Objektiver vs. subjektiver Handel

Objektives vs. subjektives Trading:Die meisten Trader folgen entweder einem im Wesentlichen objektiven oder subjektiven Trading-Stil. Objektive Trader befolgen eine Reihe von Regeln, um ihre Handelsentscheidungen zu leiten. Sie ziehen es vor, Kauf- und Verkaufsentscheidungen im Wesentlichen vorgeplant zu haben. Im Gegensatz, subjektive Händler lehnen es ab, strenge Regeln zu verwenden, sich an sich ändernde Marktbedingungen anpassen, und ihre Handelsentscheidungen stärker auf ihr Urteil bezüglich eines bestimmten Handels stützen. Algorithmen (Algos) Algorithmen (Algos) sind eine Reihe von Anweisungen, die eingeführt werden, um eine Aufgabe auszuführen. Sie automatisieren den Handel, um Gewinne in einer Häufigkeit zu erzielen, die für einen menschlichen Händler unmöglich ist. Gelegenheit.

Subjektive Trader sind in der Regel anfälliger dafür, verschiedenen verhaltensbezogenen Finanzvorurteilen zum Opfer zu fallen oder sich bei ihren Handelsentscheidungen eher von Emotionen als von Vernunft leiten zu lassen.

Während es Meinungsverschiedenheiten über die Vorzüge des objektiven gegenüber dem subjektiven Handel gibt, die meisten Händler sind sich einig, dass es sinnvoll ist, sich dem Markt mit einem etablierten Handelsplan zu nähernResistance LineA Resistance Line, manchmal auch als Speed ​​Line bekannt, hilft bei der Identifizierung von Aktientrends und Unterstützungs- und Widerstandsniveaus. Widerstandslinien sind technische Anzeigeinstrumente, die von Aktienanalysten und Anlegern verwendet werden, um den Kurstrend einer bestimmten Aktie zu bestimmen. Die Verwendung einer von Ihnen getesteten und geübten Handelsstrategie oder eines Systems macht es einfacher, in Echtzeit gute Handelsentscheidungen zu treffen. unter manchmal volatilen oder sich schnell ändernden Marktbedingungen.

Objektiver Handel

Objektiver Handel wird auch als regelbasierter Handel bezeichnet. und es ist die einfachste Art zu handeln. Der Händler folgt einem klar definierten Regelwerk für die Geschäftseingabe, Ausfahrt, Zeitrahmen, Auftragsarten, und Märkte. Es ist eher wie ein automatisiertes Handelssystem "Set it and forget it" konzipiert. Der Händler wartet lediglich, bis seine Kriterien für die Einleitung eines Handels erfüllt sind. Er nimmt Stellung auf dem Markt, und gibt dann „Take Profit“- und „Stop-Loss“-Aufträge ein, um seinen eventuellen Ausstieg aus dem Handel zu verwalten. Danach, es geht so ziemlich darum, den Handel einfach spielen zu lassen, entweder sein Gewinnziel erreicht oder aus dem Handel genommen wird, indem seine Stop-Loss-Order ausgelöst wird. Seine Handelsstrategie kann Regeln für die Anpassung von Gewinnzielen oder Stop-Orders in Übereinstimmung mit Marktbewegungen enthalten. Jedoch, er wird in dieser Hinsicht normalerweise viel weniger aktiv sein als ein subjektiver Händler.

Neue Händler

Aufgrund der relativen Einfachheit des objektiven Handels, Es ist ideal für neue Trader, denen die Fähigkeiten und die Erfahrung fehlen, die für komplexe Marktanalysen und die Interpretation von Handelssignalen erforderlich sind. Eine Reihe von Regeln, die sowohl den Einstieg als auch den Ausstieg von Trades leiten, können das Stressniveau und den psychologischen Druck senken, den Anfänger von Natur aus fühlen können. Ein Ziel, Eine regelbasierte Handelsstrategie hilft auch neuen Tradern, einen der häufigsten Fehler beim Trading zu vermeiden – den Handel, der von Emotionen angetrieben wird. Strenge Regeln, die einzuhalten sind, werden auch einen wichtigen Risikoschutz bieten.

Subjektiver Handel

Der subjektive Handel ist eher für erfahrene Trader geeignet, die mit den Märkten, die sie handeln, vertraut und vertraut sind. Erfahrene Trader haben auch mehr ein „Gefühl“ für Price Action. Zum Beispiel, Sie sind besser gerüstet als Anfänger, um genau einschätzen zu können, ob eine Marktbewegung nur eine vorübergehende Korrekturmaßnahme oder eine tatsächliche Trendumkehr ist. Nachdem sich viele Preisaktionsmuster entwickelt haben, sie können verschiedene Muster von Preisbewegungen auf dem Markt leichter erkennen und richtig interpretieren.

