Was ist eine Kreditorenfinanzierung?

Kreditorenfinanzierung bezeichnet die Kreditvergabe eines Kreditors an einen Kunden, wer dann das Geld verwendet, um das Inventar des Verkäufers zu kaufenInventoryInventory ist ein in der Bilanz enthaltenes Girokonto, bestehend aus allen Rohstoffen, in Arbeit, und Fertigwaren, die eine oder Dienstleistung erbringen. Die Vereinbarung erfolgt in Form eines aufgeschobenen Darlehens des Verkäufers, und es kann die Übertragung von Aktien beinhalten.

Kreditorenfinanzierung ist üblich, wenn traditionelle Finanzinstitute nicht bereit sind, einem Unternehmen erhebliche Geldbeträge zu leihen. Dies kann einfach daran liegen, dass das Unternehmen relativ neu ist und/oder über keine nennenswerte Kreditwürdigkeit verfügt. Ein Anbieter des Unternehmens tritt ein, um die Lücke zu schließen und eine Geschäftsbeziehung mit dem Kunden aufzubauen. Häufig, diese Arten von Darlehen sind mit einem höheren Zinssatz verbundenZinssatzEin Zinssatz bezieht sich auf den Betrag, den ein Kreditgeber einem Kreditnehmer für jede Art von gegebener Schuld in Rechnung stellt. im Allgemeinen als Prozentsatz des Hauptbetrags ausgedrückt. als die von Banken angebotenen. Dadurch werden die Lieferanten für das höhere Ausfallrisiko entschädigt.

Unternehmen bevorzugen oft die Lieferantenfinanzierung, wenn sie wesentliche Güter kaufen, die im Lager des Lieferanten verfügbar sind. Die Praxis ermöglicht es ihnen, Handelskredite zu erhalten HandelskreditEin Handelskredit ist eine Vereinbarung oder Vereinbarung zwischen Agenten, die miteinander Geschäfte tätigen, die den Austausch von Waren und Dienstleistungen ermöglicht, ohne Kredite von der Bank aufnehmen oder ihre einbehaltenen Gewinne verwenden zu müssen.

Eine Kreditorenfinanzierung trägt dazu bei, die Beziehung zwischen Kreditor und Kunde zu verbessern, da es zu gegenseitigen Vorteilen führt. Ebenfalls, durch Kreditaufnahme bei anderen Quellen als einer Bank, der Kreditnehmer behält die Bankfinanzierung, die später für kapitalintensive Tätigkeiten verwendet werden kann.

Arten der Kreditorenfinanzierung

Die Kreditorenfinanzierung hat zwei Hauptformen: Schuld Finanzierung und Eigenkapitalfinanzierung . Bei der Kreditorenfinanzierung der Kreditnehmer erhält die Produkte oder Dienstleistungen zu einem Verkaufspreis, jedoch mit einem vereinbarten Zinssatz. Die Zinsbelastung fällt im Laufe der Zeit an, und der Kreditnehmer kann entweder das Darlehen zurückzahlen oder die Schuld wird als uneinbringliche Forderung abgeschrieben. Lassen Sie uns herausfinden, was der Begriff uneinbringliche Forderungen bedeutet. Manchmal, am Ende des Abrechnungszeitraums, wenn ein Unternehmen seinen Jahresabschluss erstellt, er muss feststellen, welcher Teil seiner Forderungen einbringlich ist. Der Teil, den ein Unternehmen für uneinbringlich hält, wird als „Aufwendungen für uneinbringliche Forderungen“ bezeichnet. Die. Wenn letzteres passiert, Der Kreditnehmer wird nicht in der Lage sein, mit dem Verkäufer eine andere Finanzierungsvereinbarung mit dem Kreditgeber abzuschließen.

Alternative, bei der Eigenkapitalgeberfinanzierung, Der Verkäufer stellt die vom Kreditnehmer benötigten Waren oder Dienstleistungen gegen eine vereinbarte Menge des Bestands des Kreditnehmers zur Verfügung. Da der Verkäufer in Aktien bezahlt wird, der Kreditnehmer muss keine Barrückzahlungen leisten.

Der Verkäufer wird Anteilseigner und beteiligt sich am Erhalt von Dividenden, sowie bei wichtigen Entscheidungen im Unternehmen des Kreditnehmers. Die Finanzierung durch Eigenkapitalgeber ist bei Startup-Unternehmen üblich, die noch keine Kredithistorie bei traditionellen Kreditgebern aufbauen müssen.

