzen diese Zahl als Vertrauensbeweis, um das Engagement anderer Anleger für einen bestimmten ETF zu bewerten. Zusammen mit AUM-Zahlen, Es kann hilfreich sein, die Langlebigkeit des Fonds zu überprüfen.
• Fondsemittent: Marken sind mächtig. Und das ist im ETF-Bereich nicht anders. Einige Anleger fühlen sich wohl, nur in große Vermögensverwalter zu investieren, während andere den Wert in Neuankömmlingen sehen. Entscheiden Sie, was für Sie und Ihre finanziellen Bedürfnisse am besten ist.
• Fondsperformance: Zahlen lügen nicht. Während Sie also recherchieren, werfen Sie einen Blick auf die Short-, Mitte-, und Langzeitleistung.
• Handelsvolumen: Je liquider ein Fonds ist, desto einfacher wird es zu kaufen und zu verkaufen. Sehen Sie sich an, wie das durchschnittliche Handelsvolumen im Vergleich zu ähnlichen ETFs abschneidet.
• ETF-Top-Bestände: Laut Gesetz, Fondsgesellschaften müssen ihre Beteiligungen offenlegen, Dies ist für Anleger von Vorteil, da es Transparenz bietet. Es ist auch hilfreich zu entscheiden, ob diese Investitionen mit Ihren finanziellen Zielen übereinstimmen.
• Geldflüsse: Viele Anleger verfolgen, wie viel Kapital in und aus Fonds fließt, oft wöchentlich und monatlich. Alle langfristigen Trends bei den Geldflüssen sind wertvoll, da sie ein Bild der Anlegerstimmung zeichnen.

Verwenden Sie die oben genannten Faktoren als Leitfaden, um Ihren nächsten internationalen ETF zu finden.

Ein begrenztes Engagement in ausländischen Aktien kann positiv erscheinen, wenn der US-Markt übertrifft. Aber wenn sich globale Trends ändern, Sie könnten das Potenzial für höhere Renditen und geringere Volatilität verpassen.