Subjektiver Handel ist nicht nur ein Handel nach Gefühl. Erfolgreiche subjektive Trader nehmen Trades nicht nur zufällig. Ihre Handelsentscheidungen werden immer noch von einer Handelsstrategie geleitet. Und subjektive Trader verwenden eine sehr objektive Marktanalyse, um Handelsentscheidungen zu treffen.

Der Hauptunterschied zwischen subjektiven und objektiven Händlern besteht einfach darin, dass subjektive Händler Markteintritte und -austritte nur auf der Grundlage eines Regelwerks als die effektivste Handelsstrategie betrachten. Stattdessen, Sie glauben an den Wert der Bewertung jeder einzelnen Handelsmöglichkeit im Lichte der jüngsten Preisbewegungen, aktuelle Markt- und Wirtschaftsbedingungen, und ja, ihr „Bauchgefühl“ für den Markt, geschliffen aus jahrelanger Handelserfahrung.

Während objektive Händler genaueren Regeln folgen, subjektive Händler neigen eher dazu, nur nach allgemeinen Richtlinien zu handeln. Zum Beispiel, Objektive Trader können einer Regel folgen, die ihnen sagt, dass sie ihre Stop-Loss-Order immer 20 Punkte von ihrem Handelseintrittspreis platzieren sollen. Subjektive Händler üben mehr Flexibilität in Bezug auf die Platzierung von Stop-Loss-Orders aus, Verwenden Sie jedoch allgemeine Richtlinien, die dabei helfen, ein angemessenes Risiko für jeden Trade zu bestimmen.

Anpassung an sich ändernde Marktbedingungen

Die Wertpapierkurse können auch kurzfristig erheblich schwanken, und die Marktbedingungen unterliegen immer unerwarteten Änderungen. Diese grundlegenden Tatsachen des Handels geben subjektiven Händlern einen Vorteil, die eher geneigt und bereit sind, ihre Marktposition kontinuierlich anzupassen. Objektive Trader, die stärker durch Handelsregeln eingeschränkt sind, werden weniger wahrscheinlich in der Lage sein, sich durch sich schnell ändernde Marktbedingungen erfolgreich zurechtzufinden. Druck, und Tendenzen.

Objektiver vs. subjektiver Handel – einige Beispiele für den Unterschied

Ein objektiver Händler geht wahrscheinlich Geschäfte auf der Grundlage einer Regel ein, wie z. „Kaufen, wenn sich der Preis über dem gleitenden 50-Perioden-Durchschnitt bewegt“. Ein subjektiver Trader kann an diesem Punkt einen Kauf in Erwägung ziehen. Jedoch, anstatt eine „automatische“ Eingabe aufgrund einer Regel vorzunehmen, Sie werden zunächst Dinge wie die wahrgenommene Dynamik der Preisbewegung des Marktes berücksichtigen. Zum Beispiel, Scheint die Preisbewegung über dem gleitenden 50-Perioden-Durchschnitt eine Ausbruchsbewegung mit hohem Momentum zu sein? – Oder sieht es eher nach dem letzten Atemzug eines Marktes aus, der stark überkauft ist und möglicherweise eine Abwärtskorrektur ansteht?

Der objektive Trader betrachtet eher eine generische Art von Handelsmöglichkeit. Der subjektive Trader konzentriert sich mehr auf die Identifizierung der Spezifisch die Natur von " Dies ” besondere Handelsmöglichkeit. Ein objektiver Händler wird deshalb, treffen Sie allgemeinere Handelsentscheidungen. Ein subjektiver Trader wird versuchen, die Risiko- und Ertragsparameter, die für einen bestimmten Trade gelten, genauer zu identifizieren.

Wenn sie eine Stop-Loss-Order platzieren, der subjektive Trader wird wieder abgeneigt sein, nur eine feste Regel für die Stop-Platzierung zu verwenden. Stattdessen, sie wählen ein Stop-Loss-Preisniveau basierend auf dem akzeptablen Risiko und auf Faktoren wie der jüngsten und/oder erwarteten Marktvolatilität.

Einmal in einem Handel, wie oben beschrieben, objektive Händler verwenden wahrscheinlich Regeln, um ein Gewinnziel auszuwählen. Die Auswahl eines Gewinnziels durch den subjektiven Trader wird wahrscheinlich nuancierter sein und sich stärker an den spezifischen Marktbedingungen orientieren, die zu diesem Zeitpunkt vorherrschen. Es wird auch leichter einer raschen Neubewertung unterzogen werden, wenn sich die Marktbedingungen zu ändern scheinen.

Objektiver vs. subjektiver Handel – ein letztes Wort

Weder objektives noch subjektives Handeln ist „richtig“ und das andere „falsch“. Es ist einfach eine Frage des Handelsstils, mit dem sich ein bestimmter Trader wohler fühlt oder den er bevorzugt. Objektives Trading ist wahrscheinlich der beste Trading-Ansatz für Anfänger, nur weil subjektives Trading mehr von Trading-Fähigkeiten und -Erfahrung abhängt, die nur im Laufe der Zeit erworben werden können.

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