Real Estate Syndication 101:So funktioniert es

Real Estate Syndication ist eine uralte Immobilienanlagetechnik, die mit der heutigen Technologie wieder zum Leben erweckt wird. Wenn Ihr Netzwerk abgezapft ist, Sie möchten Ihr Portfolio jedoch erweitern, Immobiliensyndizierung kann die Antwort sein.

Immobilien-Syndikatoren arbeiten mit einer Gruppe von Personen zusammen, um Immobilientransaktionen durchzuführen. Die Investitionen sind oft viel größer, als es ein einzelner Investor alleine tun könnte, und die Gewinne sind viel größer als bei traditionellen Immobilienanlagen.

In diesem Artikel, Wir werden abdecken, was Immobiliensyndizierung ist, wie es funktioniert, und die Typen, damit Sie entscheiden können, ob es die richtige Anlageentscheidung für Sie ist.

Was ist ein Immobilienkonsortium?

Wenn eine Gruppe von Investoren mit einem ähnlichen Ziel zusammenkommt und ihr Geld zusammenlegt, in diesem Fall, für Immobilien, Es ist ein Immobilienkonsortium. Die Investoren legen ihr Geld zusammen, um Immobilien zu kaufen (oder zu bauen). Immobiliensyndikate sind mächtiger als Einzelpersonen, weil sie eine größere Kaufkraft haben.

Geschichte der Syndizierung von Immobilien

Überraschenderweise, Die Syndizierung von Immobilien ist nicht neu. Viele Leute setzen es mit der heutigen Technologie und der Fähigkeit gleich, Investoren aus der ganzen Welt zu gewinnen. aber es ist nicht. Immobilien, die in groß angelegte Partnerschaften investieren, reichen Jahrhunderte zurück.

Jedoch, es hatte für den größten Teil des 20. Jahrhunderts an Popularität verloren. Dies liegt daran, dass das Wertpapiergesetz von 1933 es illegal machte, öffentlich um Immobilieninvestitionen (oder andere Investitionen) zu werben. Alle Investitionen mussten bei der SEC registriert werden, um die Bundesaufsicht zu gewährleisten und Betrug zu verhindern.

Dies erschwerte es Immobilien-Syndikatoren, Investoren zu finden, da sie nur ihr privates Netzwerk hatten, um in ihre Projekte zu investieren, anstatt öffentlich zu werben. Als Ergebnis, Die Syndizierung von Immobilien wurde sehr schwierig, aber es war noch möglich.

Wie funktioniert die Syndizierung von Immobilien?

Die Syndizierung von Immobilien funktioniert ähnlich wie Immobilien-Crowdfunding. Sie haben eine Gruppe von Investoren, die ihr Geld zusammenlegen, um eine Immobilientransaktion zu finanzieren.

Aber im Falle eines Immobilienkonsortiums Es gibt verschiedene Akteure - den Sponsor und die Investoren (mehr zu ihren Rollen unten). Beide Parteien verdienen Geld bei der Immobilientransaktion.

Der Sponsor verdient Geld mit der Entstehung der Transaktion, Gebühren für die Mietverwaltung, monatlicher Cashflow aus Miete, und Kapitalzuwachs. Auf der anderen Seite, Investoren verdienen nur Geld aus dem monatlichen Cashflow aus Miete und dem Immobilienzuwachs.

So sieht der Prozess aus Sicht des Sponsors aus:

• Wählen Sie eine Immobiliennische oder eine Art von Immobilien, in die sie investieren möchten
• Stellen Sie einen Investitionsplan zusammen und erstellen Sie einen Geschäftsplan, um Investoren vorzustellen
• Finden Sie Investoren aus ihrem privaten Netzwerk
• Wecken Sie das Interesse der Investoren an der Investition, indem Sie den Geschäftsplan präsentieren
• Finden Sie eine Immobilie, Investoren ins Boot holen, und den Kauf finanzieren

Immobilien-Syndikatoren können auch Immobilien-Crowdfunding-Plattformen nutzen, um interessierte Investoren zu finden, wenn ihr eigenes Netzwerk knapp wird.

Immobiliensyndikatoren:Wer sind die Beteiligten?

