Was ist Bancor (BNT)?

In 2009, Bitcoin war die einzige Kryptowährung, die man mit Geld kaufen konnte. Schneller Vorlauf bis 2021, und es stehen buchstäblich Tausende von Krypto-Assets zur Auswahl in Dutzenden von Blockchains.

Unabhängig davon, welche Kryptowährungen Sie jetzt kaufen, Es wird wahrscheinlich ein Tag kommen, an dem Sie bereit sind, für andere zu tauschen. Zentralisierte Börsen wie Coinbase stellen Token nur langsam zur Verfügung. wohingegen dezentral Börsen fügen jeden Tag Dutzende neuer Token hinzu.

So, Es ist ganz natürlich, sich zu hochmodernen DEXs wie Bancor wenn Sie ein Krypto-Händler sind. Wie Uniswap, Sushi, und Kurvenfinanzierung, Bancor ist ein dezentrales AMM-Protokoll spezialisiert auf die Bereitstellung von Liquidität für den Krypto-Handel.

Jedoch, Bancor macht die Dinge ganz anders als seine Konkurrenten, indem es einseitige Tresore und einen vergänglichen Verlustschutz anbietet. In diesem Leitfaden zu Bancor werden diese Funktionen zusammen mit dem BNT-Token ausführlich erläutert.

Was ist Bancor?

Die Bancor DeFi-Plattform gibt es schon länger, als die meisten denken. Bereits 2017, das Bancor ICO brachte etwas mehr als 150 Millionen US-Dollar ein, Damit ist es der bisher größte ICO aller Zeiten.

Die enorme Menge an Bargeld signalisierte die pure Begeisterung des Marktes über die von Bancor vorgeschlagene Technologie. Damals, dezentrale Börsen begannen gerade erst zu sprudeln. Die Leute hatten Token und wollten sie tauschen, aber Liquidität war außerhalb der großen Börsen knapp.

Stück für Stück, die Bedeutung dezentraler Liquidität wurde den Krypto-Erbauern bewusst, Unterstützer, und Benutzer. Was wäre, wenn wir handeln könnten beliebig Kryptowährung ohne Zwischenhändler, Bücher bestellen, oder Gegenparteien? Schon die Idee, die sogenannten notwendigen Komponenten des Handels abzuschaffen, schien radikal.

Das ist, bis Bancor kam. Bancor v1 hat gerade das erfunden automatisierter Market Maker Formel für dezentralen Austausch. Zusamenfassend, AMM-Protokolle verzichten auf zentralisierte Auftragsbücher zugunsten algorithmisch bewerteter Vermögenswerte, die in Liquiditätspools gehalten werden.

Fügen Sie die Smart Contracts von Ethereum zur Gleichung hinzu, und du hast ein einfaches, sicher, und vollständig dezentralisierte Möglichkeit, Vermögenswerte mit den Pools zu tauschen.

So, in einer Nussschale, Bancor ist ein dezentralisiertes Liquiditätsprotokoll. Aber der Einfachheit halber, Sie können Bancor auch als dezentrale Börse bezeichnen.

Am Anfang, Bancor versteht sich als Liquiditätsprotokoll für alle Vermögenswerte . In einem frühen Erklärvideo wurden Benutzer angepriesen, ihre Autorechnungen mit Airline-Punkten über Bancor zu bezahlen.

Jetzt bezeichnet sich Bancor ausschließlich als DEX für Kryptowährungen, Dies bedeutet jedoch nicht, dass das Team seine ursprüngliche Vision zurücknimmt. Wenn der Marsch in Richtung globaler Digitalisierung weitergeht, alle Vermögenswerte der Welt werden tokenisiert . In einer Wirtschaft voller tokenisierter Vermögenswerte, Bancor kann ihr Versprechen noch immer einlösen.

