Was ist ein Trading Desk?

Ein Trading Desk ist eine Abteilung innerhalb eines Unternehmens oder einer Investmentbank, in der Wertpapiere verkauft und gekauft werden, um Marktliquidität bereitzustellen. Zu den Wertpapieren, die an Trading Desks gehandelt werden, gehören Aktien, Fesseln, commoditiesCommoditiesCommodities sind neben Aktien und Anleihen eine weitere Anlageklasse. Die meisten Waren sind Produkte, die aus der Erde kommen, die besitzen, und Währungen.

Unternehmen mit Trading-Desks können ihr Portfolio aufwerten, indem sie Fachwissen in der Transaktionskostenanalyse, Identifizierung von Gegenparteien, und Formulierung von Handelsstrategien. Im Gegenzug, die Firmen verdienen Provisionen aus den Handelsaktivitäten des Kunden.

Neben der Erleichterung des Wertpapierhandels, ein Trading Desk unterstützt Anleger bei der Strukturierung von Finanzprodukten, Belegdokumente erstellen, und identifizieren Sie Handelsmöglichkeiten.

Zusammenfassung

• Ein Trading Desk ist ein zentraler Ort, an dem alle Aktivitäten im Zusammenhang mit dem Verkauf und Kauf von Wertpapieren stattfinden.
• Broker-Dealer und große Wertpapierfirmen nutzen Trading Desks, um ihren Kunden Dienstleistungen anzubieten.
• Trading Desks sind in Firmen, die mit Aktien handeln, üblich, Waren, Austauschjahr, und festverzinsliche Vermögenswerte.

Trading Desks verstehen

In der Regel, Auf einem Parkett treffen sich Händler, die mit verschiedenen Anlagevehikeln zu tun haben. Der Trading Floor beherbergt mehrere Trading Desks, die sich entweder auf bestimmte Wertpapiere oder Marktsegmente konzentrieren. Die Desks dienen als Managed-Services-Schichten, auf denen Händler Wertpapiere kaufen und verkaufen.

Vor Einführung der regulatorischen Änderungen der Kapitalmarktanforderungen wurden Finanzinstitute teilen ihre Kapitalmarktanlagen über verschiedene Regionen hinweg in zahlreiche Abteilungen auf. Jedoch, die regulatorischen Änderungen durch die National Association of Securities Dealers Automated Quotations (NASQD) in den 1970er Jahren markierten die Einführung von Trading Desks, und alle Wertpapierfirmen mussten Trading Desks einrichten.

Seit damals, Die meisten großen Institute lagern die Arbeit des Managements von Trading Desks an professionelle Manager aus, die über die Technologien und Kompetenzen verfügen, um wertvolle Erkenntnisse über die zukünftige Rentabilität bestimmter Wertpapiere zu gewinnen.

Arten von Trading Desks

• Fixed-Income-Trading-Desks :Sie beinhalten den Handel mit anleihenbasierten Instrumenten, die Anlegern einen festen Ertrag bieten.
• Rohstoff-Trading-Desks :Sie konzentrieren sich auf Commodity-Produkte, wie landwirtschaftliche Produkte oder Gold.
• Aktienhandels-Desks :Sie ermöglichen ein breites Handelsspektrum, von exotischen Optionen bis zum Aktienhandel.
• Devisenhandels-Desks :Sie fungieren als Marker und wickeln den Handel mit Währungspaaren abWährungspaarEin Währungspaar ist eine Notierung von zwei verschiedenen Währungen, wo das eine gegen das andere zitiert wird. Die erste börsennotierte Währung innerhalb einer Währung oder Eigenhandelsaktivitäten.

Trading Desks in Aktion

Trading Desks werden von professionellen Managern überwacht, die in der Verwaltung bestimmter Wertpapierklassen erfahren sind. Professionelle Trader werden basierend auf ihrer bisherigen Performance ausgewählt, neben Markthändlern und elektronischen Handelssystemen, um die besten Ausübungspreise zu ermittelnAusübungspreisDer Ausübungspreis ist der Preis, zu dem der Inhaber der Option die Option zum Kauf oder Verkauf eines zugrunde liegenden Wertpapiers ausüben kann, abhängig von für Investoren.