Grundsätzlich, Die Syndizierung von Immobilien beginnt mit einem Sponsor, der dann nach Investoren sucht. Der Sponsor hat das Schweißkapital, und die Investoren haben das Geld. Zu den Aufgaben des Sponsors gehören:

• Suche nach Immobilien
• Versicherungstechnische Eigenschaften
• Kapitalbeschaffung
• Verwaltung des Immobilienbetriebs

Das soll nicht heißen, dass der Sponsor kein Geld investiert - die meisten Sponsoren investieren zwischen 5% - 20% des notwendigen Kapitals, und die Investoren sorgen für den Rest.

Die meisten Syndizierungen werden als LLC oder Limited Partnership betrieben. Der Sponsor ist der „Manager, “ und die Investoren sind die Partner. Jedes Unternehmen hat eine andere Struktur, und alle Unternehmen müssen eine Betriebsvereinbarung haben, um sicherzustellen, dass jeder seine Rolle kennt und befolgt.

Arten der Immobiliensyndizierung

Immobiliensyndikatoren können auf ihr Netzwerk zugreifen oder über die Online-Syndizierung Investoren außerhalb ihres Netzwerks finden. Hier sind die Unterschiede.

Online

Die Online-Syndizierung ähnelt dem Immobilien-Crowdfunding. Anstatt nur an Investoren zu vermarkten, die der Sponsor kennt, Sie können einen Online-Marktplatz nutzen, um Investoren zu werben, Verwenden der Tools des Marktplatzes, um ihre Investitionen und ihr Portfolio zu verwalten.

Offline

Offline-Syndication tritt auf, wenn Sponsoren ihre eigenen Netzwerke nutzen, um Geschäfte zu machen. Sie nutzen ihre eigenen persönlichen Verbindungen, um die für den Kauf von Immobilien erforderlichen Mittel zu erhalten. Die Offline-Syndication erfolgt entweder persönlich oder telefonisch und nicht über einen Online-Marktplatz.

Privatgelände

Private Syndication ist eine Kombination aus Online- und Offline-Syndication. Anstatt ihr eigenes Netzwerk anzuzapfen, Sponsoren haben Zugang zu ihrer eigenen Markenwebsite auf einer Crowdfunding-Immobilienseite, wie CrowdStreet, Fundraising, oder Immobilienmogul.

Sponsoren können die Technologie auf diesen Plattformen nutzen, aber innerhalb ihrer eigenen Marke, Anwerbung potenzieller Investoren mit ihren eigenen Techniken. Sponsoren können ihr aktuelles Netzwerk anzapfen oder außerhalb davon erreichen, alles automatisch über die Plattform verwalten.

Vor- und Nachteile der Immobilien-Syndication

Wie bei jeder Immobilieninvestition Die Syndizierung von Immobilien hat Vor- und Nachteile.

Vorteile

• Sponsoren können mehr Kapital anzapfen, um ihr Immobilienportfolio zu vergrößern, ohne eigenes Geld auszugeben. Sie verfügen über ein umfassenderes Netzwerk und können die Mittel bündeln, um größere Investitionen zu tätigen.
• Anleger können passive Anleger sein, Einkommen zu erzielen, ohne das Risiko einzugehen, allein in Immobilien zu investieren. Sie teilen sich die Verantwortung mit einem Pool anderer Investoren.
• Investoren brauchen keine Erfahrung mit Immobilieninvestitionen, da der Sponsor alles macht.
• Anleger übernehmen nicht 100 % der Haftung. Jede Investition birgt Risiken, aber sie finanzieren nicht den gesamten Immobilienbesitz.

Nachteile

• Für Sponsoren ist es eine Menge Arbeit, Investoren zu finden und genug Geld zu bündeln, um die Immobilientransaktion durchzuführen.
• Sponsoren benötigen eine angemessene Menge an Kapital, um die Investition zu starten.
• Anleger haben keine Kontrolle über Immobilienanlagen.

Abschluss

Die Syndizierung von Immobilien kann eine großartige Möglichkeit sein, Ihr Portfolio zu vergrößern, ob als Sponsor oder Investor. Sponsoren erledigen die Arbeit, ernten aber die Früchte, indem sie ihre Investitionen mit Geldern aus einem Pool von Investoren nutzen.

Auch Anleger können ihr Immobilienportfolio aufstocken, jedoch mit passivem Einkommen. Wenn Sie es vorziehen, einen „Rücksitz“ zu nehmen, aber trotzdem die Gewinne genießen, die Immobilien bieten können, Die Rolle des Investors zu übernehmen, kann genau das sein, was Sie brauchen.