So funktioniert Bancor

Bancor ist eine dezentrale Börse, die Ethereum Smart Contracts verwendet, um Token zwischen Händlern auszutauschen. Liquiditätspools, und Blockchains.

Im Kern, Bancor ist eine Reihe von intelligenten Verträgen zur Abwicklung von Transaktionen in a Peer-to-Contract Benehmen. Diese Sichtweise auf Bancor hilft auch, wenn Sie jemals verwirrt waren, als Sie versuchten, Liquiditätspools zu verstehen.

Das ist, weil Liquiditätspools sind nichts anderes als Smart Contracts Halten von vom Benutzer eingezahlten Geldern auf der Blockchain. Wenn Sie Token mit Bancor oder einem anderen AMM DEX tauschen, Sie interagieren mit dem Smart Contract über eine aufgeräumte Benutzeroberfläche, die mit Ihrer Brieftasche verbunden ist.

Der grundlegende Ablauf für die Funktionsweise von Bancor ist:

1. Benutzer bringen Liquidität in Bancor-Pools ein
2. Händler tauschen Token mit den Pools
3. Belohnungen aus Transaktionsgebühren gehen zurück an LPs

Eingebettet zwischen Liquiditätsanbietern und Pools sind Arbitrageure, die Händler, die Geld verdienen, indem sie die Vermögenswerte in Liquiditätspools ausgleichen.

Apropos Liquidität, Lassen Sie uns ein wenig tiefer eintauchen, wie es in Bancor-Pools landet.

Woher kommt die Liquidität von Bancor?

Die Liquidität von Bancor wird über Crowdsourcing und ohne Verwahrung bereitgestellt. Bedeutung Bancor besitzt nicht die vom Protokoll verwalteten Vermögenswerte. Jeder kann Token einzahlen, um Liquiditätsanbieter für Bancor zu werden. Im Gegenzug, Sie verdienen Belohnungen dafür, dass Sie Ihre Liquidität im Netzwerk halten.

Um Krypto-Assets von anderen Protokollen weg und auf Bancor zu ziehen, Die Plattform startete ein Liquidity-Mining-Event, um Benutzer zu belohnen, die Vermögenswerte mit BNT-Token in das Protokoll einzahlen. Nach Zustimmung der Gemeinde, Bancor Liquidity Mining begann im Dezember 2020 und soll bis zu 72 Wochen andauern.

Hauptmerkmale von Bancor

Im vorherigen Abschnitt haben Sie einen allgemeinen Überblick über die Funktionsweise von Bancor erhalten. Jedoch, Das Bancor-Team hat einzigartige Funktionen entwickelt und in das Protokoll integriert, um Bancor von der überfüllten DEX-Konkurrenz abzuheben.

Dauerhafter Verlustschutz

Impermanenter Verlust (IL) ist überall die Achillesferse der Liquiditätsanbieter. Im Wesentlichen, Der vorübergehende Verlust bezieht sich auf den Verlust, den LPs erleiden, wenn ihre im Pool hinterlegten Token im Preis abweichen. Verluste dieser Art sind eine Form von Opportunitätskosten — Der vorübergehende Verlust wird anhand Ihrer Rendite berechnet, wenn Sie diese Vermögenswerte halten, anstatt sie auf LP zu setzen.

IL tritt auf, weil die überwiegende Mehrheit der dezentralen AMM-Börsen von Ihnen verlangen, zwei Token in gleicher Höhe für einen bestimmten Liquiditätspool einzuzahlen. Sofern es sich bei diesen beiden Token nicht um Stablecoins wie USDT und USDC handelt, Die ständigen Arbitragemöglichkeiten, die sich aus Divergenzen bei den Preisen von gepoolten Vermögenswerten ergeben, geben Händlern einen Anreiz, ständig eine Seite des Pools für die andere zu verkaufen.

