Balance zwischen Sparen für den Ruhestand und das College Ihrer Kinder? Das müssen Sie wissen

Die Wahl zwischen dem Sparen für den Ruhestand und dem Sparen für das Studium Ihres Kindes ist ein Mikrokosmos des Dilemmas, dem viele Eltern gegenüberstehen:Wie bringen Sie Ihre eigenen Bedürfnisse mit den Bedürfnissen Ihres Kindes in Einklang?

Das Argument, Ihr Kind an die erste Stelle zu setzen, liegt auf der Hand. Eltern haben die feierliche Verantwortung, das Wohlergehen und den zukünftigen Erfolg ihres Nachwuchses zu priorisieren, auch wenn es bedeutet, ihr eigenes kurzfristiges Glück zu opfern. Die meisten Eltern tun dies, ohne nachzudenken.

Aber wenn Sie Ihre eigenen Bedürfnisse völlig ignorieren, Am Ende wirst du unglücklich sein, ungesund und ein viel schlimmeres Elternteil. Der Schlüssel liegt in der richtigen Balance.

Wenn es also um das Sparen für den Ruhestand und das Sparen für das College geht, Wie findest du diese Balance?

Analysieren Sie Ihre Situation

Bevor Sie sich entscheiden, wie Sie Ihr Geld zwischen Ruhestand und Studium aufteilen, Machen Sie eine Bestandsaufnahme Ihrer allgemeinen finanziellen Gesundheit und des Stands Ihrer Altersvorsorge. Sehen Sie auf Ihrem Mint-Konto nach, ob Sie mit den Rentenbeiträgen im Voraus oder im Rückstand sind.

Verwenden Sie die Funktion Ziele, um ein Ruhestandsziel einzurichten. Sie müssen Ihre IRA- und 401(k)-Konten verknüpfen. entscheiden, wann Sie in Rente gehen möchten und geben Ihr gewünschtes Jahreseinkommen im Ruhestand ein. Die App entscheidet dann, ob Sie auf dem richtigen Weg sind oder zurückfallen. Sie können mit den Zahlen spielen und sehen, ob Ihnen der Ruhestand ein paar Jahre später mehr Spielraum gibt.

Wenn Sie bereits auf dem richtigen Weg sind, Zögern Sie nicht, für die Hochschulausbildung Ihres Kindes zu sparen. Wenn du verzweifelt im Rückstand bist, Es ist am besten, sich auf den Ruhestand zu konzentrieren, bis Sie eingeholt sind.

Wählen Sie zuerst den Ruhestand

Bei der Entscheidung zwischen Altersvorsorge und Ausbildung Ihres Kindes, Es ist immer am besten, sich für den Ruhestand zu entscheiden. Das mag auf den ersten Blick egoistisch erscheinen, Aber das Sparen von Rentenbeiträgen könnte es Ihren Kindern tatsächlich erschweren.

Ihre Kinder können sich Geld leihen, Stipendien verdienen oder ein Community College besuchen, um ihre Belastung zu verringern. Wenn sie es sich immer noch nicht leisten können zu gehen, sie können ein Jahr frei nehmen, um zu arbeiten und Geld zu sparen.

Aber Sie können sich kein Geld leihen, wenn Sie das Rentenalter erreichen und nicht genug im Notgroschen haben. Sie können nichts tun, um den Unterschied auszugleichen – außer Ihre Kinder zu bitten, auf Sie aufzupassen. Schulden für Studentendarlehen könnten teuer sein, aber nicht so teuer wie die Finanzierung der Rente deiner Eltern.

Stellen Sie sicher, dass Sie mindestens 10-15% für den Ruhestand sparen. Sie sollten auch sicherstellen, dass Sie entsprechende 401(k)-Arbeitgeberbeiträge erhalten. Dies ist kostenloses Geld, das nicht auf dem Tisch liegen sollte.

Wenn Sie Geld übrig haben oder einen erheblichen Gewinn erhalten, Sie können den Rest gerne in den College-Fonds Ihres Kindes stecken.

Ein weiterer Grund, Rentenbeiträge zu priorisieren, besteht darin, dass Geld in einer IRA oder 401 (k) nicht als Vermögenswert für den kostenlosen Antrag auf Bundesstudentenhilfe (FAFSA) zählt. Indem Sie auf diesen Konten mehr Geld sparen, Sie könnten Ihrem Kind versehentlich helfen, sich für mehr bedarfsgerechte Hilfe zu qualifizieren.