So funktioniert die Kreditorenfinanzierung

Sobald ein Kreditor und ein Kunde eine Kreditorenfinanzierungsvereinbarung getroffen haben, der Kreditnehmer ist verpflichtet, eine erste Einzahlung zu leisten. Der Restbetrag des Darlehens, zuzüglich aufgelaufener Zinsen, wird über einen vereinbarten Zeitraum mit regelmäßigen Tilgungen ausgezahlt. Der Zinssatz kann zwischen 5 % und 10 % variieren, oder mehr sein, je nach Vereinbarung zwischen den beiden Parteien.

Es gibt mehrere Situationen, in denen sich ein Kreditnehmer dafür entscheiden kann, Handelskredite von einem Verkäufer zu erhalten, anstatt sich von einem Finanzinstitut zu leihen. Einer ist, wenn der Kreditnehmer die Kreditvergabeanforderungen der Banken nicht erfüllt. Dies zwingt den Kreditnehmer, nach einer alternativen Option zu suchen, um den Kauf abzuschließen. Auch wenn Kreditoren nicht in der Kreditvergabe tätig sind, sie tun dies oft, um den Verkauf zu erleichtern. Eine solche Anordnung verschafft auch Verkäufern von Artikeln mit hohem Ticketpreis einen Vorteil gegenüber ihren Konkurrenten.

Beispiel einer Kreditorenfinanzierung

Angenommen, XYZ möchte Inventar von ABC zum Preis von 1 Million US-Dollar kaufen. Jedoch, XYZ fehlt genügend Kapital, um die Transaktion zu finanzieren. Es kann nur 300 $ zahlen, 000 in bar und muss den Rest leihen. ABC ist bereit, mit XYZ eine Verkäuferfinanzierung für die verbleibenden 700 USD abzuschließen. 000.

ABC berechnet 10 % Zinsen und verlangt, dass die Schulden innerhalb der nächsten 24 Monate beglichen werden. Der Verkäufer möchte auch, dass das Inventar als Sicherheit für das Darlehen verwendet wird, um sich gegen einen Ausfall abzusichern.

Vorteile der Anbieterfinanzierung für den Anbieter

Folgendes gilt für die Verkäufer- (oder Verkäufer-) Finanzierung für den Kauf eines Unternehmens.

Rentenstrom

Einer der Vorteile, die Anbieter genießen, ist die Möglichkeit, auch nach Beendigung der Kontrolle über das Geschäft einen Rentenstrom zu erhalten. Der Käufer verlässt sich bei der Finanzierung auf den Verkäufer. Der Verkäufer erhält auch nach dem Verkauf des Unternehmens weiterhin Zinszahlungen aus dem Geschäftsgewinn. Kommt der Kreditnehmer mit der Kreditrückzahlung in Verzug, der Verkäufer behält sich das Recht vor, das Geschäft wieder in Besitz zu nehmen oder Vermögenswerte des Unternehmens zu verkaufen, um den nicht bezahlten Betrag zurückzubekommen.

Behält die Kontrolle

Der Verkäufer hat auch die Macht zu bestimmen, ob die Transaktion durchgeführt wird oder nicht. Da der Käufer möglicherweise keinen Zugang zu Krediten von Finanzinstituten hat, sie hängen vom Goodwill des Verkäufers ab, um die Transaktion zu finanzieren. Das hohe Maß an Kontrolle ermöglicht es dem Verkäufer auch, einen höheren Verkaufspreis zu erzielen.

Vorteile der Kreditorenfinanzierung für den Käufer

Schulden mit Unternehmensgewinnen bezahlen

Wenn ein Käufer eine Kreditorenfinanzierung für den Kauf eines Unternehmens erhält, sie sind nicht verpflichtet, alle Zahlungen auf einmal zu leisten. Stattdessen, Sie können die Gewinne des Unternehmens verwenden, um regelmäßige Zahlungen zur Bedienung des Kredits zu leisten. Dies kann für den Käufer ein großer Vorteil sein.

Weniger erhebliche persönliche Mittel erforderlich

Bei der Lieferantenfinanzierung der Kreditnehmer ist nicht verpflichtet, persönliche Mittel zur Finanzierung des Vermögens- oder Unternehmenskaufs zu verwenden. Über die erforderliche Anzahlung hinaus, den Rest der Kreditrückzahlungen kann der Käufer mit Betriebseinnahmen finanzieren.

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