Für dezentrale Börsen, Ein vorübergehender Verlust ist ein erhebliches Problem, da Liquidität durch Crowdsourcing bereitgestellt wird. Wenn die Crowd regelmäßig Gewinne verliert, indem sie Liquidität bereitstellt, anstatt nur Token zu kaufen und zu halten, Die DEX-Liquidität wird versiegen.

Ein Lichtblick für Liquiditätsanbieter ist, dass die Swap-Gebühren oft hoch genug stapeln, um LP-Positionen auch bei vorübergehenden Verlusten profitabel zu halten. Jedoch, Sie benötigen eine bedeutende Position in einem Pool mit vielen Handelsaktivitäten, um davon zu profitieren.

Bancor V2.1 führt ein vergänglicher Verlustschutz um die Risiken für Liquiditätsanbieter zu mindern. Die Funktionsweise der Dauerschadenversicherung von Bancor ist erfrischend einfach:

• Für Liquiditätspooleinlagen wird täglich 1 % IL-Schutz gewährt
• Liquiditätsanbieter müssen ihre Position mindestens 30 Tage halten
• Rückzug aus dem Pool vor 30 Tagen =Verlust des IL-Schutzes
• Ausstieg aus dem Pool nach 30 Tagen =IL-Schutz behalten
• 100% IL-Schutz wird nach 100 Tagen im Pool freigeschaltet
• IL-Risiko wird von LPs auf BNT-Inhaber übertragen

Vor dauerhaften Verlusten geschützt zu sein, ist ein großer Vorteil. Anstatt Ihr gepooltes Vermögen zu verwalten, Sie können sich zurücklehnen und Handelsgebühren erheben. Die IL-Versicherung von Bancor scheint ein Schritt in die richtige Richtung zu sein, um DeFi-Tools massentauglich zu machen.

Einseitige Gewölbe

Wenn DeFi jemals ins Rampenlicht treten wird, riskante zweiseitige Liquiditätspools reichen nicht aus. Im Augenblick, wenn Sie Uniswap Liquidität zur Verfügung stellen, Sushi, oder Pfannkuchentausch, Sie müssen zwei Token hinterlegen.

Was ist, wenn Sie nur einen der Token besitzen, aber als LP Handelsgebühren verdienen möchten? Bis Bancor V2.1 auf den Markt kam, es gab keine Antwort für dich.

Die einseitigen Tresore von Bancor sind ein Wendepunkt. Um Liquidität bereitzustellen, du brauchst nur einen Token . Wir können dich hören – aber warte, Ich schaue mir die Tresore von Bancor an, und sie haben noch zwei Token!

Ja, Bancor-Pools sind immer noch Dual-Token, Aber das Schöne an einseitigen Tresoren ist, dass Sie einen Token hinterlegen, und Bancor hinterlegt das andere. Sie werden feststellen, dass einseitige Bancor-Tresore alle mit BNT-Token gepaart sind.

Wenn Sie ETH einzahlen, Bancor prägt eine gleiche Menge BNT für den Pool. Wenn Sie dem Pool Liquidität entnehmen, das Protokoll brennt das entsprechende BNT. Das elastische BNT-Angebot ist eine Win-Win-Situation, da es Einzel-Token-Einzahlungen für LPs ermöglicht und Handelsgebühren für das Netzwerk einbringt.

Nicht alle Tresore von Bancor stehen für einseitige Einzahlungen auf der Whitelist. aber die aktuelle Auswahl umfasst Dutzende von wichtigen Assets. Bancor einseitige Tresore sind ein anfängerfreundlicher Ausgangspunkt, wenn Sie ein DeFi-Neuling sind und es unbedingt ausprobieren möchten.

BancorX Kreuzkettenbrücke

Die Zukunft von DeFi ist mehrkettig. In dieser Zukunft, Es existieren unzählige Blockchains und die darauf befindlichen Assets werden über dezentrale Börsen wie Bancor nahtlos ausgetauscht.