Verdienen Sie kostenloses Geld für Ihre 529

Viele Staaten bieten Steuergutschriften oder -abzüge an, wenn Sie auf einem 529-Konto Geld sparen. Diese Konten sind wie IRAs für die Studiengebühren Ihres Kindes. Jeder Staat hat seine eigenen Regeln, aber etwa 30 Staaten bieten eine Art Steuervorteil, wenn Sie zu einer 529 beitragen.

Es gibt keinen Bundessteuerabzug für 529s, der staatliche Abzug oder die Gutschrift ist also der einzige Steuervorteil. Wenn Sie wirklich vorausplanen, Sie können berechnen, wie viel Sie an Steuern sparen und dann Ihren Rentenbeitrag erhöhen.

Verwenden Sie die richtige Kreditkarte

Es gibt mehrere Kreditkarten auf dem Markt, die Belohnungen in Form von 529 Beiträgen bieten.

Die Fidelity® Rewards Visa Signature® Card bietet 2% Cashback, das auf ein Fidelity 529-Konto eingezahlt werden kann. Es gibt keine Begrenzung für die Anzahl der Belohnungen, die Sie verdienen können. und Belohnungen verfallen nie. Die Karte hat keine Jahresgebühr und wurde 2018 vom Money Magazine zur „Best Credit Card for College Savings“ gekürt.

Die Upromise Mastercard von Barclays hat 1,25% Cashback auf alle Einkäufe und einen Sparbonus von 15%, wenn Sie die Karte mit einem 529-Konto verbinden.

Wenn Sie eine dieser Kreditkarten für Ihre täglichen Einkäufe verwenden, können Sie Ihre College-Ersparnisse erhöhen, ohne Ihre Rentenbeiträge zu beeinträchtigen.

Sprechen Sie mit einem Hochschulberater

Wenn Sie sich Sorgen machen, für das College zu bezahlen und nicht möchten, dass Ihre Kinder erhebliche Schulden aufnehmen, sprich mit einem Hochschulberater. Ein Fachmann kann Schulen identifizieren, die den Interessen Ihres Kindes und Ihrem Geldbeutel entsprechen. Sie können auch Anleitungen für die Bewerbung und den Aufsatz Ihres Kindes geben, um es zu einem großartigen Kandidaten für Stipendiengelder zu machen.

Beginnen Sie das Gespräch am besten lange bevor die Bewerbung fällig ist. Wenn Ihre Schule keinen Studienberater zur Verfügung stellt, Fragen Sie nach Empfehlungen für einen unabhängigen Berater.

Ermutigen Sie Ihr Kind, sich für jedes Stipendium zu bewerben, für das es in Frage kommt, auch wenn die Chancen gering erscheinen oder die Auszahlung gering ist. Jedes Jahr, Studenten lassen Milliarden von Dollar an Stipendien und Finanzhilfen auf dem Tisch. Die Bewerbung um weniger bekannte Stipendien könnte ausreichen, um das Geld zu bekommen.

Führen Sie das Gespräch mit Ihren Kindern

Ihrem Kind zu sagen, dass Sie sein College nicht bezahlen können, ist ein Gespräch, das kein Elternteil führen möchte – aber das Problem wird nicht einfach verschwinden, wenn Sie es vermeiden. Wenn Ihr Kind beginnt, College-Optionen zu erkunden, Setzen Sie sich mit ihnen zusammen und sagen Sie ihnen, was sie finanziell von Ihnen erwarten sollen. Legen Sie genaue Zahlen fest, wenn Sie sie haben.

Sie können enttäuscht sein – insbesondere wenn Sie zugesagt hatten, die Studiengebühren zu übernehmen – aber das Warten bis sie mit dem Bewerbungsverfahren beginnen, wird diese Enttäuschung nur in Wut verwandeln.

Wenn Sie Ihren Kindern eine Vorwarnung geben, können sie realistisch für das College planen. Ich wusste immer, wie viel meine Eltern für meine College-Ausbildung zahlen wollten. So konnte ich aufgrund dieses Wissens Entscheidungen treffen.

Ich habe mich an mehr öffentlichen Universitäten beworben als an privaten Hochschulen mit höheren Preisen – obwohl es mein Traum war, auf eine renommierte private Universität zu gehen. Über ein Jahrzehnt später und fünf Jahre nach meiner letzten Zahlung für das Studentendarlehen Ich bin dankbar, dass ich die notwendigen Informationen erhalten habe, um eine finanziell vernünftigere Entscheidung zu treffen.