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Was ist das Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten?

Die Verschuldungsquote ist eine VerschuldungsquoteLeverage RatiosEine Verschuldungsquote gibt an, wie hoch die Verschuldung eines Unternehmens gegenüber mehreren anderen Konten in seiner Bilanz ist. Gewinn- und Verlustrechnung, oder Kapitalflussrechnung. Excel-Vorlage, die hilft, den Grad zu quantifizieren, in dem der Betrieb eines Unternehmens durch Schulden finanziert wird. In vielen Fällen, eine hohe Leverage Ratio weist auch auf ein höheres finanzielles Risiko hin. Dies liegt daran, dass ein Unternehmen, das stark verschuldet ist, ein höheres Risiko hat, seine Kredite nicht zu zahlen. Es ist gesetzlich verpflichtet, unabhängig von seinen Verkaufszahlen regelmäßige Schuldenzahlungen zu leisten. In langsamen Verkaufszyklen oder schwierigen wirtschaftlichen Zeiten, ein stark verschuldetes Unternehmen kann einen Verlust der Zahlungsfähigkeit erleidenInsolvenzInsolvenz bezieht sich auf die Situation, in der ein Unternehmen oder eine Einzelperson nicht in der Lage ist, ihren Gläubigern bei Fälligkeit nachzukommen. Insolvenz ist ein Zustand finanzieller Not, in der Erwägung, dass der Konkurs ein Gerichtsverfahren ist. da die Barreserven schwinden.

Der Verschuldungsgrad kann auch als der Betrag des fremdfinanzierten Vermögens eines Unternehmens angesehen werden. Es kann Einblicke in vergangene Entscheidungen des Managements in Bezug auf die Kapitalquellen geben, die es für die Verfolgung bestimmter Projekte ausgewählt hat. Durch Erweiterung, Wir können das Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten auch als indirekte Methode zur Messung der Nutzung der Kapitalstruktur durch das Management betrachtenKapitalstrukturKapitalstruktur bezieht sich auf die Höhe der Fremd- und/oder Eigenkapitalausstattung, die ein Unternehmen zur Finanzierung seiner Geschäftstätigkeit und zur Finanzierung seiner Vermögenswerte einsetzt. Die Kapitalstruktur eines Unternehmens zur Finanzierung von NPV-positiven Projekten.

Wie können wir das Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten berechnen?

Das Verhältnis lässt sich nach folgender Formel berechnen:

Kann in Prozent ausgedrückt werden

Woher:

Gesamtschulden =kurzfristige Schulden + langfristige Schulden

Gesamtvermögen = Die Summe des Wertes aller Vermögenswerte des Unternehmens in der Bilanz eines UnternehmensBilanzDie Bilanz ist einer der drei grundlegenden Jahresabschlüsse. Der Jahresabschluss ist sowohl für die Finanzmodellierung als auch für die Rechnungslegung von entscheidender Bedeutung.

Beispiel

Max’s Coffee möchte sein Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten berechnen, um die Verschuldung des Unternehmens im Auge zu behalten. Nachfolgend die Bilanz des Unternehmens der letzten Jahre:

Aus der Bilanzvorlage von CFIBalance Sheet TemplateDiese Bilanzvorlage bietet Ihnen eine Grundlage für die Erstellung des Jahresabschlusses Ihres eigenen Unternehmens, der die Gesamtaktiva, Verbindlichkeiten und Eigenkapital. Die Bilanz basiert auf der Grundgleichung:Aktiva =Passiva + Eigenkapital Mit dieser Vorlage Sie können Werbebuchungen unter ea . hinzufügen und entfernen

Die roten Kästchen heben die wichtigen Informationen hervor, die wir zur Berechnung von Schulden zu Vermögenswerten benötigen. nämlich, kurzfristige Schulden, langfristige Verbindlichkeiten, und Gesamtvermögen. Verwenden Sie die oben angegebene Formel, kommen wir zu folgenden Zahlen:

Im obigen Beispiel ist Wir können sehen, dass Max’s Coffee durchweg ein Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten von über 100% verzeichnete. Dies zeigt uns, dass Max’s mehr Schulden hat als Vermögenswerte, die im Konkursfall liquidiert werden können. Dies wäre in der Regel ein Indikator für eine schlechte finanzielle Gesundheit, da Max eine sehr hohe Hebelwirkung hat. Aufgrund der voraussichtlich sehr hohen periodischen Schuldenzahlungen, Max hat ein ziemlich hohes Risiko, mit seinen Schulden in Verzug zu geraten. Dennoch, wenn das Unternehmen in jeder Periode starke und stetige Cashflows generieren kann, diese Position kann nachhaltig sein.

Um die finanzielle Gesundheit des Unternehmens besser zu verstehen, das Verhältnis sollte für eine Reihe von Unternehmen berechnet werden, die in derselben Branche tätig sind. Wenn andere in dieser Branche tätige Unternehmen ein Verhältnis von Schulden zu Vermögenswerten von sagen, über 200%, dann können wir schlussfolgern, dass Max's relativ gute Arbeit bei der Verwaltung seines finanziellen Leverage leistet. Im Gegenzug, Gläubiger werden Max eher mehr Geld leihen, wenn das Unternehmen eine relativ sichere Investition in der Kaffeeindustrie darstellt.

Zusätzliche Ressourcen

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