Die BancorX Cross-Chain-Brücke verwirklicht diese Vision. BancorX ermöglicht Token-Swaps zwischen Blockchains über eine Bridge. Orakel, und Torverträge. Durch die Beimischung dieser Elemente können verschiedene Blockchains kommunizieren und Token austauschen.

BancorX funktioniert wie folgt:

👉 Sie senden BNT (oder einen anderen ERC-20-Token) an den Ethereum-Gate-Vertrag.

👉 Der Vertrag empfängt Ihre BNT und signalisiert dann der anderen Kette

👉 Ihre Brieftasche erhält BNT, die vom Gate-Vertrag der anderen Kette ausgestellt wurde

Um in die entgegengesetzte Richtung zu gehen (zurück zu Ethereum), Sie folgen den gleichen Schritten in umgekehrter Reihenfolge. BancorX funktioniert bereits zwischen Ethereum und EOS, und weitere Blockchains sind in Arbeit.

BNT-Token erklärt

Bancor Network Token (BNT) ist das Kryptowährungs-Asset im Zentrum des Bancor-Protokolls. Es besitzt viele Verwendungen innerhalb des Netzwerks, aber bevor es weitergeht, Hier sind die wichtigsten Kennzahlen von BNT.

BNT-Token-Metriken

• Derzeitiger Preis: 2,96 $
• Marktkapitalisierung: $639, 336
• Gesamtangebot: 214, 698, 290 Mrd. US-Dollar
• Umlaufversorgung: 214, 698, 290 Mrd. US-Dollar
• Gesamtwert gesperrt: 1 $, 036, 889, 874
• Token-Standard: ERC-20

vBNT-Liquiditätspool und Governance-Token

Bancor ist ein dezentralisiertes Finanzprotokoll, also nein eins Person oder Entität kontrolliert das Netzwerk. Stattdessen, Entscheidungen über die aktuelle und zukünftige Ausrichtung von Bancor werden von den Inhabern von BNT-Token getroffen.

Das Halten von BNT berechtigt Sie, über entscheidende Fragen abzustimmen, Stellen Sie sicher, dass Ihre Stimme gehört wird, wenn Sie Ihre Stimme bei Netzwerk-Referenden abgeben. Jedoch, Sie müssen ein wenig mehr tun, als nur BNT in Ihrer Brieftasche zu halten. Sie müssen BNT in einen Whitelist-Liquiditätspool einsetzen!

Beim Abstecken, das Protokoll gibt vBNT an Ihre Brieftasche aus. vBNT ist der Governance-Token, der Ihren Anteil am Pool repräsentiert .

Mit vBNT in Ihrer Brieftasche, Sie können:

• Abstimmung über Governance-Fragen
• Stecken Sie vBNT in Pools für mehr Ertrag
• vBNT gegen andere Token austauschen

Sehen Sie sich die Governance-Themen an, die im Governance-Forum von Bancor zur Diskussion stehen.

Liquiditätspool-Token

Bancor V2.1 führt einseitige Tresore ein, bei denen Assets immer mit BNT gepaart werden. Andere Börsen, wie Uniswap, Standardmäßig wird ETH als konstantes Paar über Pools hinweg verwendet.

Es gibt gute Gründe für die Nutzung der ETH, nämlich, seine tiefe Liquidität über unzählige Wallets. Da die ETH aber für zahlreiche Anwendungen genutzt wird, Netzwerkeffekte innerhalb eines bestimmten Protokolls werden durch dessen Verwendung abgeschwächt.

Aus diesem Grund hat sich Bancor bei Liquiditätspools für BNT anstelle von ETH entschieden. Jeder Pool und jeder Swap erfordert BNT als Vermittler, je mehr Pools es gibt (oder, je mehr Einlagen in bestehenden Pools), desto größer ist die BNT-Liquidität.

Erhöhte BNT-Liquidität bedeutet mehr Gewinn für Liquiditätsanbieter, da der Wert ihrer Poolanteile in Form von Sachwerten steigt.