Das Handelspersonal nimmt die Aufträge der Kunden entgegen und führt alle Handelsaktivitäten gemäß den Zielen der Anleger aus. Der Handelsmanager erhält auch alle notwendigen Informationen vom Verkaufspersonal, das für die Empfehlung von Handelsstrategien verantwortlich ist.

Trading Desks können auch dazu verwendet werden, Finanzprodukte zu strukturieren oder Marktchancen zu identifizieren. Für jeden Trade, der auf ihren Trading Desks ausgeführt wird, Firmen berechnen ihren Kunden in der Regel eine Provision.

In anderen Szenarien, Broker-Dealer können Trading Desks als Kontrahenten für den Handel des Anlegers verwalten. Es ist unwahrscheinlich, dass solche Geschäfte den Interbankenmarkt erreichen; eher, sie können im Liquiditätspool eines Brokerkontos verbleiben.

Das Vorhandensein von Wertpapieren auf dem Markt bedeutet, dass Händler die verschiedenen Formen von Trading Desks auf dem Markt nutzen können. abhängig von der Art des gehandelten Vermögenswerts.

Vorteile von Trading Desks

Trader genießen die folgenden Vorteile bei der Verwendung von Trading Desks:

1. Geringere Kosten

Trading Desks bieten Dienstleistungen für eine große Anzahl von Kunden an, wodurch der Betrieb reduziert wird, Ausbildung, und Softwarekosten. Professionelle Manager werden eingestellt, um Handelsaktivitäten im Auftrag von Kunden in verschiedenen Marktsegmenten durchzuführen. Sie nutzen ihr eigenes Fachwissen und ihre eigene Technologie, um aufschlussreiche Informationen zur Verbesserung der Handelsaktivitäten zu erhalten.

2. Domänenexpertise

Professionelle Manager, die an Agency Trading Desks arbeiten, können mehr Wissen und Erfahrung in der Verwaltung von Portfolios sammeln, Verbesserung ihrer Effizienz bei der Erkennung von Handelsmöglichkeiten.

3. Nachhaltige Leistung

Trading Desks sind mit einer nachhaltigen Performance über Anpassungszeiträume verbunden. Leistungsstarke Trading Desks können das Portfoliomanagement verbessern, indem sie optimale Handelsstrategien anwenden.

4. Überwachung der Brokerleistung

Anleger können Trading Desks nutzen, um die Leistung von Broker-Dealern zu verfolgen und die leistungsstärksten für jede Wertpapierklasse zu bestimmen.

5. Fortschrittliche Technologie

Trading Desks verwenden die neuesten technologischen Lösungen, um Handelsaktivitäten zu überwachen und zu verfolgen, menschliche Fehler zu minimieren. Menschen werden von ihren Emotionen beeinflusst, und es kann das Ergebnis ihrer Handelsaktivitäten beeinflussen. Durch die Nutzung technologischer Lösungen, Trading Desks eliminieren den menschlichen Faktor bei Handelsaktivitäten und tragen dazu bei, die Handelsdisziplin zu wahren.

Besondere Überlegungen

Trading Desks können von Broker-Dealern ihren Kunden auch auf dem Aktien-Day-Trading-Markt oder Devisenmarkt angeboten werden. Intermediäre sind aufgrund ihrer Fähigkeit, den Handel sofort auszuführen, besser platziert. Die meisten großen Wertpapierfirmen bedienen ihre externen Kunden und internen Teams über ihre eigenen Trading-Desks.

Daher, institutionelle Trading-Desks können eine profitable Performance für lange Zeit aufrechterhalten. Zusätzlich, eine Mehrheit dieser Firmen nutzt dezentrale Trade Desk-Dienste, um die Kundenzufriedenheit zu fördern.

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