Absteckprämien

Sie können BNT ganz einfach in Liquiditätspools einsetzen, um einen Teil der Liquidität des Netzwerks zu bedienen und zusätzliche BNT zu verdienen und Belohnungen für Handelsgebühren. Die BNT, die Sie für das Staking verdienen, stammt aus der BNT-Inflation, und die Handelsgebühren ergeben sich aus Transaktionen in Ihrem/Ihren Einsatzpool(s).

Ein weiteres nettes Feature für BNT-Staker ist die Option, Ihre BNT-Staking-Belohnungen aufzustocken. Das Dashboard der Bancor-App macht es intuitiv, Ihre bestehenden Pools erneut einzubinden oder zu einem anderen zu migrieren.

Die kumulativen Belohnungen bewirken auch Wunder bei der Ausrichtung der Netzwerkanreize. Das Staking von BNT bringt ein solides passives Einkommen und zusätzliches BNT, Anreize für Sie, sich weiterhin im Netzwerk zu engagieren.

Cross-Chain-Swaps

BNT hat einen netten Anwendungsfall in Form von Cross-Chain-Swaps. Weiter oben in diesem Handbuch wir haben über BancorX gesprochen, die Cross-Chain-Brücke des Netzwerks für den Austausch von Assets über Ketten hinweg.

Der Austausch von Cross-Chain-Assets ist keine leichte Aufgabe. aber Bancor lässt es so erscheinen, indem es BNT als Vermittler zwischen Kryptowährungen verwendet. Bancor setzt auf verschiedenen Ketten ein, um mehr zu schaffen Tore , d.h., Zonen, in denen BNT-Token geprägt oder verbrannt werden können.

Angenommen, Sie möchten Token XYZ auf EOS senden und Token ZYX auf Ethereum empfangen. Bancor hält Ihre XYZ-Token auf EOS, mints BNT-Token auf EOS und Ethereum hinterlässt dann die entsprechenden ZYX-Token in Ihrem ETH-Wallet.

Wenn Sie in die andere Richtung zurückkehren, die Gates auf beiden Seiten verbrennen die BNT-Versorgung. Bald, Bancor wird nach Polkadot expandieren, was seinen Cross-Chain-Swap-Mächten einen erheblichen Schub verleiht.

Bancor vs. Uniswap – Gibt es einen klaren Gewinner?

Ein Vergleich von Bancor mit Uniswap ist unvermeidlich. Schließlich, Jede aufstrebende dezentrale Börse muss der Marktdominanz von Uniswap gerecht werden.

Vergangenes Jahr, Bancor besaß nur einen winzigen Bruchteil der kolossalen Liquidität von Uniswap. Jedoch, Das Liquiditätsmining-Programm von Bancor hat die Dominanz von Uniswap so weit gelockert, dass es TVL im Wert von über 1 Milliarde US-Dollar verschwendet hat.

Was sagen Liquiditätsanbieter? Brunnen, Jeder liebt die einseitigen Depottresore. Uniswap ist für kleine LPs ziemlich ineffizient, da vorübergehende Verluste mit hohen Gasgebühren für die Pflege von Positionen verbunden sind.

Im Gegensatz, Die Einzahlung in einen einseitigen Whitelist-Tresor bei Bancor ist ein Festsetzen und Vergessen. Werfen Sie die Versicherung für vorübergehende Verluste von Bancor ein, und du bist startklar als LP.

Aus makroökonomischer Sicht dezentraler Börsenwettbewerb ist ein riesiger Liquiditätskrieg. Wer die meiste Liquidität gewinnen kann, gewinnt – so einfach ist das.

Bancor bietet gute Produkte zum Aufbau und Erhalt von Liquidität, aber die Markenbekanntheit von Uniswap ist schwer zu schlagen. Wir werden sehen, aber für den Moment, Für Bancor sieht es vielversprechend aus.